职业投资了心态还那么好啊找时间分享下职业投资前后的感受吧,一直有些纠结该不该更认真做投资,机会成本比较高
2017上半年收益17.33%,没亏钱,跑赢沪深300,能达到此目标我也满足啦!复合收益率能大于M2+CPI是最高目标,也达成了。当然,能达到目标也只是运气好,水平还是奇差的。
一.A股
期初80%的资金投资于A股,基本按照低PE策略运行,其中低PE收益为13.66%。如果严格按照策略,或许会多2%到3%的收益。
1.期初兴业占比过高,有60%+,估值太低,2月略涨时又没有调仓,严重拖累收益。后来兴业分红前15.3时还融了2万股,占比也不高,贡献了点收益,但目前占收益比也不高,意义不大,金额倒是够出门旅游一两趟啦。
2.6月最后的交易周将除去融资的兴业半仓调入中行,被打脸的操作。只不过0.8PB,4%+分红率,ROE10%+的中行也没啥可以担心的。这个操作是跟着鼎级的F大搬砖,以后大概率继续搬。
3.除了银行,还有15只票,中建长安上汽川投长城宇通金地等,上半年涨幅喜人,除了长安汽车山东高速这两个赔钱货,大多有浮盈,甚至还有格力华域华侨城A等浮盈超过40%的,运气啊!
4.分了8个账户,中了9签,没有大肉,上2万的才2支 ,收益很差。运气的事没办法。目前深市的新股门票大多涨的太多,都已经临近让我调仓的心理价。不排除将深圳门票都换成平安银行的可能性,但是也不想银行过多,处于矛盾彷徨中
5.上半年最得意的操作是避免了个大亏损:很早就看了 @草帽路飞 的小市值策略,去年一月底熔断后期投入8万元游戏仓试玩,到16年底时收益为84%,在今年2月14日当年亏损不到10%,总盈利75%时关停。如果留到现在估计盈利基本归零。虽然是游戏仓,游戏没输是好事。
二.港股
期初20%的资金投资于港股,全仓中国太平,抄 @小兵oo9 的作业,在6月初有20%涨幅时又逢长城不贵,倒腾了50%仓位,不到10个交易日又遇到长城单日20%+的暴涨,于是港股初始资金有了30%的涨幅。
投长城很偶然:本来是在五月眼馋今年内房的涨幅,翻雪球打算投内房的,看了半天还是不懂,下不了手。反而推导出太平和长城H的搬砖策略。结果买入没几天就遇到长城暴涨,纯运气啊!看了 @岁寒知松柏 的分析,长城大概会拿一段时间,不搬砖了。
还投了点在碧生源和美图。碧生源略亏,仓位大概有1.5%,打算减仓33%,这种抄@管我财 作业的票,有1%的仓位够了。美图是一个很刺激的票,初期浮盈50%+,目前亏损30%+,因为投的很少,只是总市值的0.4%以下,涨跌都无妨。只不过滚雪球时看到掌门 @不明真相的群众 传授的知识,预计美图跌到4.5元时补仓,跌到2.5元时再补仓,每次补仓金额预计和期初投入金额相同。
6月份开通了雪盈账户,目前持仓有中信银行H,天能动力,超威动力,后两者是抄 @人淡若菊 的作业。
三.展望
不会对未来市场做预测,只是记录一下操作计划和期待。
1.中信H是非常想加1倍杠杆的,下半年想办法倒腾些钱,估计是从兴业中行减仓,转至中信H,但是预测很难达到11万刀加杠杆的门槛,只能对着中信H流口水。目前港股占市值比约23%,下半年争取再从A股挪腾些。
2.A股主仓位目前持仓17支,预计持仓数量维持不变,低PE轮动策略为主。非要猜,我猜下半年没有上半年一半的收益。毕竟上半年除银行低PE涨了近20%,不太合理:平均PE10左右,年化收益能有10%到15%就差不多了,现在年化收益40%+,太高。
另外,低PE策略上半年略有优化:由纯TTM PE转为增加观察项:ROE、股息率等,因此排除了华锦股份,算是好运气。现在有个困扰就是如何简单量化ROE和负债率的关系,还需要多学习啊!
3.港股目前持仓7支,希望能扩展到10到20支,虽然挪腾不到11刀,能倒腾还是倒腾些去雪盈,港股便宜货多些。
4.其实并不恐惧下跌,甚至有时还喜欢下跌,希望跌幅大些,能有更多的挑选余地。例如预期海通证券能到13就大比例进入。但是……市场不给机会啊!
5.因为上半年总体没亏钱,乐观主义者的我吹吹牛,对抄作业的股票,预期都在翻倍以上。
(1)太平今年估值32+,今后逐年估值上升25%;
(2)长城H本来是个搬砖股,但是变成持仓股了,期望H6,VV7能向大V们说的那样大卖,预期估值15+
(3)碧生源忍着,等到奥利司他大卖再考虑估值,预期总得拿2,3年再说
(4)美图是希望能跌倒补仓价(4.5和2.5)的,然后找到盈利模式,如果4.5和2.5补仓成功,2.5补仓的35卖,4.5补仓的75再说。如果没有补到2.5的价,35出净,否则亏光算了,预期总得拿5年以上。
(5)天能和超威,作业抄的太懒,尚无估值,等有兴致了算算
(6)中信H,现价0.6PB,等1PB再说
凡是抄的作业,盈亏自负,而且无论盈亏都感谢提供作业抄的各位大神们!
ps. 想批评 @小兵oo9 :你写的内房贴没有太平贴煽情,所以只抄了太平没抄内房,差评!将你的评级由逼神变为逼王。
下半年或许会再好好翻翻书,争取做做笔记,争取提升一点点水平,毕竟理论上是做职业投资嘛。所以 @唐朝的《手把手》@renjunjie的《穿越迷雾》 @Passion启航 的《格雷厄姆之道》 @杨饭的《港股滚雪球》,还有一些经典书籍,都打算再看看。顺便向任老师道歉:正版买不到了,整了本盗版的《奥马哈之雾》。只不过我总觉得自己没啥分析能力,估计学也学不会,学偏的可能性还不小。
最后,首先感谢 @不明真相的群众 的提供的平台,有那么多作业可以抄,其次感谢提到过的所有人,而且还包括且不限于 @云蒙 @东博老股民 @唐朝 @编程浪子 @大隐于市谢强 @宁静的冬日M 等良心大V。这些人里我最欣赏 @大隐于市谢强 ,别问为什么,就是最欣赏,虽然还没抄他的作业,迟早的事。只不过还是想吐槽一句得罪人的话:其实,滚雪球泡网这么久了,愈来愈觉得其实网上看到的东东,只是相信自己愿意信的,不信的还是不信,要想真正拓展思维做到兼听则明,蛮难的。
话痨,说的都没营养,浪费你看到这的时间啦!