阻力位是指在标的资产价格上涨时可能遇到的压力水平,是交易者认为卖方力量开始反超买方,使得价格难以继续上涨或开始回调下跌的价位。当价格接近阻力位时,投资者预期会有更多的卖家介入,增加供给,这可能导致价格下跌或至少暂停上涨。支撑位是指在标的资产价格下跌时可能遇到的支撑水平,是交易...
在基础版的RSRS指标中,回归模型中各个数据点的权重是相同的。还可以基于时间距离、成交额、或其他认为重要的市场因素来确定加权回归的权重。
通过这种方式,RSRS指标可以更好地捕捉市场动态,从而为投资者提供更有效的择时信号。基于时间距离的加权回归是赋予最近...
阻力位是指在标的资产价格上涨时可能遇到的压力水平,是交易者认为卖方力量开始反超买方,使得价格难以继续上涨或开始回调下跌的价位。当价格接近阻力位时,投资者预期会有更多的卖家介入,增加供给,这可能导致价格下跌或至少暂停上涨。支撑位是指在标的资产价格下跌时可能遇到的支撑水平,是交易...
“买入动作以小事大,卖出动作以大事小”,《孟子》中“惟仁者为能以大事小,是故汤事葛,文王事混夷。惟智者为能以小事大,故大王事獯鬻,句践事吴。”的引申感悟。
只要了解原话的典故出处,在操作中不断融入自己作为交易者的体会感悟就可以,买入之时做智者做的事情,智者做的事情就是深入...
交易者形成了市场,因此各交易者能够很快以想要的价格购买或抛售。市场总在寻求对双方来说都很公平的价格,这就是为什么大部分时间市场处于区间交易,也就是那个达成共识的区域。价格的向上突破或者向下突破往往是短暂的,它的出现只是因为这时多方和空方均认为价格过低从而牛市突破,或者价格过高...
对于交易者来说,蜡烛图是必备的工具之一。但其实市场上还有一种名为Heikin Ashi的交易图表工具,其在形式上与蜡烛图很相似,但其计算规则略微不同,简单来说是计算“开盘价、最高价、最低价、收盘价”的方法不同,采用了平均值的计算方法,这在某种程度上能够让图表忽略掉一些不必要的波动,让趋...
菲利普·卡雷特(Philip Carret),被誉为投资界的常胜将军,是“股神”巴菲特的挚友,并被巴菲特认为是“真正的长期投资者”。
1928年,卡雷特就创立了自己的基金——先锋基金,后来被博格尔打造成为闻名世界的先锋集团。卡雷特管理先锋基金长达半个世纪之久,直至退休。在55年的时间中,先锋...
保守的风控
风控其实是分为很多类的,数据风险控制,资金管理风险控制,系统回撤风险控制,平台安全性风险控制,交易员心态风险控制等等,对于一个优秀的交易员或者交易团队来说这些都是需要考虑的。
墨菲定律里面有讲,凡事你认为最糟糕的状况,皆更有可能会发生,所以进行交易之前必须把...
市场参与者行为分析和利用
市场参与者行为分析
不同参与市场的个体,无论资金规模大小,都有对投资标的的一个心理预期价格,并根据当前实际的价格与预期价格的价格差,决定在这个价格上下浮动一定的范围内买或卖,以及买多少卖多少,称之为建仓及出货。当做出决策后,新资金的进入直接影响...
介绍以下几个技术指标:
Bollinger Bands(布林带)
Donchian Channel(唐奇安通道)
Holt-Winter Channel,这几个指标都属于波动性(Volatility)指标。
波动性指标主要用于衡量金融证券的价格变动幅度和速度,可以帮助投资者理解市场的稳定性和可能的风险。
1. Bollinger Ba...
VWAP 是 Volume Weighted Average Price 的缩写,中文意思是成交量加权平均价格。
它是一种衡量市场价格的指标,通过将成交量和价格相乘,然后除以总成交量,得到一个加权平均的价格。
VWAP 的计算方法如下:
VWAP = (P1 * V1 + P2 * V2 + … + Pn * Vn) / (V1 + V2 + … + Vn)
其...
