化妆品观察者

水羊是“水”还是“洋”，水羊战略简析

关于笔者
本人在三家化妆品公司任职过，御泥坊（水羊）是时间比较长的一份，我跟水羊创始人及完美日记创始人都共事多年，其它品牌创始人也基本脸熟，部分还是好朋友，现在主业天使投资，副业炒股，简单交代一下背景。
上次写完美日记的总结
上次在完美日记千亿市值时，写过一篇完...

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现在的人为什么脑残到这个程度，人家核辐射水污染跟你化妆品原料有几毛钱关系？很多原料跟水半毛钱的关系都没有！搞得好像全日本都已经辐射重灾区一样，这是事实吗？
另外，层层监管与检测是吃饭的吗？如果真不能用，中国进口检验检测部门不会管吗？
再说，即使退一万步，日本所有地区全部...

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本来成分分就只是一股风啊！早些年自然风好大，那时候悦诗风呤、百雀羚火得不要不要的，后来迅速跌落…so多品牌才是企业生产王道，这时候你再看看有几家企业战略值得肯定

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回复@为霜: 这么长的回复，劳您费心啦！
第一、
你说了你不了解战略不关心战略，我其实不想回复你的，因为我是长期投资者，我特别关心战略和人。
第二 、
你说的关于跟珀莱雅的对比，这是个战略选择问题，我不认为现在可以伦对错，别忘了过去五年中国美妆企业更多是原地踏步或者垮...

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回复@懒虫懒: 你想简单了，小戴的意思是：
水羊本来想上市后推品牌梯队，一级市场疯狂炸钱，水羊想不亏钱打出第二梯队变得举步维艰，简单说就是一级市场疯狂炸钱，把广告费拉高了，水羊想推多品牌的战略在这种背景下，只好作罢…
如果没有一级市场对这个市场过度追捧，小戴认为自己的多品...

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你看几天就可以评价人家一个行业各公司的战略得失，我在想，你是自己干过几家上市公司啊？最少三家以上吧？
这个行业在早期，珀莱雅采取的是单品牌突破大股东套现策略，因为珀莱雅几个老板已经到了快退的年纪了，人家这个战略很正常。
水羊采取的是一边补短板一边大布局，一分也不退出的长...

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今天强生分拆消费品$Kenvue(KVUE)$ 上市大涨，成为美股最近三年最大IPO，作为Kenvue在中国最大合作伙伴$水羊股份(SZ300740)$ 是不是一个利好啊！

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听说有几家公司在谈并购$上海家化(SH600315)$ ，已有传闻的有$华熙生物(SH688363)$ $水羊股份(SZ300740)$还有复星集团
花落谁家，应该非常值得期待！

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回复@NPDleo: 什么师出同门啊？完美日记是水羊出来的//@NPDleo:回复@化妆品观察者:那天瞎想，完美日记和水羊合并的话，在国内的优势就非常明显了。两家又师出同门。当然就是瞎想。

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明白人啊！只是明白这道理的人太少了

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如果真实现了，那水羊确实高出现有头部几个段位！还是需要时间验证吧！
这个文章的意思，一是阐述自己对行业的判断，所以有长远的宏图大志，不追求短期的事情。
另外一个也是解释为什么之前的预期没有很好实现，因为遇见了意料之外的疫情和中美问题。第二层意思，很多人可能没有注意看。$...

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$滴滴(DIDI)$ 明天滴滴粉单市场能涨多少？被查前接近20块

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看完上海家化的业绩，Q2从去年一个多亿利润到今年亏几千万，就知道水羊还是抗打的好企业！
不比不知道，一比还真厉害！$上海家化(SH600315)$ $水羊股份(SZ300740)$

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$水羊股份(SZ300740)$ 真的很好看！水羊这届管理层审美真牛逼啊

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$逸仙电商(YSG)$ 大家都说他真诚，靠！拿着一个自己都知道不持续的故事，忽悠了资本市场这么多钱，你焦虑什么呢？你真诚个啥呢？！？

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$水羊股份(SZ300740)$ 新升级的小迷糊，真好看！这届水羊管理层品位真可以😊

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感觉最近新品发力了！御泥坊微800卖得这么好，718块客单价能卖近一万件
真是没想到！
VAA也卖得不错！
股票大涨是必然啊$水羊股份(SZ300740)$

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今晚希娜直播，御泥坊800破百万，牛逼了！$水羊股份(SZ300740)$

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认同，尽管人家早公布了自己战略，但没有人认同，所以股价一直上不去。
这次收购不是单纯的收购，而是让大家明白了水羊的战略，实现了战略闭环，估值逻辑重塑了！跟业绩本身已经没有关系，重塑的是逻辑，也就是PE值，大家开始明白水羊战略上比其他家更强，显然，PE值应该高于贝泰妮或者等同一...

中国美妆A股上市公司简要分析

转自股吧 ～有激情得陈家洛
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1、水羊股份
最近水羊因半个月内收购两个法国高端品牌，估值逻辑重塑。先说水羊吧！
战略：相对另外几家最为清晰，不愧是马云雷军联手培养出来的学生，这一点水羊完胜。只是现在很少有二级市场经理能理解，直到收购完成了，很...