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昨日晚间，中国巨石、中材科技先后发布公告宣布，公司筹划重大资产重组事宜，股票将自12月2日开市起停牌。
中国巨石购买泰山玻纤、浙江恒石以及桐乡华嘉的全部或部分股权，中材科技拟购买连云港中复连众复合材料集团全部或部分股权，并向中国巨石出售公司持有的泰山玻璃纤维有限公司全部或部分股权，两家公司承诺停牌时间不超过10个交易日。
据了解，中国巨石和中材科技都属于中国建材集团，两者停牌涉及到双方业务重组，或引发集团改革的预期！除了中材科技，中国巨石此次资产重组的其他交易方分别为华锦资本、务石贸易以及张健侃等。
目前集团旗下上市公司有：中国巨石、国检集团、中材节能、瑞泰科技、洛阳玻璃、凯盛科技、中材科技、宁夏建材、天山股份、中材国际、北新建材等。
话题哥想问：这次完成重组后，是否会成为玻纤行业的巨头？你是如何看待这次重组？请说出你的看法。
这次重组啊，各位可以先看看他们娘家的发展历程——中国建材。
很明显啊，这几年梳理得如火如荼，丁是丁卯是卯。其实，熟悉了中国建材之后，对其拥有的企业，就会有相当明确的预判。
像北新建材那种发展模式，就是其方向。
北新建材不是没有犹豫过，一度准备卖给外企，合同都签好了，章子也盖了，外资控股75%，董事长总经理全部外方派人。
最后，您猜怎么着？外资觉得我可以直接打垮北新，没必要收购你。
现在，这家外资可能有点点后悔吧……
后来，北新在宋志平先生，王兵先生的领导下，试错了很多，最终找到了聚焦主业这条路，然后，就干到了世界第一，市占率60%左右。没有人可以在短期内尝试挑战石膏板的垄断地位了。
怎么做到的？北新把泰和收了，就是泰山石膏。然后，合并了。
再往前追溯，水泥行业也是宋志平先生这么整合的，所谓之三盘牛肉理论。
各位，一把手文化是有传承的。路径也是有传承的。
现在这个不就是一模一样么？
玻纤一定是整合到一家企业，然后，叶片啊，膜啊之类的，另一家企业。
梳理清楚之后，配套合适的股改。
中国巨石必然是绝对垄断的地位。
请注意，行业内其实龙头只要30%以上，就可以理解成为绝对龙头了，话语权特别强。60%什么概念？
这次巨石重组之后，也是50%-60%去了。
又是一个行业绝对龙头。世界第一。
如果重组成功，短期内股价不预测，但是，长期对公司的业绩，是很明显的有好处的。这还有什么好说的？市场上就一个大玩家，他提供50%的产品，未来两三年还没有什么新增产能。
只要消费端没有断崖式下跌，业绩就有保障的。未来三五年，就看终端消费了，如果玻纤一直好卖，那么，中国巨石就会很赚，不停赚，一直赚，无终止赚。。。
但是，终端消费如果不好，那就麻烦了，固定成本就很大，养很多设备很多人。
可以简单的把中国巨石2019年的营收加上泰山玻纤2019年的营收（中国建材底下咋这么喜欢用“泰山”这个牌子哩？）再乘上1.17，因为9月，10月提价了17%啊。
再考虑适当的成本增加与股权方案出来后的一些细节问题。
基本上，就可以测算出未来几年，在没有特殊外力改变的前提下，中国巨石的业绩会在什么水平线了。
然后，估一估，大致也能知道正常市值是多少了 。
大致如此吧，嘿嘿嘿~
我觉得会，公告披露的信息有限，但是可以明确的是中国巨石将成为中国建材集团玻纤业务的唯一平台，收购泰山玻纤后，中国巨石在国内玻纤市场的市占率将会接近50%，成为半垄断的巨头，对产业资源和价格把控会更上一个台阶，对中国巨石来说是利好，但是由于前期市场已经对此有所预期，而且交易对价等细节也还没有公布，估计复牌后的涨幅不会特别大。消息对中材科技来说是短期小利空，毕竟泰山玻纤贡献了公司超过50%的利润，重组后公司成为中国建材集团旗下风电叶片、隔膜业务平台，逻辑已经完全改变。重大资产并购重组是一项比较耗时的事项，特别是涉及国有资产的，需要国资委等层层审批，目前公告只是第一步，具体落地可能要等到明年1季度之后了，在此段时间内巨石的走势大概率还是跟着玻纤价格走，目前玻纤库存仍然保持在低位，明年海外需求恢复后，景气度有望保持。#中国巨石和中材科技筹划重大资产重组# $中国巨石(SH600176)$ $中材科技(SZ002080)$
我觉得会。
中国巨石和中材科技，作为中国建材集团同一实控人下属的企业，存在同业竞争关系，是必须要解决的。
此次收购后，中国巨石的市占率将超过50%，成为玻纤市场的绝对龙头，有利于公司继续扩大规模。
玻纤在日常生活中的利用率还有提升的空间。海外的市场也很广阔。看好中国巨石未来的发展前景。
都觉得利空中材？那么中材股东是傻子吗？或者玻纤是不良资产？现在中材才是弱者，好资产置换出去，股价低迷，巨石却涨得嗨，这是多大委屈啊！
这次重组啊，各位可以先看看他们娘家的发展历程——中国建材。
很明显啊，这几年梳理得如火如荼，丁是丁卯是卯。其实，熟悉了中国建材之后，对其拥有的企业，就会有相当明确的预判。
像北新建材那种发展模式，就是其方向。
北新建材不是没有犹豫过，一度准备卖给外企，合同都签好了，章子也盖了，外资控股75%，董事长总经理全部外方派人。
最后，您猜怎么着？外资觉得我可以直接打垮北新，没必要收购你。
现在，这家外资可能有点点后悔吧……
后来，北新在宋志平先生，王兵先生的领导下，试错了很多，最终找到了聚焦主业这条路，然后，就干到了世界第一，市占率60%左右。没有人可以在短期内尝试挑战石膏板的垄断地位了。
怎么做到的？北新把泰和收了，就是泰山石膏。然后，合并了。
再往前追溯，水泥行业也是宋志平先生这么整合的，所谓之三盘牛肉理论。
玻纤的需求主要聚焦在风电、建材、汽车三方面
风电：今年业务大幅增长，随着外围疫情减弱，风电的外销将会逐步恢复，因此整体将继续保持增长。
建材：地产端的需求增长依然可期，基建下半年的增长低于市场预期，明年的预期不应太高。整体来看，建材端在2020年也将继续保持增长。
汽车：新能源汽车的高景气，玻纤在新能源汽车轻量化方面的应用较多，这块业务确定性也高。
从长期来看，中国巨石作为全球第一大玻纤厂商，结合未来市场需求及价格上涨，其业绩增长的确定性是比较强的。外围疫情的转好对巨石是利好之一，但资金青睐巨石根本原因还是其未来业绩的确定性。
中国建材集团此前就有$天山股份(SZ000877)$ 的水泥业务重组合并了，现在玻纤业务的重组也是情理之中，也符合国企改革三年方案的要求。
像建材这样的传统行业重组可以避免竞争内耗，扩大市占率，提高竞争力，不过参考天山股份之前的走势，传统行业估值难以飞天，对于其他旗下子公司来说几乎没有影响。