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据海关总署数据，6月以来，伴随疫情控制以及复工复产，进出口金额改善明显，两年来首次连续4个月正增长，且有加速增长态势。
刚刚消息面上，中国10月（以美元计）出口同比增11.4%，预期增10.2%，前值增9.9%；进口同比增4.7%，预期增10.2%，前值增13.2%；贸易顺差584.4亿美元，前值370亿美元。
在利好刺激下，近日航运概念纷纷走强，中远海发、中集集团、中远海特、中远海控、宁波海运、招商轮船等多股大涨。随着出口量的暴涨，集装箱的需求和价格也大幅上涨，甚至出现“一箱难求”的情况，其中中集集团一个月股价已大涨60%！
你觉得航运周期来了吗？目前还能上车吗？
大周期刚刚抬头，周期之王，必须干
不错啊，雪球终于开始关注航运了，对此我早写过文章论证过了网页链接全球航运三大联盟卡特尔的形成
从03年-08年为航运景气周期，到了09年航运进入萧条周期，但是新订造船受判断失误和造船周期影响，新船供给高峰一直2016年才进入低谷，经过长时间的萧条，全球航运发生众多破产和重组，前十大运力市场占市场83%，三大联盟，分别占领欧、美运力99%和89%。包括中远海控在内的前四大航运公司运力超过50%。
航运界卡特尔(Cartel)是，它能使一个竞争性市场变成一个垄断市场，属于寡头市场的一个特例。卡特尔以扩大整体利益作为它的主要目标，为了达到这一目的，在卡特尔内部将订立一系列的协议，来确定整个卡特尔的产量、产品价格，指定各企业的销售额及销售区域等。这也解释了就像这么大疫情，国际航运价不跌反而上涨。
三、 对全球化的担心过度担心了。
美元是世界货币，美联储是世界的央行，美联储印一印钞票就能买到全球的货物。全球化是美国在美元为全球货币的基础上，长期打造的。这么所以这就需要美国要输出美元，美元输出有两种方式，第一种是在贸易顺差情况下，对外援助美元，就像“马歇尔计划”，第二种方式是贸易逆差，70年代欧佩克为美元背书，03年后美元输出逐渐由欧佩克转为中国，从中国巨大制造能力为美元背书，石油美元转变为中国制造美元，中国拿到美元成为外汇储备，美元外汇储备又为人民币汇率稳定背书。所以说中美贸易互惠互利。作为美元输出国，美国要么靠贸易逆差输出美元，要么靠对外援助输出美元。这是金融国家的宿命。
结束全球化只是政客极限施压口号，真正用意是压迫贸易顺差国进口更多美国货，这手段里根对也日本用过，结果是贸易顺差国从日本变成中国。
全球化怎么可能说结束就结束，毕竟全球法币是美元，美联储印一印美元，就可以换到全球的辛苦生产的货物，哪里有这么好的事情，除非美国甘愿放弃美元全球法币地位。
四、 航运业的政策性护城河
IMO（国际航运组织）要求2030年碳排放比2008年降低40%，如何落实现在航运内还有争议。有的提倡降低航速，问题是航速降低就需要多买船来维持供应链，多买船又导致碳排放增加，这是制约行业运力增加的一个大问题。
IMO2030导致现在订船有些政策性难题，船买得多，碳排放多，这令航运公司订新船时候面临犹豫不决。
五、 新船订单处于历史低位，拆船增长较快
在手订单与运力之比，处于历史低点，新造船订单较去年减少43%，随着铁矿石价格上涨，废铁价格也上市，拆船变得有利可图，拆船量增加较快。即便是明年加大订船量，那也得2023年才能拿到船，所以至少先看到2023年的复苏。
六、 随着疫苗研发，预计21年-22年经济将会恢复，经济报复式增长，目前看不管是有色还是航运都没有为经济的报复式反弹做好准备。
没有暂时性的反弹行情。明年欧美经济类似08年时候航运能好吗？建议是下车别人疯狂我冷静明后年底在地板上一大堆廉价筹码可以拿。
现在很多人会认为我的观点不可思议很傻。但是看看绝大多数人什么时候对过呢？看看没有也看空的估计没有就我一人逆市有几个能看到转折呢？记得2008年年报中国远洋董事长魏家福很不屑的抨击基金经理都是傻子这么好企业居然减持下面股东一片叫好。2010年和现在很像底部反弹上来魏家福都后市非常乐观，过了几年巨亏卖港口重组保住了上市公司。有人会说现在和过去不一样找出各种理由辩解，我只想说事件不一样结局却很像。太阳底下没有新鲜事
别骗我买股票
涨了这么多了才问能不能上车，这是要活埋小散户吗
我航运周期来了，主要理由是：根据中国港口协会最新数据显示，重点监测的沿海港口集装箱业务进一步提速。10月份，八大枢纽港口集装箱吞吐量同比增长11.1%，增速创今年新高。其中，外贸增长11.9%，较上月加快3.3个百分点；内贸同比增长9.0%，较上月明显提速。而航运股近几年表现不佳，低迷了很近，目前基本面已经发生了变化，投资价值凸显。由此可见，航运股的拐点到来了。
航运业现在是最艰难的时刻了，应该说没有比现在更坏的了，欧美的疫情终究还是要被控制住的，随着欧美经济的复苏，航运业应该会报复性的增长，现在上车没问题。
过去常用的几个指标近几年相关性越来越差了，补充一个可能对$中集集团(SZ000039)$ 中集集团和$招商轮船(SH601872)$ 营业利润预测有用的月度级指标——“出口总值：出口总值:机械及运输设备:当月值”，相关性0.6以上，拟合度见下图，供大家参考。
股价拉起来了，才开始看到逻辑，然后进场接了别个涨了60%的盘子，如果继续上涨皆大欢喜，毕竟航运看猜测要等欧美疫情缓解才有缓和迹象，但万一中间别个提前兑现回调了，后进场的就扛不住了……
小仓位搏一把倒是还行，验证逻辑和抗压性