吸收指的是正常交易时段的筹码交换,此时主动买方和主动卖方都积极交易,但是价格却未出现明显变动。
在订单流图表上,主动买方和主动卖方都出现了一定量的成交额,而 Delta和总成交额的比值却相对较低是这个区间的明显特征。
1.吸收要发生在正常的活跃交易时段。
随着电子计算机和通...
在订单流软件中,POC是一个非常重要的概念,它的全称是Point of Control,意思是控制点。
它指的是一根K线内部成交量最大的价格,也就是说,在这个价格上,买卖双方的交易最为活跃,买卖双方争夺最激烈,此位置也是这根K线的重心。
在订单流软件中,一般用特殊的颜色直接标注出来,比如灰...
对于大部分人来说,威科夫操盘法的指导性可能高于实操性,因为这套操盘方法,定性分析的成份更多,想要运用好,需要很丰富的操盘经验做支撑。
开创性的威科夫,其实是订单流的奠基石。威科夫开创性的提出的股市的供需原则、因果原则和努力结果原则。
在订单流策略中,这三大原则明显被量化...
订单流系列(五)-主、被动型交易者动机和流动性阻力支撑的关系
每个市场参与者都是为了获利,其实这是个常识性的错误,来金融市场参与的人,并非每个人都是为了获利。最典型的就是期货的套期保值者。
套期保值者只是为了对冲风险,不是为了获利。
套期保值者通过在期货市场上做一个和现货市场方向相反的头寸,来抵消价格波动对自己的利益产生的不利影响...
订单流足迹中显示的是成交数据,那到底怎么显示的呢?
订单流图表如何做到把这些高频数据可视化的呢?
其实原理也比较简单,就是把主动买单的成交量和主动卖单的成交量添加到K线中,并和价格。订单流中的成交量是以对角线的形式排布的,每一个成交量都对应一个价格。
K 线左侧代表主动...
前文中提到,微观数据主要分两种,就是委托数据和成交数据。
委托数据
委托数据,即挂单,或者未完成订单,或者通俗意义上的流动性
-数据统一序号
-订单编号
-委托数量
-委托方向
-委托价格
-委托类型
成交数据
成交数据,即已完成订单,或者已成交订单...
逐笔委托与逐笔成交是市场最精细、最完整的数据,包含价格、数量、方向和时间,正是这些最基础的订单流数据构成了K线图表。
通过分析这些底层订单流数据,可以发现市场的供求状况,这些数据反映了交易者的意愿和策略,以及市场的深度和流动性。它可以帮助交易者了解市场的真实情况,发现市场的...
随便打开一个金融交易终端,都可以看到丰富又实时的金融产品信息,包括实时基本面分析、经济数据、突发事件、最新价格、成交量和成千上万的技术指标。
有些专职交易员,还同时看四个以上的屏幕,这都得益于计算机和通讯技术的发展。
可是一百多年的投资者看盘,没那么幸运,在股票行情带发...
《股票作手回忆录》利弗摩尔是美国历史上最著名的股票投机家之一,他以精准的市场分析和大胆的交易策略而闻名,曾在1907年和1929年的股市崩盘中赚取了巨额利润,被称为“投机之王”和“华尔街大空头”。
他的一生经历了多次的破产和复兴,最终在1940年自杀身亡。他的传记《股票作手回忆录》被...
海外交易论坛上的一种神奇交易策略,属于价格行为(Price Action)交易。但是这个策略的分享者是一个不出名的、且拥有30多年交易经验的交易员,他的网名“James16”。
当年他分享这些策略后,就开始陆续有不少人去他的网站免费学习这种策略。分享内容达到6000多页,不仅篇幅很长,而且理解起来...