这个我知道。。就是光伏组件属于高负债重资产，这轮价格战到最后哪些能重回巅峰呢？相比之一更看好光伏发电类企业，哪些比较低估便宜呢？

光伏如果是etf，基本上是由光伏产业链+逆变器组成
需求其实非常好。现在股价就是大底部。反正我长期定投。
逆变器增量是光伏最快的。核心问题是量增价跌。总体还是供应太过剩了。
跟踪总结下来没法跟踪。你跟踪上游的硅料反而很可能 上涨是最慢的，后置的。这是由于硅料的核心技术没有更新造成的。最好的还是西门子法，颗粒硅不算什么更新。
因此股价反应最快的是光伏行业的 设备铲子股。因为技术迭代较快，新设备需求旺盛。
真正可以跟踪绝对底部的其实是二线三线龙头现金流。
二线现金流非常紧张接近破产。三线大量破产。一线勉强盈利或者略亏。基本上就是绝对底部了。但是光伏降价增加需求。这就太难了。

泡老师，为什么医药的逻辑没了，能说说么

光伏企业员工，隆基裁员，双良检修停产，美科减产30%，阿特斯减成本准备裁员，等等。光伏才刚进入产业低潮期。

但光伏的周期可很长呀。上一次09年，这一次19年，十年一次。

国内 医药要拆分下 要分很多
医美 其实是高端消费 消费升级逻辑。跟通胀，问题是现在跌这么多还贵。消费降级。
医疗器械国产替代逻辑。要单独看
中药保健 江中 阿胶 片 已经太高了。其实是不清晰的。
其他一堆伪创新药那就是跟医保。毫无逻辑了。

光伏链都过剩！这玩意儿还是靠天吃饭！只能作为补充！今年初就有好多做生意朋友被忽悠投资新能源！就可以想象这些玩意儿在找下家割韭菜！

看了很久泡大的发言，似乎整体策略：
1.泡沫破裂后周期底部干（安全边际极高），
2.但是泡沫上升过程不干（大众喜欢是泡沫吹大的过程）
3. 在泡沫很明显的时候说问题
超级逆人性

尚德也没有抗过去