观察你这么久,发现你的预测基本就是反指,没有一点参考价值,全靠想象。
这个价格了,不用涨了,只要缺猪,猪企的利润会持续很久。不给5倍市盈率?给3倍行吗,正邦天邦对应明年的市盈率现在是1.5倍,给3倍也有一倍的涨幅。
猪的确定性还是没有哪个行业能相比的。现在行情没有起来,不代表接下来行情不会起来。
总的来说,您的观点有些牵强。
接下来多数股票跑不赢猪股,两个月以后验证
100多只涨停还不说明问题吗?大部分涨停公司都是蹭概念,没业绩支撑的垃圾,有纯正区块链的第二天有没有接着涨停?第三天还有没有?如果有,又怎么说窗口指导?自己买的是不是纯正概念,有业绩支撑的,心里没数吗?就是大多数人心里没数,又被泼冷水,能不慌吗?
回复下理性探讨。猪股明年业绩会大幅增长,这是市场都知道的事,但明年的业绩,已经绝大部分反应到了今年的的股价上,由于调控的存在,导致猪股估值被极度压制,要怪就怪猪价涨的太多,招来了严厉调控,把估值打掉了一半,也把股价峰值打掉了太多。
市场给 $牧原股份(SZ002714)$ 的动态估值不到7倍,小猪们今年年初的股价高点,对应明年的盈利预测不到5倍。像双邦唐人神新五丰大北农等,因为没有向市场证明自己,所以业绩浪没再新高,小猪只有 $天康生物(SZ002100)$ 新高, $温氏股份(SZ300498)$ 同样没被市场认可,股价没再新高。
如果温氏双邦等猪股,在三季度向市场证明了自己,那么它们炒三季报时也会新高,但它们错过了良机,也是怪自己管理问题。很多时候,机会一旦错过了,就不会再有,等它们明年能向市场证明自己时,猪价可能已经开始下行了,30以上的高猪价,必然不可长期持续,虽然不少人还在歪歪2021年猪价继续维持在30以上。
当猪价出现了下行的拐点后,那时业绩再好看也已经晚了,因为炒股炒的是预期,股价反应的是预期,而不是预期的兑现,对于周期股来说,当产品价格下行时,业绩释放的再好也没了意义,那时市场会预期你的业绩增速要开始下滑了,或者负增长了,股价还如何再炒上去?
如果不是猪死的太多,不是猪价涨的太高,这轮超级猪周期,猪股的股价峰值会高的多,因为如果没有调控,市场依然可能会给猪股合理估值,但是没有如果。就拿牧原来说,明年保守会有300亿利润,大概率会有400亿或更高,但现在市场只按保守盈利预测给了7倍估值,比上轮猪周期低了快一半,即使给10倍估值,合理估值也在3000亿市值左右,但现在市场就不给10倍。
而猪股业绩的大幅释放,基本都需要到明年二季度或三季度,那时猪价峰值已经过去,猪价开始进入了下行周期,估值还会进一步被打折扣,股价还想继续大涨,像很多人预期的150或更高,除非业绩严重超预期,像招商说的那样,明年利润干到600亿,那样就是给5倍估值,也能支撑3000亿市值。
另外,今年所有爆炒过的品种,明年都不会再有暴利机会,不仅仅是鸡猪,PCB、ETC、氢能源、芯片、消费电子等都是如此,板块不可能再有翻倍或更高的涨幅,历史上没有任何一个品种,能够连续两年板块翻倍的。对于大资金来说,如果一个品种,未来一年看不到翻倍或更高的机会,它们是没兴趣去做的,明年的大机会,一定会出现在全新的品种之中。
去年11月底12月初,我们重仓双邦时,也没想到2月份一个月就会两倍,也没想到芯片与消费电子今年很多会涨2倍多,但是市场就这样走出来了。明年的大机会一样如此,我们现在想不到或没把握的,或认知不到的,并不代表明年就没有板块翻倍或更高的品种,几十个大行业快4000只股票了,明年怎么可能没有大机会的品种呢?