大只若鱼

白云机场-关于2桶冰水和5杯凉白开

这两天老唐在唐书房发文说白云机场，都已经点了名了，像我这么无聊的人，肯定奉旨斗嘴。 白云机场，我也看的时间不长，其实也有不少的疑虑，自己也还在思考当中。为了不辜负“斗嘴”二字，我必须站在老唐的对立面，就老唐的2桶冰水和5杯凉白开逐个聊一聊。由于我花在白云的时间也还不多，所...查看全文

感恩2017，迎接2018！查看全文

我做了一个实验，从B股转了48100现钞港币到招行，然后从招行汇港币到民生香港，招商自动转成了现汇，然后再从民生香港分两次转到雪盈证券。你们猜48100港币还剩下多少？剩下47300，摩擦成本800港币。一个是从招商转到民生香港，手续费300多港币，钞转汇又收了...查看全文

古井的ROE

ROE也叫净资产收益率； 净资产收益率又称股东权益报酬率/净值报酬率/权益报酬率/权益利润率/净资产利润率，是净利润与平均股东权益的百分比，是公司税后利润除以净资产得到的百分比率，该指标反映股东权益的收益水平，用以衡量公司运用自有资本的效率。指标值越高，说明投资带来的收益越高。该指...查看全文

清双汇，北控，入平安查看全文

浦东T2投产后发生了什么

下面只是一些零碎信息记录，并不能得出什么结论，具体还有待进一步深入思考，边看资料边记录； 1、浦东机场T2投入约150亿，实际只花了95亿。 2、T2于08年3月投产，08年营收33.5亿，07年营收31.4亿，营收增长7%，08年营业成本19.8亿，07年营业成本12.5亿，增加7.3亿，同比增58%；归母净利润08年8.6...查看全文

参加了一个50岁的堂哥的葬礼，对我刺激有点大。他是那种工作特别拼的，也为了工作不得不应酬，连续二十多年饮酒过量，然后肝衰竭了。他女儿今年大三，独生女，失去父亲一度崩溃。再次的，内心向自己强调一些常识:1.工作应酬，不饮酒，哪怕影响工作收入和领导对我的看法。2.不要熬夜，尽量早睡，困...查看全文

$北京控股(00392)$ 看资料看得我有点小兴奋，半夜睡不着了，会不会是个大坑哦。查看全文

这个时候，有钱的赶紧买股票。。。赶紧买股票，赶紧买股票。。。。。天上下钱喽。。。。。。挑硬资产买。我没钱了，干瞪眼。查看全文

我现在重仓平安和融创。谁能比我惨。平安:1.保险的黄金十年还没有开始就结束了吗？答:还没开始何来结束，国人的保险深度，密度都还在底部。即使北上广深也还处于低位，空间远未释放。2.你身边有多少人买了保险？答:真实感受不多，保险意识还在觉醒中，巨量潜在客户。3.保险到底是一种怎样的...查看全文

2018买入深圳

闲得无聊，具体聊一聊2018买入深圳的理由和逻辑。以下均凭借记忆，也许数据有误差，请海涵。 1、商品的价格取决于供需，供少需多，价涨；供多需少，价跌。当我们讨论深圳房价时，这是首要的出发点。 2、供： a、深圳全市面积1999平方公里，算2000平方公里好了；依据十三五规划，约有974平方公里是...查看全文

$古井贡B(SZ200596)$ 跌破160亿人民币市值。服不服？要崩溃了。。。。按照17年11亿业绩计，14.5pe。资产端就不算了，毕竟白酒这种烂行业马上就崩溃，也没啥清算价值。好在没有欠银行什么钱，账上多少有点点现金，40多亿吧，很少。至于，这个老牌子嘛，也值不了几个钱。18年估计马上崩溃，安...查看全文

$粤高速B(SZ200429)$围绕6%股息波动，分红后多半会填权，然后等17年业绩。业绩基本已经明牌了，只要不出意外的妖蛾子，基本收益多少也明牌了。18年的年报在19年出，然后进入踟蹰模式。一个要看管理层在承诺到期后如何处理股东回报问题，另外看佛开南的情况。此外，后续是否会有进一步的资产重组是...查看全文

粗略预计粤高速2018年盈利

下面是我对粤高速2018年的盈利粗略预计，主要基于重组公告、2016年年报，2017年季报等资料。未考虑母公司吸收合并佛开的税收优惠，我个人认为预计还是比较靠谱的，应当不会高估。 1、依据重组时业绩承诺，佛开公司2016年度、2017年度、2018年度预测净利润为25,069.73万元、26,008.02万元、40,311....查看全文

中兴资深研发攻城狮跳楼了，码农不易啊。网页链接查看全文

$中国平安(SH601318)$ 大平安雄起。让你们短视，说好的黄金十年，一个开门黑就跑路。等于你06年卖掉腾讯。查看全文

茅台控价是好事。对全行业都好。类似地产调控。拉长牛市。中国千万多白酒，品牌白酒有多少？八大名酒有多少？占比5%不到，5%还是说多了。名酒的雪泼很长，行业龙头亢龙有悔是好事。查看全文

白云机场，显而易见的低估

白云的低估是显而易见的。撇开一时的会计利润，眼光稍微放长远一点，或者换个思维方式，估值就会变得明朗许多，随便说几点就能证明它低估：1、过去机场启用新航站楼或跑道投产，利润明显下降，股价基本也不乐观。这是机场产能周期特点决定的，会计利润因为折旧一时受到压制。但是从机场的内在价值...查看全文

