坚信价值

坚信价值

本ID为虚拟网络角色,可能是一枚年龄或许在6到50岁之间的熊猫,以娱乐大众为目的,请勿对号入座

坚信价值的私募基金
总收益 -10.5%
  • 自有资金跟投
  • 无认购费
  • 无封闭期
  • 雷石平衡基金
    主理人:坚信价值
    坚信价值回复的提问

    熊猫老师,如果想增加在英镑和英国地产上的长期仓位,除了您推荐过的TRY是个轻松的选择外(尤其是在三月份);另外,LAND和BLND这俩,长期表现比TRY差得有点多,最近几年更是如此。这俩是有什么问题吗?作为长线投资英国地产的标的,它们是否合格?谢谢。查看全文

    他的全部讨论
    投资工作中知识与经验的可积累性

    摘自$雷石平衡基金(美元)(P000412)$ 2019年1月投资人信。 因为将职业投资作为一个终生的事情来规划,我一直在思考一个问题:什么样的投资方法是可持续、可积累,而且可能投入产出效率越来越高的? 也可以换一个角度来思考这个问题:如果你想在财富上超过另外一个人时,当他的投资方法是什么样时你...查看全文

    回复@理想的舌头: 新加坡主权基金GIC做得一手好波段:去年10月中旬,将上次金融危机买入持有的4%的BLND股份,620p价格卖掉的;今年3月又415p左右把4%买了回来,成本降低了三分之一。//@理想的舌头:回复@坚信价值:明白了,那黑石还是BLND第一大股东,GIC排七八位。没想到还有割GIC韭菜的机会。查看全文

    【British Land】真巧,$Brookfield资管(BAM)$ 管理的地产3期基金(150亿规模)今天刚披露买入7.31%的BLND(British Land)。BAM的地产基金虽然是以一级市场为目标,但是也允许购买二级市场股票,只要买入的目的是为了有利于后续收购等一级市场操作(而不是单纯为了炒股)。新加坡主权基金GIC三月份...查看全文

    原来楼主是Alpha Architect的啊。分享一些Wes Gray逸事呗。$ALPHA ARCHITECT ETF TR VALUE MOMENTUM TREND ETF(VMOT)$查看全文

    BAM出售5亿美元的BEP股份,有几个可能性:(1)未来几个月$Brookfield再生能源(BEP)$ 要分拆出BEPC。预期BEP的流通股会因此减少三成。因为大多是长期投资者持有,BEP的换手本来就很小(对于一个150亿美元市值的公司来说),再减三成就更少,$Brookfield资管(BAM)$ 抛出5亿美元的流通股,可以增加一...查看全文

    $Brookfield资管(BAM)$ 持有56.3%的$Brookfield地产合伙(BPY)$ (因为增持所以比上季度上升了)。 BPY每季度发放的3.12亿美元股息,1.75亿是发给大股东BAM的,实际需要支付给外部股东的只要1.37亿美元。 而且,BAM似乎也不差这个钱。这季度1.75亿的股息都还没到位,BAM就已经在4月份先存了3.5亿美...查看全文

    $赫兹租车(HTZ)$ 破产的最大赢家是$阿波罗全球管理(APO)$ ,因为阿波罗之前买了不少HTZ的信用违约掉期合约。查看全文

    【英国电力市场小知识】$长江基建集团(01038)$ 在英国拥有的是配电、配气网络,但是并不售电、售气,只是个通道。长建与最终零售客户并不打交道,只是向SSE、British Gas这种售电、售气公司收政府规定的网络过路费,成本大概占居民电价的18%左右。所以,如果疫情和经济不景气导致英国的家庭用户拖...查看全文

    过去12个月,$Brookfield资管(BAM)$ 共回购4.3亿美元,均价35.99美元(2拆3后价格)。查看全文

    “就商业模式而言,$长江基建集团(01038)$ 几乎没有同行。国家电网国际拥有类似的商业模式,因为该公司从欧洲和巴西输电系统运营商持有的股权中获得稳定的现金股息。国家电网国际的规模要大得多,但惠誉相信长江基建集团的现金流的质量更高,因为其中很大一部分来自投资级投资,而巴西部分占国家电...查看全文

