非完全进化体 的讨论

1.防水、管材等建材，不论是toB还是toC，都是无差别商品，最终消费者看不到，也不关心它的品牌，只要做到质量合格，无需做出个性与豪华。适合大规模扩张。
2.与水泥不同的是重量较轻，可以长途运输，容易出现全国巨头（水泥只能在运输半径内产生区域巨头）。
3.当前巨头加快产生的原因是房地产下行。地产上行期需求旺盛，大厂小厂都能活的泽润，下行期小厂难以生存，容易出现寡头。
4.定制家具、沙发等放在家里，消费者天天面对，对其外观、设计、个性、质量要求最高，甚至高过快消品（酱油没买好，下次可以换一种，高档沙发则几十年内没法换）。所以难以出现满足所有人需求的爆款，这些行业可以容纳众多小而美的企业。

卫浴这一块，高端都是外资品牌，日本美国欧洲的。国内根本看不到哪家能够挑战外资品牌的中高端地位。稍微名气大点的有浪鲸、恒洁、箭牌、惠达等等，企业规模不是很大，实力不够强。选卫浴产品绝对是很看重品牌档次的，和选择厨电一个道理，外资品牌有先发优势，国内品牌从中低端起步，想要进入高端市场，难度很大，消费者不认可你的高端定位。厨电好在老外的产品水土不服，给了本土品牌大好机会。卫浴可没有功能水土不服的情况，所以让国内品牌从产品技术上去超越也不现实，这玩意儿本身也没有很高的技术含量，而且技术稳定，不像家电产品尤其彩电，屏幕技术更迭很快。人的消费心理是很神奇的，[捂脸]卫浴这个东西，比如台盆龙头、座便器、浴缸，你每天使用，你说你在家里用的是TOTO的马桶你是不是就觉得如厕变成了一种享受，你用惠达的马桶，你就想着赶紧上完了事，不想多蹲哪怕半分钟，当然这么描述有点夸张，可是这种差异化的心理是存在的。有的时候，体会不到产品功能的明显差异，反而让高端品牌形象更稳定，人家是有品牌历史沉淀的。而且卫生间用的卫浴包括陶瓷制品和五金制品，还得细分，龙头花洒的顶级品牌和马桶浴缸的顶级品牌又不一样。
卫浴和厨电一样，都是高端化品牌占据强势和主要地位。

但是，防水、管材等减仓维修成本高昂，toC的，防水和管材修复成本非常高，都得砸墙重修，所以用户都倾向于用品牌产品，toB的，房地产企业为了保证质量统一，也倾向于与品牌建立长期合作，记得今年315曝光的万科的精装房严重漏水，这对房地产的品牌损害非常大。

论商业模式和行业竞争格局，软体家具（沙发床垫）是黄金赛道了。

管材按理说是应该和防水特点相近，都是隐蔽工程，我们看不到，但是功能重要性很高。可是这些年防水龙头的收入增速却显然快于管材龙头，雨虹VS联塑，科顺VS永高。还没搞明白为什么防水集中度提升这么快，难道仅仅是政策趋严带来小企业加快出清吗？涂料其实还有美观度的讲究，集中度提升说容易也不是很容易，亚士创能这些年借助B端才起来，亚士漆在C端没什么名气，现在国内涂料市场外资品牌还是很强。大家都先想到的最知名品牌，还是立邦。
瓷砖其实符合好几个非大在文章里提到的点，有句话如果某类产品相对同质，生产门槛低，技术含量低，仓储物流费用高，渠道区域性分散，那么行业内厂商必然也会趋向于全国区域性分散的局面。其实瓷砖说白了，用广东砖基本都是可以的，品质都没啥问题，这个品类需要不断推出新的设计，从这个角度看非常不标准化，消费者不会冲着哪个品牌去买，而是会到处逛逛看哪家能选到自己看中的样式，就好像买一件短袖T恤一样，功能性弱，美观性占主导。

一个不选，行业集中度过后就是杀估值了

说实话，这些行业都是给地产商打工的，定价权被地产商牢牢把握。同样是集中度提升，地产却跟家装冰火两重天[吐血]

非大@非完全进化体 在消费领域见解深刻，投资成绩也很好，我关注多年了。今年非大多次发帖探讨家居建材行业。
我觉得，这是一个与其他消费很不一样的行业，而且其中每个细分行业生意模式都不一样，很难用一个模式概括。
具体细节我也没想清楚。比如定制家居，CR9格局多年变化不大，集中趋势明显慢于消费品，而且品牌效应和网络效应也不那么明显。

对的，通常男性会更关注这种功能性产品的选择，女性更加关注美观、舒适方面的产品选择，后者主观性更强，更容易产生变化。那么话又说回来了这就好比，服装赛道里面男装是好赛道，女装不是，恰恰因为男性对男装品牌忠诚度更高，女性对女装品牌忠诚度很低。
装修里面，有的产品，消费者倾向于用高端品牌，有的产品，消费者更追求性价比。

达到一定市场占有率的龙头，营收增速仍超过行业平均水平，最极端的是龙头超过所有其他竞争对手的增速。