$万科企业(02202)$

拍脑袋给万科估个值:

按照郁亮的说法,中国正常商品房一年10万亿,我们保守一点算7万亿体量来计算;

结合万科过去这么多年的市场占有率3%

其他业务白送, 那么危机过后,万科一年的收入2100亿; 正常的净利润按10%,悲观点按照5%,那么一年利润在100-200亿之间,分红按照30%,那就是30-60亿。

给5-10倍PE，估值500-2000亿，如果按照5%股息率要求，估值600-1200亿。

不考虑时间因素，万科港股应该进入击球区间了。

这么算有什么问题么？ 我想要么万科穿越不了周期，要么以后商品房市场没有7万亿的体量（未来中国以共有产权房和廉租房为主）。