达势股份(01405)

时光投资-Edward09-07 15:41

请教懂财务的同学：达势股份的这个Q的资本开支怎么算，貌似没有和上个季度的对比，只有去年底的。能用前面的数字减去后面的，然后除以2吗，粗略估算。。。

数有09-06 19:30

疯狂星期四的梗这么多这么火，但是没有带动$百胜中国(YUMC)$ 的股价，这可是一家现金奶牛公司，也不缺成长性。
$瑞幸粉单(LKNCY)$ 的开店已经快到顶了，单店550杯一天也已经非常多了，现在是100亿美金天价估值，酱香这阵子风能吹多高？
网红食品很少有长寿的，哪怕是当年红到发紫的海底捞...

达美乐中国2023上半年超预期以及隐忧

数有08-29 23:46

$达势股份(01405)$ 先陈列经营业绩分析:
我之前做过达美乐中国的模型分析,拍的到2024年收入增加为40%
2023年上半年收入增加51.45%,算是 符合预期.
然而门店层面的利润率13.53%超过了我的预期. 这主要是营收增加，开支下降带来的.
因此,同时超预期的是门店净利润.我此前预计2024...

Maxxuu09-08 18:22

同看好，但担心未来低线城市扩张不顺利。具体看：目前已开20城在偏高线城市，但继续拓店最有想象力的还是在广大低线城市。达美乐人均90-100的消费，已经逼近必胜客，对上尊宝30-40的人均，价格在低线城市没有竞争力；同时低线城市外卖消费占比偏低，且对时效要求并不算强，30分钟外送这个杀器也很...

安德鲁徐09-13 14:38

$达势股份(01405)$ 其实看看澳洲达美乐、英国达美乐大加盟商财务数据 也能作为一个重要参考，anyway，静态算单店价值，怎么算都不便宜，终局思维来算，在当前投资环境（确定性）本身就不好的情况下，就显得非常低估和不错。

时光投资-Edward09-07 20:48

估算了一下，上半年$达势股份(01405)$ 自由现金流在1.5亿左右，全年有希望超过3亿，保守起见按照3亿计算，根据今日73亿市值计算，市值/FCF大约在24倍。

超级成长股-达美乐中国

深度价值策略09-06 13:07

在$达势股份(01405)$ 进入港股通的第一天，我配置了一些，均价在55.2港币。我认为达美乐是潜在的超级成长股，可能成为5年5倍的大牛股。
下面从品牌、运营效率、市场空间三个方面，看达美乐的优势：
品牌 ：
1. 连锁品牌，品牌价值高。在Brand Finance发布的品牌价值排行榜中，排名第...

希尓瑞斯09-11 15:06

$达势股份(01405)$ H1：北上外卖收入占比保持稳定的情况下，非北上城市的外送比例为啥同比下降14.5pp，这是一个什么趋势呢，没看懂？是新开城市的部分门店暂时没开通配送服务吗？

赚钱孝顺妈09-12 10:30

$奈雪的茶(02150)$ $达势股份(01405)$ 比达美乐都低了虽然披萨集中度更高，但是茶饮市场更大，披萨占比百分之20的市场奶茶可能占百分之2就够了。奈雪现在市场无非就是担心竞争激烈 会不会被替代，用脑子想想就知道未来容纳茶饮前10的公司一定有奈雪。现在不喝奶茶的人还很...

JAYsy09-07 10:20

两年前研究的瑞幸 其实真正有投资价值的时候是很容易判断的
现在所有人都知道了 肯定就没有性价比了
那么其他的 容易的总市值和收入空间，收入增速的对比呢
达美乐中国 海底捞出海 都是输出和输入 相对不容易受宏观影响的消费
可以对比2022年初瑞幸给出的PS看看
$瑞幸粉单...

