$中远海控(SH601919)$ $中远海控(01919)$ $东方海外国际(00316)$
在革命老哥@革命不是请客吃饭 的表格数据基础上再探讨下海控与东方海外的估值。
先说明，下面表格中的数据基本来源于革命老哥的原贴：
我做了两项调整：
1、调整了中远海控对集运、东方海外与港口三子公司或孙公司的税率；
2、增加了东方海外的估值计算；
见下表：
备注1：
集运或港口两家境内企业分红给中远海控时，不需要再缴25%的企业所得税。
所以我将这两家补税率改成0。
东方海外按香港税率16.5%计算，补税率=25%-16.5%=8.5%。
东方海外的这个补税率8.5%是估计的，实际情况太复杂了，非其内部人士或会计师事务所，是无法准确核算的。
在修改补税率之后，中远海控可取得的分红从革命老哥原来的510.03上升至669.81元。
备注2：
革命老哥原先计算出来的中远海控股价为67元。
备注3：
经备注1调整后，新计算的股价为87元。
备注4：
此前看过革命老哥的一个评论，他从来没在文章或帖子中分享过他对东方海外的股价估计。
我按同样参数，取东方海外自由现金流423.51元，计算出来的是股价为1288元人民币，约1498元港币。
最后，算下预期倍数：
以上，纯属探讨分享，不做买卖建议。
感谢一两年来各大V的分享，受益匪浅。
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