| 发布于: | 雪球 | 转发：28 | 回复：70 | 喜欢：8 |
今天抽空去了下我们这一个隶属于$西蒙地产(SPG)$ 的outlets和隶属于$Brookfield地产合伙(BPY)$ 的mall， 观察到的人流量有点出乎我的意料。
两个商场都是5/12重开，outlets是非常典型的开放式折扣奥莱，平时去的人中国人墨西哥人和黑人较多，而mall是封闭式商场，产品定位相对outlets来说较高但也只是正常中产的水准。本来预想开放式商场应该会更有优势，然而在我今天观察里，outlets的人流量大大不如mall，前者停车场车位只占用了平时人流的五分之一不到，并且许多店铺还是处在停业状态，其中包括耐克等大店。而后者估计已经超过三分之一甚至接近一半，然而因为是封闭式的所以我也没有进入商场查看店铺开业情况。跟我的预期完全相反。
这可能也同时间接反映了低阶层失业人数大大超过中产的情况。
跟国内类似，国内的商场，中高端商场业绩恢复是最好的，已经持平甚至同比提升了，主要原因是富人和中产受影响相对较小，即使少了一些收入，日常生活也不受影响，而现在国外很多的购买渠道（比如代购，出国旅游顺便购买）已经停了，挤压之前流向海外的消费回到本土。
强者恒强，疫情只会加快这个速度。
很好的数据点。奥特莱特大量人流来自旅游，而mall是生活的一部分。$西蒙地产(SPG)$ $马塞里奇房产(MAC)$ $Brookfield地产合伙(BPY)$
和一个从农村跳出进入城市的普通大学生消费轨迹是一样的。大学刚毕业三年，扎根城市，租房，最低消费，吃路边摊、最便宜快餐、便宜大排档；过五年，城市中立足，规划买房，中低消费，吃二十五元干净卫生快餐、小酒楼吃饭；过五年，成家立业，公司中层，吃四十元品牌连锁快餐、品牌连锁餐厅；过五年，升职公司高层，高收入阶层，所有消费都变成精品高端。
查了一下$亚马逊(AMZN)$ 的实体店列表，卖商品的主要是Amazon 4-Star、Amazon Books、Amazon Pop Up，主要都是开在$Brookfield地产合伙(BPY)$ 或Westfield的购物中心里。
卖外带食品的Amazon Go不少是开在BPY的写字楼底层，Whole Foods也有。
亚马逊的纽约和伦敦总部，也是租BPY的写字楼。
我能说只看一个地方并不能代表全部吗？毕竟时间，地点，对于人流都是不可确定的。当然了，我相信可能作者在的城市确实是这种情况。但是不代表美国，或者全世界都是如此。毕竟这次疫情对中老年人造成了巨大影响，而他们去mall可能更多，花销更大，而这一部分损失却无法再挽回了。个人见解。不是针对作者。
失业的大多是中产以下
奥特莱斯定位中低端，线上冲击最大的就是中低端商品，又开在郊区，开车至少半个小时，个人非常不看好奥特莱斯，再开发价值几乎没有，因为周边大片的空旷地，不是购物更没人会去，skt受影响会最大，还有以b类c类为主的很多mall将来很可能变成鬼城。
和SPG和SKT的走势也一致。看来可以放弃SKT了。
国外封闭式的不能进去？是要办卡才能进吗