安德鲁徐09-13 14:38

$达势股份(01405)$ 其实看看澳洲达美乐、英国达美乐大加盟商财务数据 也能作为一个重要参考，anyway，静态算单店价值，怎么算都不便宜，终局思维来算，在当前投资环境（确定性）本身就不好的情况下，就显得非常低估和不错。查看全文

希尓瑞斯09-12 07:57

回复@我愚人: 眼前可见的成长是1000家门店，以当下开店速度25年H1可以稳妥达成目标，单店400万年销售额，10%利润率（跟大本营利润率一致），届时依然有开店空间但可能要面临店铺密度提升带来的边际效益递减，给20PE，对应80亿RMB市值，与市场当前股价基本一致，市场对肉眼可见的成长性还是定价蛮充...查看全文

希尓瑞斯09-11 15:06

$达势股份(01405)$ H1：北上外卖收入占比保持稳定的情况下，非北上城市的外送比例为啥同比下降14.5pp，这是一个什么趋势呢，没看懂？是新开城市的部分门店暂时没开通配送服务吗？查看全文

投资周记：今年以来收益+17.1%

时光投资-Edward09-11 10:18

收益回顾
本周持仓
达势股份估值更新：从上周的30倍更新为24倍，Q2财报显示，今年的经营现金流在1.74亿左右，资本支出预估0.25亿，保守预估全年自由现金流在3亿左右，因此市值/自由现金流更新为24倍。
本周风控观察
本周投资小结
1.本周交易
无。
2.要闻跟踪
1）...查看全文

Maxxuu09-08 18:22

同看好，但担心未来低线城市扩张不顺利。具体看：目前已开20城在偏高线城市，但继续拓店最有想象力的还是在广大低线城市。达美乐人均90-100的消费，已经逼近必胜客，对上尊宝30-40的人均，价格在低线城市没有竞争力；同时低线城市外卖消费占比偏低，且对时效要求并不算强，30分钟外送这个杀器也很...查看全文

时光投资-Edward09-07 20:48

估算了一下，上半年$达势股份(01405)$ 自由现金流在1.5亿左右，全年有希望超过3亿，保守起见按照3亿计算，根据今日73亿市值计算，市值/FCF大约在24倍。查看全文

时光投资-Edward09-07 15:41

请教懂财务的同学：达势股份的这个Q的资本开支怎么算，貌似没有和上个季度的对比，只有去年底的。能用前面的数字减去后面的，然后除以2吗，粗略估算。。。查看全文

偷米_天象09-07 10:20

$达势股份(01405)$ @陈达美股投资 达美姐要不来一点？查看全文

裴钱109-07 09:52

$达势股份(01405)$ 跌吧跌吧，使劲跌吧，盼望着进港股通呢，结果就被一把干这么高，下来点好接盘呀查看全文

数有09-06 19:30

疯狂星期四的梗这么多这么火，但是没有带动$百胜中国(YUMC)$ 的股价，这可是一家现金奶牛公司，也不缺成长性。
$瑞幸粉单(LKNCY)$ 的开店已经快到顶了，单店550杯一天也已经非常多了，现在是100亿美金天价估值，酱香这阵子风能吹多高？
网红食品很少有长寿的，哪怕是当年红到发紫的海底捞...查看全文

港股异动 | 达势股份(01405)涨超6% 单店模型持续优化 公司有望整体盈利扭亏

智通财经APP获悉，达势股份(01405)早盘涨超6%，截至发稿，涨4.52%，报67.1港元，成交额363.63万港元。 安信证券表示，非一线城市其他品牌仍有较大的拓店空间。随着京沪以外市场门店的铺设开来，品牌力的提升有望带动新增长市场的单店日... 网页链接

达势股份午盘急速拉升上涨超6% 月内累计涨超38%

热点栏目自选股数据中心行情中心资金流向模拟交易客户端 达势股份（01405）午盘急速拉升上扬，上涨6.32%，现报68.10港元，月内累计涨超38%，成交额418.301万港元。 国海证券指出，达美乐在全球多个... 网页链接

港股异动 | 达势股份(01405)涨超5% 月内涨超35% 机构看好公司盈利明显改善

智通财经APP获悉，达势股份(01405)涨超5%，月内涨超35%。截至发稿，涨5.15%，报67.35港元，成交额323.63万港元。 国海证券指出，达美乐在全球多个市场屡战屡胜，彰显其优秀品牌力和产品本地化能力。达势股份系达美乐中国唯一特许经营商... 网页链接

