趴了几年的通化东宝要站起来了。
胰岛素集采文件终于发下来，国产替代是主旋律。
文件竟然和我之前分析的胰岛素慢慢带量采购想法差不多☞网页链接
文件解读成以下几点:
①国产替代
②有产能的才能参与竞价
③降幅不会太大，部分带量
...
价值天使
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他的全部讨论
通化东宝经过第一次集采的洗礼表现不错，销量和扣非利润都刷新高，而且是降价大于30%的情况下获得的表现。
第二次集采限价以内少量降价就能进入a组，价格基本明牌，各家价格都慢慢靠拢，后续几年比拼的就是销售能力，服务能力，规模优势等等。
这些又恰恰是通化东宝的优势，虽然价格管制，...
回复@甲丙丙辛庚: 规则里面并没有强制转换品牌，多带的一部分量大概率是自己原来的客户。本来就是鼓励每家都供货，只是价格下降一些就可以了。除非市面上买不到国外的胰岛素，不然他们本来用国外的现在集采了也还是会用。可以理解成一部分原本用国外的能享受集采价，一部分还得原价购买，除非自愿...
国产替代是大趋势，但是绝非易事！
价格低份额就大在胰岛素行业并不是这样，病人信任医生和自己挑选品牌明显超过价格的因素。
甘李药业报一个超低价按我之前的分析就是自掘坟墓，最优的报价是通化东宝一类尽量保证最大的利润。
医生和病人的信任会帮助建立品牌，有点像酒类的茅台，价...
甘舒霖系列产品问世以来从0即将做到国内第一，这是通化东宝第一春。
通化东宝有没有第二春？
我认为是有的。以甘精胰岛素，门冬系列横空出世，销量仍然高速增长来看，通化东宝的第二春就是以坚持创新兼并购潜力品种药物或药企依靠自身强大的销售渠道并创新销售模式，大量出药并做大。告别...
昨日中午集采看到甘李的报价还以为假消息，再三确认后，骂了几遍，甘李是不是摔坏脑袋了。整个胰岛素行业的毛利被甘李提前拉下水。
东宝全线中标b ，没有增量实际降价幅度30%多，看似利润损失比较少，但因为甘李的自杀式报价，外资价格与东宝相差无几，所以长短期来看确实很难获得增量。
...
一切的博弈论都可能被证伪！尽信我不如不信我。
甘精胰岛素为例（数据不精确大概这么回事）:
①赛诺菲躺平进入d组则被分走80%的报量，这个报量应该是有很大水分，实际可能分走的份额小于原总市场的60%，就是说赛诺菲实际可能损失50%-60%的营收。
赛诺菲若想进入c组，则至少需要降价30%...
规则已经和你们各大机构说清楚了，不要站错队伍！胰岛素集采就是以有产能的东宝为首的国产胰岛素代替国外诺和诺德赛诺菲他们的高价胰岛素。政治立场要明确！$通化东宝(SH600867)$ $诺和诺德(NVO)$ $赛诺菲-安万特(SNY)$
胰岛素可以看做是人体必需的营养物质，不可或缺，用其他代替又不行，胰岛素每天必须打，患者可以看做是救命药，因为重复高频消费投资者可以把它看做快消品。
胰岛素属于生物药，他的创新空间其实非常少，也解释了某些药企已经停止胰岛素研发项目的原因。
更换胰岛素很麻烦，解释了现在的品...
$通化东宝(SH600867)$ $甘李药业(SH603087)$ $联邦制药(03933)$ @今日话题 @7X24快讯
研发是药企的灵魂，研发加速，通化东宝在正确的道路上不断前进！
胰岛素集采结果出来之前就静静等待吧！
对于胰岛素即将来临的专项集采，很多投资者诚惶诚恐，也有唯恐避之不及，更有君子不立危墙之下的表述。他更多的像开盲盒，彩票开奖前的时刻，他能开出低价值的东西让你觉得亏本了，也能开出高价值的东西让你觉得赚了。
乍一看，买入前的投资者有点像...
因为降价和病患知晓率提高使得使用胰岛素人数增多，而医疗机构报量可能只是未来一年的且某些地方医疗机构会存在错报的可能，一个地方如果只有一两家胰岛素供应商，或者药企因为没有利润只发合同供应量，胰岛素只要有地方断供或者售后服务跟不上的，正好一型糖尿病人有人缺药了，四处买不到，这可能...
总市场＝网购＋实体。
假设总市场消费不变，网购多了，实体生意自然就少了。消费者每天都在做选择，他们最终的份额取决于他们的成本和效率。成本和份额可能成反比，网购份额越大成本可能越低，实体份额越少成本可能越高；效率和份额可能成正比，份额越高效率可能越高，份额越少效率可能越低，...
网购再发达有一点始终无法满足:即时需求。
比如做菜没盐了五分钟内必须买到盐，手被菜刀割伤了五分钟内必须买到创口贴，逛街口渴了五分钟内必须买到水……有些东西不能等，有些东西我们不愿意等，这些即时需求只能寄托于实体。
老龄化不可避免，老年人消费需求上升。
可能带来增量的:药品，医院，医疗器械，陪护，宠物，殡丧，养老院，性价比高的一些必需品，上门看病，家务，看护照料，老龄用品，康复辅助，棋牌室，老年设备，老年人旅游，观赏植物，老年唱歌舞蹈培训……
说数学题可能不是很严谨，这根本没有完全精准的答案。
先用甘精胰岛素做推演。
假设通化东宝，甘李药业，联邦制药，赛诺菲中标价格分别为T,G,L,S，各自压缩成本节约后为X元，按照集采规则推演中标格局和最优答案。
通化东宝①②③
①通化东宝中标A组。则T＜G,L,S
T的最优价...