谢谢回复,学到不少,我还有个关于估值的问题哈,恒隆地产的市净率0.28,母公司恒隆集团的市净率0.13,这样看起来,新城控股和发展的市净率并不低估,当然,您看好这两个股票肯定是因为它低估了,对比恒隆,他们估值低了的原因您能说说么?您使用的是市销率么?是通过看租金和城市能级的市场偏好来合理化现在的估值水平么?
问题一,发展借钱给控股,收8个点利息,而银行利率很多才4个点5个点,大股东是否有薅控股的羊毛之嫌?我只能说你想多了,发展发的美元债,大概是9.5亿美金,68亿,成本也要...
谢谢回复,学到不少,我还有个关于估值的问题哈,恒隆地产的市净率0.28,母公司恒隆集团的市净率0.13,这样看起来,新城控股和发展的市净率并不低估,当然,您看好这两个股票肯定是因为它低估了,对比恒隆,他们估值低了的原因您能说说么?您使用的是市销率么?是通过看租金和城市能级的市场偏好来合理化现在的估值水平么?
新城吾悦广场的资产过度实在了,因为住开分担掉了部分成本。恒隆的利润全分了,给了9倍估值。新城(控股)发展以后的一个风险是分红率。如果参考恒隆估值,那么也是给新城发展分红的9倍。,如果分红率50%,估值就会掉一半。最后也就是5PE。空间一下子小了很多啊。$新城控股(SH601155)$ $新城发展(01030)$
就像一二线和三四线的租售比不同一样,上海1000万的房子,租金12万,成都200万的房子租金5万,然后2套半成都的房子去换一套上海的房?
可以对比下毛利。恒隆的费用率挺低的
安徽不差。。厚叔。。你应该说上海 收的100元和西藏收的100元 没区别。。
这个是完全不懂还是混淆视听?恒隆几个商场,吾悦几个商场?坪效一样?成本一样?城市能级一样?直接比租金是耍流氓