长江电力估值分析:折旧失真,导致了估值中枢上移
ericwarn丁宁05-31 21:00
最近与球友讨论估值问题,频繁涉及到长江电力这只股票。仔细一看我就蒙圈了,一家ROE只有12%~17%的传统价值股。究竟何德何能?竟可长年享受20PE以上的高估值?快速搜索了高人评论之后才知道:原来是长电的折旧年限远远少于大坝的真实使用年限。面对此种情况,是否需要把折旧加回到利润当中呢?太...
说到这,很多茅台粉可能要喷我,特别是那些认为自己熟读茅台财报并且跟着一些大V重仓持有茅台股票的人,他们心里肯定想着出...
ericwarn丁宁05-31 21:00
最近与球友讨论估值问题,频繁涉及到长江电力这只股票。仔细一看我就蒙圈了,一家ROE只有12%~17%的传统价值股。究竟何德何能?竟可长年享受20PE以上的高估值?快速搜索了高人评论之后才知道:原来是长电的折旧年限远远少于大坝的真实使用年限。面对此种情况,是否需要把折旧加回到利润当中呢?太...
茅台之液05-29 17:34
$贵州茅台(SH600519)$ 茅台股东大会提问很精彩,特别是现场因为茅台拆股问题吵起来。杨总(一个深圳基金)提出拆股,然而最后最后一个投资者提问的时候,直接站出来发言说他反对拆股,他怕公司真的考虑拆股了,所以他要在现场明确反对,并且拿茅台对比了巴菲特的伯克希尔。说茅台需要的是长期的价...
笑看风云龙飞06-08 09:41
$贵州茅台(SH600519)$ A股泡沫王茅台正步入漫长的价值回归熊途,茅台每股净资产只有一百多元,近70年历年未分配利润累计总和再加所有资产和库存减去负债平摊到每股也就一百多元,过去二十年分红累计总和也就一百多元。稍有常识的即可判断茅台正常股价也就一百多元。但在中国式未来现金流折现传销理...
公子豹06-07 10:19
据报道,最近贵州茅台散装飞天跌破了2500元大关,经销商大呼受不了。
巧合的是,茅台也展厅了“企业申购1499元飞天”的政策。
很多人看不懂,为什么一瓶969元的出厂价,零售价高达2500,这不是暴利吗,经销商还说赔本了?
刚看到中国新闻周刊的一则报道,我觉得说得比较透彻了:
...
林风204605-26 10:51
如果有200万,能否财富自由?这个问题的关键在于这200万买什么资产。
如果买入1000股茅台,我们简单粗暴地做下预测:
2028年,每股收益100元,分红50元,则年分红5万
2038年,每股收益200元,分红100元,则年分红10万
2048年,每股收益400元,分红200元,则年分红20万
这是按...
茅台之液05-29 20:08
#2024股东大会调研见闻# @今日话题 #今日话题#
茅台股东大会第一天(28号)$贵州茅台(SH600519)$
一、5.28号早早起来去赶10点从深圳飞往茅台机场的飞机✈️。这是我第一次参加茅台股东大会,想参加很久了,21年/22年的股东大会也报名了,但是最后由于人数限制,没有报名成功。这...
威廉19今天 08:25
茅台靠两样占领心智:
1、楚王好细腰(这是真的)
2、越存酒体越好越值钱(这是假的)
第一点这个楚王的口味也不是一成不变的。
第二点总归是个笑话,时间久了酒精会挥发,瓶装酒毕竟不是酒窖。
这两点共同造就了茅台的等价物属性。
至于口感,兑芬达都不如几十块一瓶的伏...
谦和屋06-03 17:25
大家好,关于白酒,这段时间,又去了很多家。我觉得,安徽的白酒,值得我分享一下我的浅见哈~
关于白酒的文章,有一整个系列,有兴趣的朋友们,可以直接点击链接看看哈~算是科普文章吧~
我的白酒系列文章实在太多太啰嗦了,放帖子尾部了哈。
1.谦和屋白酒投资系列01 —— 酒会永恒(第...
大唐炼金师06-07 06:08
这是我之前关于$贵州茅台(SH600519)$ 搭售系列酒的的计算,简兄给指点下盲区:
茅台经销商出厂价买茅台,是要搭系列酒的,现在有种说法是:茅台的零售价如果跌破2500元经销商就没利润了,茅台的经销体系要完,茅台要乱了。
其实算一下就知道,茅台酒3万吨左右,系列酒3万吨左右,而经销商...
