回复@条条大路迢迢: 在6、7月份猪肉价格向下的阶段，猪肉股表现偏弱也是正常。除非能繁、生猪存栏数据超预期下跌//@条条大路迢迢:回复@大海笔记:年后这波上涨其实是大盘和猪周期的一个共振，进入六月以来也是一个向下的共振，其他都是细枝末节，以上说的二次育肥只是一个因素，周期不会很高吧，或...
大海笔记
带长剑兮挟秦弓，首身离兮心不惩
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他的全部讨论
我同意你的观点。可是，站在5月中的时间节点上看，明明已经预判到5月底的出栏猪转育肥，未来7-8月需求变弱，叠加二次育肥出栏，猪肉价格下跌是必然，而且那么为什么市场还会炒作5月中旬这段的股价呢？
$牧原股份(SZ002714)$
生猪板块怎么了？这么大幅度的下跌？
$福瑞股份(SZ300049)$
又收于140亿![[狗头]](http://assets.imedao.com/ugc/images/face/emoji_80_doge.png?v=1 "[狗头]"){kind=small}
，跌出20%的空间就买
回复@遍地良家子: 国内药品不重要，主要是下半年装机量不达预期。看放量节奏，2亿利润目标没问题//@遍地良家子:回复@大海笔记:国内药品和器械销售双双下滑，增长主要靠欧洲的装机量。今天资金分歧很大，做了个T看看明天开盘什么走势，不行就撤。
$福瑞股份(SZ300049)$ 福瑞发布年报一季报。
23年情况：
23年营收11.54亿，同增14.37%；归母1.02亿，同增3.75%；扣非0.99亿，同增-1.04%。
器械营收上整体同增35.34%，具体来看，设备营收5.03亿，相比23年降低18.08%,但销量增加了25%，达到1142台，销量增加，收入减少，这主要是公司目...
$澳华内镜(SH688212)$
澳华业绩完全和公告预期一致，下跌4个多点这种幅度，有点出乎意料，难道是机构撤出？
回复@前帅Lop: 二股东换人是非常要关注的关注的//@前帅Lop:回复@大海笔记:国内医疗器械被集采搞的，有些医疗器械股估值低，不过，整体上也不是很低，目前中证医疗pe32倍；美国医院用医疗器械45～50倍。如果福瑞远期3亿美元/年，给30倍估值，大致600亿人民币市值。
还有一个重要参考，就是今年...
回复@前帅Lop: 未来有新药获批，那也不影像终局期的福瑞利润。如果利率长期下行，无风险收益率降低，PE倒是可以拉升一下//@前帅Lop:回复@大海笔记:远期3亿美元年，15倍pe，可能需要增速和风头下来后实现。近几年，因为可能还有新药获批，或减肥药适应症获批，15pe应该是低了。
终局思维300亿并不是福瑞股价的上限.
首先,福瑞仍有其他业务在开拓,Fibro产品不再增长,不表示就没有第三业绩曲线.福瑞的管理层虽然不是技术出身,但还是有战略投资能力的,是有进取心的.
其次如果认为终局思维下福瑞的市值就是巅峰市值,那么就无法见识到药明系21年6月近万亿的市值,就无法看...
#牧原股份# #猪周期#
猪周期当前所处阶段思考2024.03.23
总结：当前的4042W头能繁存栏，已经在平衡线的区间了。猪投资周期要开启了。
1) MSY是波动的，母猪存栏平衡线时，MSY约17-18. 远不及券商的19-20
2019年M3-21M2，平均能繁母猪存量2358W，20年全年消费生猪5.2亿头，头母...
#福瑞股份# 福瑞股份盈利预测、估值和战略分析
（一）、盈利预测
1) Fibro产品
根据公司披露的2022年业绩，Echosens的利润为1.03亿元，收入6.14亿元，净利率16.7%。
根据23H1披露，Echosens的收入中，设备收入2.3亿元，提成模式收入1.45亿元，用22年的设备业务净利率反向推算23H1...
![[呲牙]](http://assets.imedao.com/ugc/images/face/emoji_41.png?v=1 "[呲牙]"){kind=small}
$福瑞股份(SZ300049)$ 以下是我写的一点东西，欢迎大家前来交流。
福瑞股份是全球肝病检测龙头企业，其所控股的法国企业Echosens所研发的FibroScan是全球技术最领先的、获得欧美澳日中等160多个诊疗指南推荐、获得全球90%肝病治疗药物开发企业认可的、肝脂肪化和纤维化诊断设备，核心专利2040...