中午发了一篇文章，君实生物新冠口服药VV116对标药物-瑞德西韦在美国NIH推荐的现状及相关数据，有球友提问瑞德西韦原料药的布局厂家，本来精力有限，前面也没仔细研究，下午简单的查了查资料，感觉还是有点东西的，就是后悔这个事情应该早点做，漏掉了一个涨停，不过依然把分析的过程和结论分享给大家：
1、从专利布局角度：各大厂商瑞德西韦原料药均已提前布局，初步判断是一片红海。通过搜索瑞德西韦应用及制备等专利，一共186条（点击进入相关页面）看到的药厂包括华海药业、齐鲁制药，华腾制药等等等，我也看到了雅本下朴颐化学的名字，就看吉列德或者君实会选择哪一家供货了。
【至于CDMO，时间短，只找到一家没有直接证据的近期打算研究一下，诺泰生物（江苏诺泰澳赛诺生物制药）。这货中了南科大SHEN26中间体的标，21年7月投了1.7亿做中间体，刚给南科大供货37公斤瑞德西韦样品，先后三次通过了美国FDA的cGMP现场检查。关键企业还在连云港，和君实的生产基地很近。】备注0303中午十二点半，已证伪，根据君实20220218录音，最大的1000T cdmo在上海张江，小的在山东，提到对于瑞德西韦原料药的态度倒是和我说的一致，没什么门槛，扩产很快
辉瑞Paxlovid来看，卡龙酸甘的可用制备专利的确在雅本化学手里，但是今天搜索确认才发现，金达威在22年1月27日已经申请了绕过卡龙的中间体制备专利，雅本和金达威都有在近期进行了相关布局。回过头打算继续研究金达威的时候，发现已经涨停了![[哭泣]](http://assets.imedao.com/ugc/images/face/emoji_09_cry.png?v=1 "[哭泣]"){kind=small}
。提前几天研究一下不就顺手底部布局了嘛，唉。但是，从其它几家已经公布了帕罗韦德产能但没有布局专利的企业来看，这个市场也正在变得拥挤，这才是中国内卷的常态。
备注：金达威的专利里，专门黑了雅本的卡龙酸，这是要断它的逻辑挖他的根啊。“6,6‑二甲基‑3‑氮杂双环[3.1.0]己烷如式所示化合物，本发明的优点在于：该方法起始物料廉价易得，制备方法操作简便，相对于卡龙酸酐的工艺，因为只需还原酰胺，原子经济性更高，能耗和成本低，适合工业化生产”，这就是要硬刚的节奏！！！为啥没早看到，难道前几天专门留给主力潜伏？
盐野义的手头资料太少，不着急，慢慢看好了补充，错过了就错过了，不能把人搞得太累。
2、根据君实生物电话会议中提到的1000吨（这个1000吨记得是某次电话录音听到的，时间太久了，有时间我得去翻着听一下，怕记串了）产能储备满足几亿人份，以及澳赛诺瑞德西韦中间体中标价格，可以估算得出瑞德西韦原料药市场在100亿-600亿之间。
计算依据：161万/37KG*1000KG/T=435亿，往上要考虑吉列德和其它类似的需求，往下得考虑大批量供货的折价，先初步按照100-600亿来计算。当然这个过程不严谨，欢迎拍砖。
可能有人问我那些大火的原料药股为什么不选择，我不跟风炒作，只喜欢研究自己看得上不贵的股票。按照雅本的逻辑，中了MPP自己用，中不了卖出去，所以原料药这东西，怎么都卖的出去的，无非是价格。
另外，今天雅本化学据说因为默克特效药被WHO列入新冠指南又跌了，我得告诉大家，瑞德西韦在下一个版本的WHO新冠指南里也要进行更新了，而且大概率是推荐使用。
所有分析均来源于公开数据，基本都提供了链接，供大家参考。