假设这一次国内产能集中化,寡头化,都不扩张,那么大概率会出现低端订单溢出到东南亚或者印度的情况,就跟之前我们承接日韩的溢出订单那样,其实产能供需也是动态的,就在当下荷兰达门船厂刚刚破产,一边还在出清产能,一边还在复活产能,头部企业注定吃饱。
其实配套也是一样,今天有人问动力,其实主机也是这个问题,动力明确表态不扩产能,大概是上个周期吃够了苦头//@Jack_sparrow:回复@皮特兰:客观上讲券商总结的这四个阶段未必就是正确的,因为这中间少了产能扩张这个环节,它把船厂设想的都太理性了,产能扩张是船舶产业周期性的一个特点,只要船舶还是周期行业,顺周期产能扩张是必然的,也就是说3-4之间可能还有个量价齐升的阶段,是否对应散货船爆单不得而知,历史也不是简单的重复。
$中国船舶(SH600150)$ $中船防务(SH600685)$ $中国重工(SH601989)$
仅仅从新造船订单来看,一个完整的造船周期,一共要经历四个阶段:
1.量增价平
2.量价齐升
3.量跌价升
4.量价齐跌
推演一下这个过程:
1.量增价平,这个阶段船厂处于饥饿状态,长年亏损。当因为供应...
假设这一次国内产能集中化,寡头化,都不扩张,那么大概率会出现低端订单溢出到东南亚或者印度的情况,就跟之前我们承接日韩的溢出订单那样,其实产能供需也是动态的,就在当下荷兰达门船厂刚刚破产,一边还在出清产能,一边还在复活产能,头部企业注定吃饱。