王哲宇-证禾基金

回复@祖鲁-20: 研发阶段，推进中//@祖鲁-20:回复@王哲宇-证禾基金:热管理系统，之前说进展不快，现在有更新不

这其中有一个误区，以及一个变量。
误区是，燃油车未来一定会长期保持一定的体量，而且新坐标燃油车业务当下也仅仅大众一个主要客户，且大众内部占比依旧处于提升阶段，且公司的产品是壁垒很高，价值量较低但是相当关键的发动机零部件，常年净利率在30%+，燃油车部分，过去三年以及未来几年，...

新能源汽车产业链里面，为何当下这个节点选择新坐标，而不是其他。这里面原因有几点:
1 整车厂内卷情况下，一定要选择有壁垒的环节，不然都是增收布增利，特别是大量公司都能做得产品，最终可能就是赚个制造加工费。
2 过去几年切入新能源产业链的公司市场都表现了一段，业绩也有兑现，整...

这是一个大逻辑，是在中国未来经济确定性降速下的，一个明确的增量行业。同时，我们要避开整车制造企业，其实可以看看全球，上世纪20年代汽车行业开始发展，全世界估计整车企业上千家，到现在活的好的，也仅仅是不到15家，我估计未来新能源汽车的行业格局，会更加集中，更加类似于手机行业，新能源...

前两天一则新闻，那就是汽车产业23年超过了房地产行业成为了中国第一支柱产业，同时看全球主要的发达国家，几乎都是汽车大国，美国，日本，韩国，德国等等，汽车算是制造业第一大市场，且是稳定需求，前端整车销售，后端持续服务消费的行业属性，是一个相对好的生意。
随着中国新能源汽车的崛...

简单说下新坐标这家公司。（未来会加大仓位）
从产业趋势上和配方向上，我们从两年年就已经开始转向，一个是出口增量环节，一个是传统行业的集中度提高，同时要选择有壁垒的方向，也就是，不能做很多企业都能做得生意。
这其中，天然回避了，消费行业（估值高位，人口红利结束）新能源，光...

你是真疯了

回复@满载而归小燕崽: 今天应该没有，25年估计3.5+//@满载而归小燕崽:回复@王哲宇-证禾基金:今年能有 3 亿吗

回复@满载而归小燕崽: 15pe算是一个合理估值，但是业绩释快速放期，可能到20pe也有可能。现在要按照25年业绩去估值了//@满载而归小燕崽:回复@王哲宇-证禾基金:兄弟这类材料是不是最多 15 倍？

回复@落叶知秋哈: 也要看产品壁垒的//@落叶知秋哈:回复@王哲宇-证禾基金:新坐标妥妥的绩优股

前两天的恐慌性杀跌，大概率是很多公司中期低点。
对于管理层，有朋友私下问过，我简单回复下。
大家可以看我们跟踪的公司，或者是重仓介入的公司，都会慢慢发现一个特点，那就是江浙这里的公司偏多，比如聚合顺浙江的，新坐标也是浙江的，恒铭达苏州的，跟踪的一些公司，比如快克智能常州...

国九条，很大程度上，会是中国股市长远健康发展的很关键的节点，这个政策的实质性含义，也就是政策制定者的初衷，大概率就是要把资本市场，打造成实打实的，新的社会财富沉淀池。
对于两部分公司，基本上就是，稳定经营的，偏传统的，那就分红，回馈股东和社会，研发投入驱动的新兴产业，可以...

很多说小市值=垃圾股的，无力反驳，今天再加些新坐标了

早盘国联冲高时候换入了新坐标。低位换低位，不是很好的一次交易，主要是图个安心。对于国联，当下的商业模式下，我觉得10pe是合理的，15pe就是高估了，同时融资受限下，对未来两年业绩的成长，不是很确定。新坐标，过去几年因为燃油车业务，市场一直在压估值，但是24年开始，很多新能源业务开始放...

回复@Y雨木: 你可以去了解清楚。//@Y雨木:回复@王哲宇-证禾基金:产能不会那么快增长。今年尼龙涨价。

重仓的聚合顺，在市场相对低迷的阶段，依旧相对稳健的突破了前高，下一阶段，很可能进入“加速主升”阶段。
站在这个市值下，再看公司的价值本身，今年三四季度，产能增长70%，今年行业价格提高，聚合顺很多是长协产能，也就是价格提高的部分，会在今年三四季度和明年来体现，那么，明年将会是...

回复@耐心从容: 振华还是挺好的公司，只是感觉市场其他公司提供的赔率更好些。振华这个价格不会亏钱//@耐心从容:回复@王哲宇-证禾基金:不看好振华了吗

昨天振华股份出年报，业绩符合预期，对于24年经营展望，4.2亿的经营目标，略低于预期，对于当下的企业价值，市场有更好的选择应该，今天降低仓位

回复@不学无术0000: 恩，不好意思更正下//@不学无术0000:回复@王哲宇-证禾基金:这个是真写错了，那个长期借款，我还又看了次，不是可转债，我奇怪为啥这公司就这点货币资金， [惊呆]

我刚刚关注了雪球组合 $安全稳赢(ZH3292917)$ ，当前净值 1.9039 。