加息首季

讨论

“BC是晶硅电池的终极形态”这句话要“天天讲、月月讲、年年讲”，要搞成当年单多晶之争那样的行业大讨论，要更激烈，更透彻。
此外，Hi-MO 9的寓意很好，很哲学，很物理，很中国。在总体技术路线上，隆基已经走上了康庄大道，但是一定要戒慎恐惧，因为BC2.0距离极限仍有一定距离。现在，隆基...

讨论

回复@永远的德彪: 电网（包括相关机制和人员构成），号称领先全球，其实却是中国的软肋。希望抓紧时间动手术，不要成为死穴。//@永远的德彪:回复@加息首季:我觉得这个思路不错，可能这也是中央最近加大力度新能源消纳的意图吧。要想富先修路，要想绿色能源应用尽用先修智能电网。

讨论

不需要Megapack（固定储能）。以峰谷电价差吸引电车（移动储能）参与削峰（充）填谷（放）。只要峰谷电价差足够大，用电曲线就会被重塑，实时供求关系被会被完美拟合。
另外，未来，大家会发现：光伏的波动性比现在想象的要小很多，因为随着光伏电站越来越多，纬度（跨经度）光伏组网会自然地...

讨论

保利协鑫早就“量产”钙钛矿了，2018年。晶科只能算是追随协鑫“直接去”。

讨论

回复@沉思的柠檬: 历史已经证明——$隆基绿能(SH601012)$ 就是个罕有的敢为天下先的企业，以一己之力成就了单晶革命。在产品技术上敢为，在金融实务上就不敢为了？
在合理、合法，且极度符合政策导向的前提下，三步走——公司回购可转债+实控人大举增持流通股+公司回购流通股，只要你肯低价卖...

讨论

回复@沉思的柠檬: 哦，那$隆基绿能(SH601012)$ 就30以下再回购30亿股票（等转债retire了，李总增持完毕以后）。//@沉思的柠檬:回复@加息首季:而且转债剩余规模不到70亿，发债要发100亿？

讨论

回复@沉思的柠檬: 有哪条法律法规禁止可流通转债的发行人回购？可转债持有人不卖怎么会有昨天的“这个价格”？
你“市场”唱衰做空$隆基绿能(SH601012)$ ，那就别怨老李不客气，笑纳！//@沉思的柠檬:回复@加息首季:这个逻辑有问题，转债要到28年才到期，现在发债怎么平替？可转债持有人...

讨论

回复@红红绿绿让人痴迷: 很基础的金融微操，就是用纯债务把可转债替换掉而已。D/E和债务成本基本保持不变，股票期权免费收回。把李总在可转债里面套牢的资金解放出来，增加持股比例。
（前提是转债价格不大涨，能以当前的地板价被替换掉。如果转债价格被刺激起来了，就暂时保留现金，看看后面...

讨论

【我的代入思考】
站在实控人的角度，综合国际、国内、行业、企业、技术和金融情况，我会大笔借贷，并替换掉可转债。因为
①根本在于股权和转债被严重低估，所以，以低息普通债权替换掉可转债符合企业和全体股东的长期利益。非常划算。
②实控人把可转债变现后，在二级市场直接增持流...

讨论

回复@从容淡定: BC是一种（广义的）金属化互联技术，与HJT/TOPCon（电池技术）不矛盾，互补。
任何HJT/TOPCon技术的进步，BC都能对他们做乘法，而且BC受益更大，尤其是正面技术的进步。这个是基本逻辑。
现实是，当前，TOPCon阵营宁可在BC方面更暗中研发，也不急于养双面POLY技术。花一大...

讨论

回复@狼爪冰冰凉: 【已经实证】HJT组件比TOPCon，至少在温和气候区，归一法实际发电量/标称功率有较大优势。
【猜测】可见的将来，大概率是HBC和TBC并存；叠层时代，HBC可能有压倒性优势。//@狼爪冰冰凉:回复@从容淡定:第一，hjt的理论效率28.5落后程度基本忽略不计。
第二，当前的HPBC使...

讨论

前面抢今年一季度集中式订单的时候犹豫了，没有预估到行业的疯狂程度。短线失误。

讨论

回复@千亿隆基新征程: 反对，坚决反对！
光伏行业的现状是什么？是人类历史上最严重的同质化产能内卷。光伏企业活下去的唯一路径是什么？是自我升华，以新技术颠覆存量产能。
隆基绿能躲开了N-TOPCon同质化产能大天坑，虽然身法踉跄，但仍然堪称是高瞻远瞩，为下一站留了一招先手。
此...

讨论

能量守恒，正负相抵。但是，最好从一开始就笃信人生本就是一场修行，因为这样会在将来和最后感知无限的快乐。 BTW，儿童时代的快乐教育≈成人以后绝望自毁。

讨论

回复@KOTE_: 我没听说全世界有任何一线光伏企业真的搞化学储能。菜市场里卖猪肉的送大葱，他仍然是卖肉的，不是卖菜的，更不是种菜的。
光伏行业里，除了隆基绿能，都是从组件代工开始的，对简单加工的路径依赖根深蒂固，把组装+贴标说成核心竞争力，还特爱蹭热点，蹭概念。
氢首先是一种...

讨论

回复@waitforgod: 对的，在根本上是自己亲自示范单晶的性价比。在终端直接面对用户，让真正公正的法官来评判，来倒逼上游产业链。一体化组件厂商耍手段没关系，我直接把你的饭碗端走。//@waitforgod:回复@加息首季:自己下场做主件，收购乐叶

讨论

回复@吃猫猫的老鼠: 哈哈，你终于想通了。其实，我还在等你钻下一个牛角尖，最尖的牛角尖——万一，一体化厂商们结成一体血盟，死活不用$隆基绿能(SH601012)$ 的泰睿硅片，咋办？
在“隆基单晶镇压多晶反革命”的那个阶段，这个假设的场景确实出现了——一个从硅料到组件的，占据行业90%的联盟...

讨论

回复@吃猫猫的老鼠: 请穷举“一体化厂商”先。//@吃猫猫的老鼠:回复@加息首季:如果泰睿硅片的优势不足够大（举个例子，单瓦成本优势1分钱），那么一体化厂商是否会优先采购其他硅片，这样隆基庞大的硅片产能会成为负担，进而抵销隆基的一体化优势。
如果是这样的话，那么引发不同竞争格局的硅...

讨论

中-老-泰-柬？南宁-胡志明？中-缅？都会水到渠成，但是，这水却是首先贯通表面上赔本赚吆喝的老-柬，形成二桃杀三士之局。 国家之上无政府，世界就是丛林，若没有威逼，又何来利诱。

讨论

回复@吃猫猫的老鼠: 没有那么复杂，假设：
①$隆基绿能(SH601012)$ 的泰睿硅片有优势（更高的性价比，不纠结到底是效率高还是成本低）；
②产业链上，硅料、电池和组件没有产能瓶颈，且大家在所有单环节都没有优/劣势；
③组件成品市场是充分竞争的公平市场（这个假设有很多特例，往往...