港股异动 | 达势股份(01405)再涨超14% 创3月上市以来新高 机构称盈利拐点将至

智通财经APP获悉，达势股份(01405)再涨超14%，截至发稿，涨14.19%，报68.80港元，成交额386万港元。公司股价创3月上市以来新高，7个交易日大涨56%。 国海证券指出，达美乐在全球多个市场屡战屡胜，彰显其优秀品牌力和产品本地化能力。达... 网页链接

绩后股价累涨四成 加速扩张的达势股份（01405）摆脱了盈利困扰？

时值9月初，中秋、国庆双节将至，传统消费旺季进入预热期，资本市场上的消费股也是闻风而动。 智通财经APP注意到，近期达美乐比萨中国独家总特许经营商达势股份（01405）的股价反复活跃。9月6日盘中，达势股份股价一度触及66.6港元，刷... 网页链接

达势股份早盘持续走高 股价现涨超10%

热点栏目自选股数据中心行情中心资金流向模拟交易客户端 达势股份（01405）早盘持续走高，上涨10.45%，现报65港元，成交额172.274万港元。 安信证券发布研报认为，公司新城新店优异的单店模型有望... 网页链接

港股异动 | 达势股份(01405)继续走高涨超7% 机构认为公司单店模型有望持续拉升整体盈利能力

智通财经APP获悉，达势股份(01405)继续走高涨超7%，截止发稿涨7.31%，报63.15港元，成交额96.05万港元。 此前，公司公布截至2023年6月30日止6个月中期业绩，集团收益人民币13.76亿元(单位下同)，同比增长51.5%;股东应占溢利875.1万元，... 网页链接

上市后首份半年报显示经营利润大涨约124%，达美乐中国加速扩张

在提振消费，促进经济复苏的进程中，餐饮消费行业无疑是一个前线阵地。国家统计局数据显示，2023年1-6月，我国全国餐饮收入24329亿元，同比增长21.4%；限额以上单位餐饮收入6230亿元，同比增长23.5%。 进入财报季，餐饮行业上市公司普遍交出了亮眼的成绩单。8... 网页链接

达美乐中国-达势股份（1405.HK）中报看点：线上营销提升客户体验 纳入“港股通”扩大投资机会

据国家统计局公布数据，2023上半年，中国国内生产总值达到人民币59.3万亿元，同比增长5.5%，其中第三产业增加值33.19万亿，同比增长6.4%。餐饮业作为我国第三产业的支柱，在2023年上半年的增加值达到了9171亿元，同比增长15.5%。消费政策的... 网页链接

达势股份早盘涨近12% 机构建议逢低布局优质食饮板块

热点栏目自选股数据中心行情中心资金流向模拟交易客户端 达势股份（01405）早盘持续升高，上涨11.85%，现报55.20港元，成交额339.739万港元。 中信建投研报称，当前提振经济的政策力度逐步加强，消... 网页链接

达势股份 月报表 截至二零二三年八月三十一日止之股份发行人的证券变动月报表 网页链接

达势股份 公告及通告 - [中期业绩] 截至2023年6月30日止六个月中期业绩公告 网页链接

达势股份 公告及通告 - [董事会召开日期] 董事会会议日期 网页链接

达势股份 月报表 截至二零二三年七月三十一日止之股份发行人的证券变动月报表 网页链接

达势股份 翌日披露报表 - [其他] 翌日披露报表 网页链接

达势股份 月报表 截至二零二三年六月三十日止之股份发行人的证券变动月报表 网页链接

达势股份 月报表 截至二零二三年五月三十一日止之股份发行人的证券变动月报表 网页链接

达势股份 月报表 截至二零二三年四月三十日止之股份发行人的证券变动月报表 网页链接

达势股份 公告及通告 - [董事名单和他们的地位和作用] 董事名单与其角色及职能 网页链接

达势股份 公告及通告 - [更换董事或重要行政职能或职责的变更 / 更换薪酬委员会成员] 董事变更及解散财务委员会 网页链接