1万手。。。。这资金量。。中建就需要您这样的战略投资者。
愿意在风雨飘摇的市况下买,源于我心底对中建的估值远高于“公允”价值。首先我认定中建只是加工制造企业,应收款坏账会有,但不至于摧毁其业务基础,手中的订单如果实施,必然仍是有利可图。其次我国印钞机制依然要靠地产基建,相关业务难以大幅收缩,也要求不能让建筑企业承担太大坏账。未来10年,如果基于土地房产质押的信贷印钞机制不能有根本的变革,我预期中建的利润复合增长率维持在8%,如果未来10年的分红率从20%增加到30%,那么每股股利的复合增长率可以达到12.3%左右,如果股价稳定在股息率4%,即每年可能回报(股价+股息)可以达到16%以上。
附上两张表:一张是历史分红数据和复合增长率
另一张是未来预期的分红和股价中枢
今年的股价中枢如果是6.9附近,2025年的股价中枢8.7附近,看起来很平常,也不难想象,但是拉长时间到10年后的2032年,股价中枢接近20元,一定有很多人表示这不可能。
我们往往迫切期待当年股价上涨,却不敢想象长期的价值提升。
反正就是劝君一句话,不要来当大冤种!这个行业不行,而且央企搞的一些集采,怎么说呢,就是各任领导的代言人分蛋糕,利润高的材料懂的都懂。利润透明要垫钱的就找冤种来,美曰其名和央企合作有保障,进来后不知道打通关系的,一个合同流程可以走小半年,体量小的老板直接拖死!
要相信人们追求美好生活的内在驱动力,房地产行业以及建筑行业是古老的行业,可以洗牌,不会消失。不精确估计,国内房地产每年的替代更新大概也需要10亿平米,养几个龙头企业绰绰有余。
AI最先取代的,大概率是医生、律师等等所谓的专业人士,反而护士、泥瓦工这些体力劳动工种,还会让人类有更多的发挥空间。斗转星移,也许又要应了伟大导师的教导:卑贱者最聪明,高贵者最愚蠢
多买点吧,我们能不能按时发工资就靠你们支持了!还复合增长利润率百分之8,你你知不知道我们投标,连管理费都杀得天昏地暗了,更不要提标前利润多少,能平成本线中标进场的就是优质项目了!
1万手。。。。这资金量。。中建就需要您这样的战略投资者。
中建的高负债与极差的现金流让企业提高分红比例不敢奢望,这次走了一半不想再回来了。
多买点吧,我们能不能按时发工资就靠你们支持了!还复合增长利润率百分之8,你你知不知道我们投标,连管理费都杀得天昏地暗了,更不要提标前利润多少,能平成本线中标进场的就是优质项目了!
好,知行合一!
我就在建设单位,目前和我们合作的有中建八局、五局、一局、二局、中冶等央企,所有单位的给我反馈都是利润很多停留在纸面,产值是做出来了,但是收款很难。
根据现在的情况,未来规模和利润率的提升都很困难,对中建来说,在现金流如此紧张的情况下还要提升分红比例,有一定难度。
刚刚历史新高,又是中特新。现在还推荐买?你打算套个五年吧
该公司有大量金融资产模式核算的PPP项目,金融资产模式,意味着未来回报是固定的,类似银行放贷出去拿的是固定利息。建造业务只是发放贷款的手段而已。一边向银行要低息贷款,一边“放贷”给客户,赚的是中间的息差…由于自由现金流长期为负,本质上是借钱给股东分红,因此,提高分红比例基本没有现实可能性,否则会危及资产负债表,这对国有企业是难以想象的。如果再过几年,PPP项目陆续进入回收期,那么公司的现金流就很好看了,分红也会大幅度飙升,那时候可能是另外一个长江电力?
经过本人的精密估计哈哈。本人认为估价为26.66为中建的合理价格。而且目前的股息率是4%。我没有喝醉,其实是中建的股票喝醉了。这是价值投资的立场。但是市场永远是对的,知道他严重低估,操盘又是另一回事了。我使用的是贴现现金流进行的估算,有这方面的同仁可以与我共同探讨。
买吧,不用犹豫,失败了,大不了归隐山林,还有点碎银子,可以买100股
跌破五块再说v
中国银行 农业银行 工商银行 同理