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深南电路的一些资料
深南电路最早是一个大佬跟我讲，他说了深南电路的招股说明书，可以作为样板，大家有空的时候可以多看几遍。他也是长期看好这个公司。于是呢，当时我也简单的看了一下，因为他是做pcb板这个东西呢，我看了一下全国也有好多家在做，但是我知道这一家是做pcb板的高端，而且有新厂34w平方针对5g和服务器的产能，就是知道如果5g爆发，那么它应该也是有机会。但是后面呢，就是中美的贸易关系一直不好以后呢，这个股票呢也没有什么特别大的表现，比大盘当然是强一点，一直到1月8号，他的业绩预测上调了：〞本期业绩修正主因公司2018年四季度主营业务收入优于预期，且南通工厂爬坡情况较预期理想。”于是我又请教了一个行业人士，我问凭华为现有的技术，5g基站能不能建，他说应该没有什么问题，第二天他确实也高开了，我觉得先建底点仓是比较合适的，后面在这个缺口上面折腾了几天他选择了向上突破，于是我也是仓位加大到一个合适数量
简单说说我考虑硕贝德的逻辑吧。我个人认为5g网络初步出来形成以后，手机端应该会放量，一些资料反应明年5g手机出货大概在一亿部以上，那么总工 @墨水的痕 说是可以考虑起来了，我们一开始的目标是信维通信和000049，我首先把049放弃了，我想还是要考虑在5g手机中明显超过4g手机的那些部件，因为这个才是增量。但是我们又发现mtae20x 5g用的是硕贝德天线，2家公司我又看了几天，基本理清了头绪，信维还是老大，几个方面还是有优势 但是因为硕贝德前面几年的一些问题，其实2家在3g时代差不多的情况 。在4g时代他已经明显落后了，所以硕贝德也是在5g时代准备放手一搏，卖出很多和天线没有什么关系的业务，我是挺喜欢这样集中一个方面。 按照 @墨水的痕 想法其实指纹识别也是可以卖了，他这个业务比不过汇顶的。所以我是感觉这个公司应该有机会的，当时我选择深南电路的时间也是基站业务开始要放量，现在我感觉手机天线也是应该差不多的情况。
营收=产能和单价的双变量函数，而利润是营收和成本的双变量函数，就算去忽略产能，单价提升不可能是无限的。再说成本，大家的主要原材料都是覆铜板，如果哪一个干出了大幅超过行业同类产品平均毛利率的报表，首先我不是要夸它，而是要怀疑它是不是康得新2.0。当时一堆券商出鼓吹康得新的研报，跟各种吹嘘康得新技术创新毛利率高。所以我非常好奇2019H1沪电的报表
青山湖一期的高速产品的产能及出货量？ 公司的高速产品不断通过客户认证并实现逐步出货。去年公司高速产品有部 分出货，占公司全年销售占比不高，预计高速产品今年的出货量会有显著增长。
近年来，公司为适应市场需求，将低介电损耗、高可靠性、高速用基材列为 重要的研究方向。针对不同的应用领域，对公司现有树脂体系进行全面的升级， 研究开发了品种丰富、性能优异稳定的高速基材产品系列。经过前期与终端客户 的合作开发，其中一款通讯用高速覆铜板已通过国内知名大型通讯公司的技术认 证，并进入其材料库，目前已在批量生产中。另两款可替代美国日本进口材料的 高端产品现已开发完成，目前处于客户认证阶段。
==============华正还是相对生益科技慢一些
首先我的想法和一般价值投资者是不一样的
当时在西湖会我也是算叛经离道者
我认为估值是一种静态的，
没有说什么20pe就是合理
40pe就是高了，peg也是一样，一个简单的想法现在基站才20w不到就这个业绩，那么2-3年中国是要完成400-500w个基站的
这个业绩是不可能量化的。
感谢认真答复！我持有深南和东山精密，同样和您看好5g行业的爆发，尤其是基站这块肯定在前段一线。再请教深南目前估值水平如何，公司是好公司，毕竟已经400亿市值了，您给它的估价大概能到什么位置呢？谢谢
专业人士和我说高通基带还是有问题。发热量很大
到现在没有看到合理的解决方案
20x 为什么现在这个手机做5g版本也是因为手机够大，而且华为的5g基带相对发热量小，散热也是有加强。其他几款5g手机要再观察一下
是的 高端机型。目前就供货mate 20 和 mate 20 pro。下半年 华为还有Mate 30；Mate X 这俩5G手机发布。这俩 一个有消息 还有个没动静。这是一个爆点；还有个爆点是：其他之前说今年要发布5G手机的公司 今年我看还有 中兴 三星 Oppo 荣耀 一加 魅族 联想等等。其中 中兴5G手机 上周五已经要上市了，硕贝德也是之前中兴的供应商。其他的手机公司可能要等高通的 865，不知道会不会也用硕贝德的天线。但硕贝德之前是是三星，OPPO什么的供应商。