现在在周期顶部

中国建材，我买还不行吗？

不能只看供给侧吧，需求侧呢？

1.供需情况不同。上一轮是需求拉动：4万亿基建和房地产导致需求快速增加；目前是需求稳中有升，但供给稳中有降：供给侧改革、错峰限产、环保政策等。
2.集中度进一步提升。由于供给侧改革、环保政策等，淘汰了落后产能，大企业进一步整合了行业资源，行业集中度进一步提升。
3.周期性更弱，需求和供给保持平稳，周期性也就没那么强了。

那时候没有青山绿水就是金山银山。没有去库存。没有摸索出或确定出央企混改的成效。

行情集中度不断提升，骨料打开新的增长空间，资源属性提升。

从发达国家的发展经验来看，水泥钢铁煤炭这些高污染行业，越集中越好，集中，才能减少无序生产带来的环境污染。分散生产，小企业主为了赚快钱，乱挖乱采，赚了钱，不会离在本地发展，要么北上广买房，要么移民国外。环境污染的代价却由资源所在地承担。

水泥

关于很多朋友说了越来越垄断，那我说一说另一方面，稳定房价。
稳房价，事实上需要稳定的是三四线房价，就算宋总说的，水泥对标国外价格差太远了，如果钢筋水泥人工的涨幅能提高建安成本2000一平，稳房价这事就算彻底到位了，副产出还有政府收入提高，公用事业属性增强，但是最大的利好恰恰是稳房价，成本才是市场价格的调节利器，仅靠行政手段是很难的。
$中国建材(03323)$ $花样年控股(01777)$

市场高度集中。

咦，看评论，都知道原因啊！为啥都不敢重仓呢？看来另有它情！

周期股最好的行业，我认为应该选择污染最重的行业，最好的选择当属中国龙盛