我自己单写一个帖聊民工投资的事情。我就是这么过来的，不想看这么多人误入歧途。劝住一个说不定就救了一个家庭。来来来，敞开聊一无所有的民工到底该怎么逆袭。查看全文

$融创中国(01918)$ 通过沪港通入手一些，纯粹赌博。非夹头。闲得无聊。查看全文

回复@有恙: 分红比较厚道，按昨天股价股息率4.8%，昨晚本来写了一篇读迎驾年报的文章，又删除了，还是不发了。古井B业绩不会比他差的。它都双位数增长，可见安徽对于品牌企业目前日子滋润。//@有恙:回复@大只若鱼:.......市场对迎驾的预期也太低了吧，这么点增长股价就成这样，查看全文

回复@还能做梦: 主要是说，迎驾贡酒都取得双位数增长。现实情况，我看各类资料推测出来是:迎驾贡酒和金种子酒，被古井和口子K得找不到北。//@还能做梦:回复@大只若鱼:现金流看上去没什么问题，一季度交税比较多，占了2017年全年的一半以上，可能是公司惯例，因为去年一季度现金流也不...查看全文

谭木匠市值11.5亿人民币。旗下约1250家加盟店。还有京东，天猫，亚马逊等自营网店。单纯看实体店，摊下来一家加盟店对应90万市值。考虑到账上有5亿现金，还有不少原材料，物业等储备。还有线上自营店，一年销售额约占了总营收的25-30%之间。线下加盟店一家恐怕只对应50万市值。怎么样？要不要买点...查看全文

看了一下具体报表，现金流惨不忍睹。不了解，啥情况。//@大只若鱼:回复@要闻直播:围观一下被古井打得满地找牙的公司的业绩情况。还可以嘛。查看全文

围观一下被古井打得满地找牙的公司的业绩情况。还可以嘛。查看全文

这个观点，叠加之前碧桂园意外流出的对于快周转的苛刻要求，实在让人浮想联翩。也就是：三四线的盛宴还能维持多久？似乎，这轮调控重要的一个方面也并没有比之前高明多少。即，三四线还是建得太多，一线还是建得太少。这点丝毫未见好转。查看全文

再聊古井B

古井B最近十分低迷，我也有段时间未写长文聊古井B了。下周，古井就要发布17年年报了，为了防止马后炮，就提前再聊一聊，也给一起坚守古井B的朋友们一点信心。股价低迷如此，就让我们怀着沉重的心情，开始吧： 1、17年的业绩不用猜了，意义不大了。市场的预期就是不低于11亿，不到12亿也不会有惊喜...查看全文

我一直对汽车企业敬畏三分，好多次想入手，强行忍住了。即使如上汽、北汽这些，我也隐隐感觉到不踏实。巨额的研发投入，巨额的固定不可压缩的开支，巨额的销售额，对应5%的净利润率，一年盈利300亿的企业，亏损起来500亿也可能刹不住。对汽车行业的思考，会让我们再次的想起一句话：商业模式，真的...查看全文

我已经提前知道剧情了。查看全文

老乡，古井b等你好久了。查看全文

1.没看出来你有什么投资系统，也就说不上靠不靠谱。不过分散持有多个估值不高的企业，问题不大。所谓估值不高，你多分散几个行业几个公司，可以看pe。单个企业用pe来说估值高低，正确率50%，估值没有这么简单。2.或许你现在是賺10%而不是亏10%应该就不会来问我这个问题了，对吧？如果是这样，你想...查看全文

回复@小熊投资: 仅仅如此吗？既然都知道土地财政，那么地方政府这么多钱干什么去了？难道全部拿去包二奶了？门口的地铁是不要钱的？教师公务员的工资是天上掉下来的？漂亮的马路，快捷的高速是天使帮我们修的么？//@小熊投资:回复@大只若鱼:好处是能炒，价格貌似可以一直涨，看着心里...查看全文

行，芯片搞不出来怪地产。那声讨完地产各种不好，能不能说点它的好？这个比说它不好应该难多了吧？批评还是比表扬要容易。查看全文

回复@混乱成魔: 都是理论派。你说说如何让研发人员没有顾虑和负担？应该怎么做？是不是所有研发人员都分一套房子？有没有这么多房子分？谁出钱建？如果没有这么多房子人手一套，那么该分给谁？如何界定谁该分，谁不该分？凡事认为房子拖累了研发的，都来回答一下这几个问题，能答上，我就认输。//@...查看全文

怪房地产的，大多数理由就是房子透支了研发男一生收入，让他们不能安心做研发。如果房子便宜他们负担轻就能安心做技术了。那最好分一个房子，更加安心。我们以前好像试过这种制度吧？结果研发出比今天更多的东西了吗？骂茅台更加没有逻辑，怪茅台利润太高，一堆高科技企业利润太低，不公平。以此神...查看全文

通常把中国人逼急了，多少还是能搞出点东西来的。只是以这种方式代价惨重，要是自己早早动手会主动许多。查看全文

回复@橡树木棉: 买了一点点。但是有一些疑虑，正在等3月份的运营数据，验证一些判断。越秀目前静态PE8.5，静态股息率6%；疑虑来源于增长率的担忧，赚钱是肯定会赚钱的，多少的问题而已。//@橡树木棉:回复@大只若鱼:大鱼买了越秀哈？查看全文

胖胖，虽然虎门大桥利润很吓人，还是要说高速公路单看利润是低估了现金流，还有折旧的。查看全文

海康，平安。外资看不下去了。查看全文

我尽量控制自己不要因为便宜去买一只股票，而是因为它挺好才去买。经常提醒一下自己，容易管不住手，看到便宜货就想来点。查看全文