梳理了一下信质的新能源驱动电机定转子总成的产能和预期产值。按时间线来梳理。
2021 年 10 月，成都蒲江 100 万套新能源驱动电机定转子总成项目开工建设，这是公司的第二个 100 万套产能项目。第一个 100 万套项目已经于 2021 年 12 月投产。
2023 年 1 月，重庆两江区 300 万套新能源驱动电机定转子总成项目开工，仅用 10 个月时间造成工厂建设，10 月份开始设备调试，明年量产，达产后年产值 48 亿。
2023 年 9 月，江西萍乡 100 万套新能源驱动电机定转子总成项目开工。
综合以上信息，已投产加在建产能共 600 万套产能，按照建设进度，24 年应该有 500 万套产能，按照重庆 300 万套 48 亿产值估算，600 万套对应产值 16*6=96 亿产值。24 年 500 万套对应产值 16*5=80 亿产值。
公司的规划是 1300 万套新能源驱动电机定转子总成，总产值估算 16*13=208 亿。
按照 23 年半年报新能源业务 10.71%毛利率估算，24 年新能源驱动电机定转子总成业务毛利 80*10.17%=8.136 亿，按 30 倍估值计算，市值 8.136*30=244.08 亿，这只是新能源驱动电机的市值，当然这是乐观估算，按腰斩来算也有 120 亿市值，对应当前市值翻倍空间。
公司与华为的合作毋庸置疑，应该是有保密协议的，在报告里以特定客户称呼，从公开信息来看公司从来没有提过与华为在电机业务上的合作，但是在公司公众号上有 HW 是公司核心战略合作伙伴的图片，HW 指谁，不用说了。
@良多_ 你说那个图片是公司单方面宣布的，有点尬，建议你多了解了解。
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