今天新能源板块大幅反弹，周末有的人跑出来说是人工智能的终极形态是新能源。说类似openAI一天的耗电量就达到50万度电，这是一个惊人的数字，因此将大幅带动对电力的需求。虽然我一直是长期看好新能源的发展的，但这个理由确实让我很无语。
一是每天50万度电看上去很多，但相对很多制造业的用电也是极其稀疏平常的事。比如电解铝一吨耗电就在13000度电左右，工业硅也是高达12000度电。一天1000吨，是行业内几乎所有的企业都能达到的规模，就这一天的耗电量就在1300万度电了，要知道这是行业内较小的规模，而50万度电的耗电规模是行业内几乎最顶尖的规模了。况且全世界能够玩得起这种的就没有几家厂商，也不会像制造业那样门槛很低，就重要的显卡成本就把很多人拒之门外了。
二是人工智能最耗电的环节主要是大模型的训练环节，而模型的部署耗电要低得多，甚至一些终端设备都能跑起来。全世界也不用每个企业都训练出chatgpt那样先进的模型，有的应用根本就不需要那么大的模型的。很多模型训练已经训练得很好了，可以进行商业推广，其它企业也不用再去瞎折腾了，花点钱拿来用就可以了。这就好比科学家们已经发现了一些自然规律，大多数使用的人也不用还去折腾去证明，发现的过程肯定是很费劲的啊，但只有极少数的人干这个事情。
三是从目前的机构预测来看，人工智能未来几年的耗电量也算不上是大户。根据机构预测到2027年，整个人工智能将耗电85-134太瓦时，也就是850亿-1340亿度电，这很多吗？中国2023年的发电量为8.9万亿度电，这占中国2023年的发电量也不过1个百分点左右。就算是这一个百分点的量保持高速增长，对整体的拉动也是很有限的。要知道那个850亿-1340亿还是说的全球的人工智能的耗电情况。
所以人工智能虽然耗电，但当前整个社会用电的规模已经很大，希望依靠人工智能拉动对电力的需求，确实有些异想天开了。不要跟我杠股价涨了就说明问题，股价涨只能说明这几天看好的人多过看空的人，仅此而已。股价上涨的逻辑可能有很多，但这个逻辑显然有些站不住脚。但是如果相信的人多了，裹挟着大量的资金买入，股价肯定也会涨。$宁德时代(SZ300750)$ $阳光电源(SZ300274)$ $隆基绿能(SH601012)$