适合自己适应市场3分钟前
14年有多少人敢投茅台的?当时白酒被塑化剂和强反腐打击得步步为艰查看全文
朱嫑膘4分钟前
茅台最大的问题是没有好的价格,这价格对标的也不是腾讯200元,最起码是300元。查看全文
天神哥哥6分钟前
$贵州茅台(SH600519)$ 不知不觉茅台已经绿了一个月了,从五月8号到今天。不知道以前出现过这种情况吗查看全文
AI革命11分钟前
回复@春江入海: 如果当年红军喝的是听花酒,那听花酒现在地位比茅台还要高。一,听花名字高雅有韵味,而茅台名字低俗,容易让人想象成茅房茅厕。二,听花酒是现在工业科技的结晶,理论上质量肯定比以前科技落后年代的酒要好。贵州茅台是地方小镇上的土酒,而类似的土酒大部分地方都有,就茅台一个...查看全文
明白真相的全跪19分钟前
回复@偷电瓶车炒股: 按国债收益率估值正好40倍,我不觉得茅台比国债有更实质的风险。//@偷电瓶车炒股:回复@明白真相的全跪:按格雷厄姆估值不增长最多8倍市盈率。但是按现金流估值的话15倍应该值的查看全文
jingoism23分钟前
回复@波波球188: 林园说:茅台的供应为需求的5%//@波波球188:回复@南京天空:这个分析只考虑供,不考虑需。查看全文
打板不得好丝29分钟前
回复@笑看风云龙飞: “过去二十年已经是茅台黄金二十年”这个结论怎么来的呢?明年后年两年分红就一百多元了,你又怎么说呢?//@笑看风云龙飞:回复@打板不得好丝:不用预测,茅台过去二十年总共分红一百多元,每年平均分红6元多,过去二十年已是茅台黄金二十年,未来二十年平均利润分红能达到...查看全文
中202441分钟前
$贵州茅台(SH600519)$ 哗众取宠之徒,茅台只值100多,虽然我没有买,还跟我扯了半天,什么二十年平均每年分红,现在茅台净资产才100多,所以只值100多。茅台一直下跌,各种唱空的都来了。白酒板块也快起来了。看茅台下周表现了。查看全文
睿智的股票神匠44分钟前
期待茅台回到800元一瓶,股价800元!查看全文
贵州茅台和五粮液50分钟前
觉得我说的有道理,点赞转发啊。让更多人看到:好多万亿的库存酒价值(丁雄军两年前讲过,需要具体计算的,去看年报,具体到多少万吨的基酒,按照市场价计算价值),账上现在有1000多亿元现金。24年能赚900亿元(现在市盈率只有23倍,正常给30倍市盈率估值),25年能赚1000亿元,26年能赚1150亿元...查看全文
北京商报讯(记者刘一博冯若男)6月7日,北京商报记者从贵州茅台(600519)冰淇淋旗舰店获悉,贵州茅台再推冰淇淋新品。据页面信息,此次推出的产品为糯米糍冰淇淋,口味包含牛乳、蜜瓜、蓝莓、草莓以及葡萄味。贵州茅台糯米糍冰淇淋五粒装原... 网页链接
天眼查App显示,近日,茅台高质量成长股权投资合伙企业成立,执行事务合伙人为茅台私募基金管理有限公司、茅台私募基金管理有限公司,出资额12亿人民币,经营范围为以私募基金从事股权投资、投资管理、资产管理等活动,创业投资,融资咨询服... 网页链接
据贵州茅台消息,6月6日,茅台集团在会议中心召开警示教育大会。茅台集团党委书记、董事长张德芹主持会议并讲话。他强调,要深入贯彻落实习近平总书记关于加强党的纪律建设的重要论述,认真落实党中央、省... 网页链接
紫牛新闻 都说茅台老酒越陈越香,那,1958年的茅台酒,你见过么? 近日,京东商城上线的1958年份茅台引来了广大网友的一众围观:不同于后期大众所熟知的飞天茅台,这瓶58年的茅台使用的还是茅台酒厂成立伊始的“金轮商标... 网页链接
据茅台保健酒业公司消息,自今年1月27日台源上线i茅台以来,短短四个月时间,台源在i茅台上销售额已破两千万! 2023年3月28日,定位为“大众酱香酒、亲民质量酒、终端消费酒”的台源酒正式上市,价格为156... 网页链接
中国酒业新闻网 最近,贵州的酒业热闻不断:先是备受瞩目的茅台集团股东大会引发全社会的广泛讨论;随后,习酒股权结构的变动亦成为业界关注的焦点。而在这些重磅事件之前,2024年贵州白酒企业发展圆桌会议的召开,同样吸... 网页链接
同花顺(300033)数据显示,2024年6月6日,贵州茅台(600519)获外资买入10.54万股。截至目前,陆股通持有贵州茅台9032.74万股,占流通股7.19%,累计持股成本-59.39元。 贵州茅台最近5个交易日下跌0.56%,陆股通累计净卖出89.05万股,... 网页链接
股东大会现场,贵州茅台(600519)新晋董事长张德芹表示,茅台是一棵大树,大树下面要长小树,过去做了很多尝试,未来也永不停息。虽然张德芹没有指明哪些算小树,但是在茅台镇开客栈和酒铺的秦小蕾告诉海报新闻记者,在茅台镇,所有酒... 网页链接
6月6日,茅台推出最新款冰淇淋“糯米糍冰淇淋”,共有牛乳、蜜瓜、蓝莓、草莓、葡萄5种口味,目前这款冰淇淋在天猫茅台冰淇淋旗舰店售价为券后49.9元。 此外,目前还在进行新品尝鲜限量送周边活动,活动时间是6月... 网页链接
当地时间6月5日,欧洲质量管理基金会(EFQM)在土耳其伊斯坦布尔举行EFQM全球奖(原欧洲质量奖)颁奖典礼。贵州茅台现场获颁EFQM全球奖(七钻)以及“鼓舞人心的文化”杰出成就奖,成为EFQM全球奖采用新标... 网页链接
贵州茅台:北京市金杜律师事务所关于贵州茅台酒股份有限公司2023年度股东大会之法律意见书 网页链接
贵州茅台:贵州茅台2023年度股东大会决议公告 网页链接
贵州茅台:贵州茅台第四届董事会2024年度第六次会议决议公告 网页链接
贵州茅台:贵州茅台关于调整2023年度股东大会现场会议召开地点的公告 网页链接
贵州茅台:贵州茅台2023年度股东大会会议资料 网页链接
贵州茅台:贵州茅台关于召开2023年度股东大会的通知 网页链接
贵州茅台:贵州茅台第四届董事会2024年度第五次会议决议公告 网页链接
贵州茅台: 贵州茅台关于董事长辞职的公告 网页链接
贵州茅台:贵州茅台关于收到推荐董事长人选文件的公告 网页链接
贵州茅台:贵州茅台2024年第一季度报告 网页链接