    $微软(MSFT)$ 纳德拉说,转到完全远程的办公只会“用一种教条代替另一种教条”。查看全文

    【长江基建与澳洲DBCT煤炭码头】$长江基建集团(01038)$ 说的洽谈中的deal,包括了疫情前开始商洽的收购$Brookfield基础设施(BIP)$ 旗下澳洲DBCT煤炭码头。这个码头之前介绍过:网页链接“现在有危亦有机,若有机会,集团有条件立刻抓住,投资新业务。至于疫情有否...查看全文

    “金融危机期间,从2007年初到2008年底,风险的展开经历了18个月,让不少REITs有时间,精力,和机会去处理各类风险敞口。而这次,整个事件的发展,仅用了8天。”[牛]//@黑色面包:回复@ROGERuck:1. 在新冠疫情之前,REITs类股票的杠杆率大约为30%,这是过去25年以来REITs最低的杠杆率,财务角度来讲...查看全文

    【我刚刚调整了雪球组合 $巴菲特10大重仓(ZH000863)$ 的仓位】 根据刚公布的2020Q1的13F披露文件,加入$摩根大通(JPM)$ 和肾透析公司$达维塔保健(DVA)$ ,移出石油公司PSX和纽约梅隆银行BK。 另外,对之前因为股价涨跌造成的权重偏移进行再平衡,恢复到每只股票10%权重。查看全文

    $Brookfield资管(BAM)$ 的一季度股东信里不经意有这么一段话,亮点在最后一句: 我们旗下的企业($Brookfield地产合伙(BPY)$$Brookfield基础设施(BIP)$ 、BEP、BBU),与大部分股票一样,有时会相对于它们的内在价值有折价。 我们会在这种时候回购它们的股票。 而且,如果这些折价持续下去,我...查看全文

    $Brookfield资管(BAM)$ 刚宣布一个消息,大致意思是说启动了一个50亿美元的“零售重振项目”(Retail Revitalization Program)。资金来自于BAM以及其他机构投资者。投向是零售行业的公司(很多应该是BPY的租户或潜在租户),要求年销售额在2.5亿美元以上。提供资金度过难关,不寻求控股(应该就是...查看全文

    这段时间,美股头部公司(权重最大的一部分科技公司)与其他公司之间的表现分歧很大。 第一个图,最上面的紫线是纳指,蓝线是标普500(市值加权,头部公司占比大),最下面的红线是$标普500等权指数ETF-Guggenheim(RSP)$ (500家公司的权重都一样,都是0.2%) 第二个图。中间蓝线是标普500,上面...查看全文

    $Brookfield地产合伙(BPY)$$西蒙地产(SPG)$ 购物中心的重开时间表如下。 BPY已经开放了42家,主要是德克萨斯、乔治亚两个大州,中西部人口密度比较小的州,以及加州、佛罗里达的密度比较小的地区。5月8日再开放5家,主要是佛罗里达。5月12日再开放3家。 SPG已经开放了59家,主要是德克萨斯、佛...查看全文

    今年$伯克希尔-哈撒韦B(BRK.B)$ 的股东会,老人家可能感概比较多,情绪比较复杂,导致说话比较长、比较绕,翻译难度比较大。 我看几个中文的翻译版本,都在一些关键问题上表述不清楚。不是翻译者的问题,是确实难度比往年高。 唯一的解决方法,是在看中文翻译不清楚时看原话进行对照,下面链接是...查看全文

    博枫系公司1季度财报时间表: 5月6日(周三)$Brookfield再生能源(BEP)$ ,BBU 5月8日(周五)$Brookfield地产合伙(BPY)$ , BIP 5月14日(周四)$Brookfield资管(BAM)$ 。 因为他们传递的信息大多是长期导向,老股东对他们的理念和规划也比较熟悉,财报披露通常都对股价影响不大。 这次因为疫情比...查看全文

