回复@乔治P: 房颤估计没什么快取代强生，强生系统更新到7.0了，射频领域强生还是大优，pfa惠泰三机一体，有优势，不过pfa技术尚需推广。心腔内超声上倒是十分强大，我看好心腔超声的海外空间。//@乔治P:回复@花眼:摘了一段别人的贴子。管中窥豹。：4月底做了一个房颤的射频消融手术，整个费用7万多...
花眼
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回复@壹颗老韭菜: 惠泰的几个重磅大产品几乎都会在25-26年上市，目前可以说只是看可调弯、导管、导丝、球囊等几个低端产品做到了16亿营收。（微导管本质上也是导管）//@壹颗老韭菜:回复@花眼:财务数据会告诉公司未来的发展趋势，同时结合公司的产品结构和收入演变去思考演变趋势。每年50%的高速增...
回复@壹颗老韭菜: 目前惠泰涉及的冠脉通路空间是60多亿（通路业务仍然在国产替代，继续增长）。接下来要进入的房颤100亿市场空间，主动脉市场几十亿，神经介入几十亿，肿瘤介入和其他介入（比如泌尿、生殖）目前营收规模只有千万级别，刚刚进入。海外市场几乎还没有打开（如果产品更好，海外增长速...
回复@壹颗老韭菜: 对的，所以研究产品管线才来预判医疗器械公司未来的营收增速以及何时退出，我不是说财务数据不重要，而是说财务数据给到的信息相对有限//@壹颗老韭菜:回复@花眼:财务数据会告诉公司未来的发展趋势，同时结合公司的产品结构和收入演变去思考演变趋势。每年50%的高速增长不可能一直...
医疗器械公司更重要的是跟踪产品，财报能反应的东西是有限的，作为技术驱动型企业，技术才是核心壁垒。如果只看财报，投资医疗器械公司可能会选错公司哦
回复@最后遇到你: 说的真好！虽然有的时候你的观点有失偏颇，但这个我比较认同，不过茅台是高端白酒里最硬的，他血槽最厚，护甲最多，茅台还是好公司//@最后遇到你:回复@枯叶先生:感觉现在的茅台已经成为金融产品了，以茅台为代表的白酒经销商在玩“传销”游戏，非常危险。我们国家2023年以来加大...
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理性探讨罢了，分享对不同公司的看法，我对千禾也不看好，但这不是家高杠杠企业啊//回复@最后遇到你: 从这个角度没法反驳你，不过有几点你需要注意，现金流虽然是判断企业长期价值的尺度，但往往自由现金流从负数到正数的过程股价反应是最大的。现在的千禾味业比4-5年前好太多了。同时，在其他企业也推出零添加的酱油后，千禾的优势就在消失，千禾在前2年零添加高速增长后，比如海...
回复@最后遇到你: 如果要黑千禾，有一点是千禾无法回避的，他的酱油高盐，高盐的酱油味道不好，所以味道限制了千禾的天花板，他的消费人群是可以舍弃味道的为了健康付费的人群，这一部分人群在人群中中的占比不高。//@最后遇到你:回复@花眼:可以参考河南猪店大股东定增，这个企业和河南猪店很像，...
回复@最后遇到你: 完全不能同意，千禾味业和大猪股有本质不同的，财务报表上的利益收入和利益支出可以表明，千禾味业的有息负债越来越低，趋向于零了要。猪店有息负债越来越高，越来越多。千禾味业作为一个消费股，作为近两三年现金流改善十分明显的企业，暴雷离它非常遥远，现在财务费用已经是负...
回复@最后遇到你: 这家公司给股东创造的价值确实一般，但推出零添加产品后，现金流、营收和盈利都在增加，连派现也增加了许多。大股东之前一直减持这家公司股份的，零添加销量增加后，大股东22-23年定向增发自己包圆了8个亿的定增。从这个角度看，公司股价不宜过分看空。大股东比一般的散户更了解...
回复@最后遇到你: 产品好和卖的好是两个概念， 鸡蛋是养殖的好还是家鸡蛋好？老百姓认为家鸡蛋好，野生的黄鳝好，还是养殖的黄鳝好？老百姓认为野生的好，老百姓认为零添加的好还是添加的好，老百姓认为零添加的好。比如白酒，我认为郎酒好于茅台，最起码我的嘴巴是这么告诉我的，但茅粉可以创造出...
回复@最后遇到你: 没有明白人不重要，重要的是占领消费者心智，消费者认为零添加就是健康，至于健康本身是否事实，就不重要了。千禾在c端目前的表现离不开零添加的，当然海天在b端也不可挑战。我保持我的观点，国内可能和日本不一样，酱油行业可能不会出现龟甲万。//@最后遇到你:回复@花眼:千禾是...
回复@最后遇到你: 个人认为还是高盐，看下配料表，千禾的盐指标非常高，带来的就是过于咸。之前本人是研究过的，消费者可以认为天然的就是咸，我觉得零添加是非常妙的一招，虽然我不持有一股千禾，未来一股也不会买入。但我仍然认为千禾在筛选消费人群中走出了一步妙棋， 从海天口中咬出了一口蛋糕...
回复@最后遇到你: 到底添加不添加不重要，消费品行业占领消费者的心智最重要，茅台值不值3000，和成本有关系吗？和消费者的心智有关系啊。化妆品值不值大几百甚至大几千，重要吗？也不重要，茅台和高端化妆品以及奢侈品本来就是区分人群用的，零添加不重要，重要的是消费者认为更健康就行，中产消...
回复@最后遇到你: 昊海那比爱博还是差远了，昊海比乐普都不如。//@最后遇到你:回复@花眼:美瞳其实也属于三类医疗器械。其实$爱博医疗(SH688050)$ 去做美瞳和去做框架离焦镜都是想打“消费医疗”擦边球，掩盖自己隐形眼镜技术研发不力及销售能力薄弱的弱点，这不是多元化扩张，而是产品追热点，销售...
回复@最后遇到你: 爱博之前是技术密集型的，隐形眼镜的扩张是消费属性的，扩张是围绕眼科的，多元化扩张一般给差评，但是总归是扩张眼科周边，和主业有关系。不过消费行业和耗材本质不同，耗材更偏技术，消费偏营销，转型成功有不确定性，另外，财务报表研发费用资本化等美化报表的部分不为我所喜...
回复@花眼: 胸主动脉覆膜支架公司的意思还不是今年的主力产品，公司用了逐步、扩大的词汇，估计会先做学术推广。//@花眼:[已修改]设备量翻倍，意味着公司预判今年或者明年设备端要全面铺货，投放量将比去年提升100%，为进入房颤全面做准备。高值耗材70%产能利用率，意味着现有...
设备量翻倍，意味着公司预判今年或者明年设备端要全面铺货，投放量将比去年提升100%，为进入房颤全面做准备。高值耗材70%产能利用率，意味着现有产能还可以提升50%，叠加新基地年底全面投产，合计可以提升150-175%。这意味着耗材的销量在2-3年也要提升这么多。公司真的很激进也很乐观。叠加之前的...