    1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 31 32 33 34 35 36 37 38 39 40 41 42 43 44 45 46 47 48 49 50 51 52 53 54 55 56 57 58 59 60 61 62 63 64 65 66 67 68 69 70 71 72 73 74 75 76 77 78 79 80 81 82 83 84 85 86 87 88 89 90 91 92 93 94 95 96 97 98 99 100 101 102 103 104 105 106 107 108 109 110 111 112 113 114 115 116 117 118 119 120 121 122 123 124 125 126 127 128 129 130 131 132 133 134 135 136 137 138 139 140 141 142 143 144 145 146 147 148 149 150 151 152 153 154 155 156 157 158 159 160 161 162 163 164 165 166 167 168 169 170 171 172 173 174 175 176 177 178 179 180 181 182 183 184 185 186 187 188 189 190 191 192 193 194 195 196 197 198 199 200 201 202 203 204 205 206 207 208 209 210 211 212 213 214 215 216 217 218 219 220 221 222 223 224 225 226 227 228 229 230 231 232 233 234 235 236 237 238 239 240 241 242 243 244 245 246 247 248 249 250 251 252 253 254 255 256 257 258 259 260 261 262 263 264 265 266 267 268 269 270 271 272 273 274 275 276 277 278 279 280 281 282 283 284 285 286 287 288 289 290 291 292 293 294 295 296 297 298 299 300 301 302 303 304 305 306 307 308 309 310 311 312 313 314 315 316 317 318 319 320 321 322 323 324 325 326 327 328 329 330 331 332 333 334 335 336 337 338 339 340 341 342 343 344 345 346 347 348 349 350 351 352 353 354 355 356 357 358 359 360 361 362 363 364 365 366 367 368 369 370 371 372 373 374 375 376 377 378 379 380 381 382 383 384 385 386 387 388 389 390 391 392 393 394 395 396 397 398 399 400 401 402 403 404 405 406 407 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 419 420 421 422 423 424 425 426 427 428 429 430 431 432 433 434 435 436 437 438 439 440 441 442 443 444 445 446 447 448 449 450 451 452 453 454 455 456 457 458 459 460 461 462 463 464 465 466 467 468 469 470 471 472 473 474 475 476 477 478 479 480 481 482 483 484 485 486 487 488 489 490 491 492 493 494 495 496 497 498 499 500 501 502 503 504 505 506 507 508 509 510 511 512 513 514 515 516 517 518 519 520 521 522 523 524 525 526 527 528 529 530 531 532 533 534 535 536 537 538 539 540 541 542 543 544 545 546 547 548 549 550 551 552 553 554 555 556 557 558 559 560 561 562 563 564 565 566 567 568 569 570 571 572 573 574 575 576 577 578 579 580 581 582 583 584 585 586 587 588 589 590 591 592 593 594 595 596 597 598 599 600 601 602 603 604 605 606 607 608 609 610 611 612 613 614 615 616 617 618 619 620 621 622 623 624 625 626 627 628 629 630 631 632 633 634 635 636 637 638 639 640 641 642 643 644 645 646 647 648 649 650 651 652 653 654 655 656 657 658 659 660 661 662 663 664 665 666 667 668 669 670 671 672 673 674 675 676 677 678 679 680 681 682 683 684 685 686 687 688 689 690 691 692 693 694 695 696 697 698 699 700 701 702 703 704 705 706 707 708 709 710 711 712 713 714 715 716 717 718 719 720 721 722 723 724 725 726 727 728 729 730 731 732 733 734 735 736 737 738 739 740 741 742 743 744 745 746 747 748 749 750 751 752 753 754 755 756 757 758 759 760 761 762 763 764 765 766 767 768 769 770 771 772 773 774 775 776 777 778 779 780 781 782 783 784 785 786 787 788 789 790 791 792 793 794 795 796 797 798 799 800 801 802 803 804 805 806 807 808 809 810 811 812 813 814 815 816 817 818 819 820 821 822 823 824 825 826 827 828 829 830 831 832 833 834 835 836 837 838 839 840 841 842 843 844 845 846 847 848 849 850 851 852 853 854 855 856 857 858 859 860 861 862 863 864 865 866 867 868 869 870 871 872 873 874