2023年行情收官，欧菲光三年来首次收出了年K线的阳线，结合欧菲光的业务今年真正走出低谷，开始重新进入增长轨道，股价和基本面的契合度还是相当高的。
但是从大盘来看，无论是上证，深圳还是创业板都连收两年阴线，虽然23年的阴线实体小于22年，24年的大盘行情依然存在较大的不确定性。因此个人一贯的观点就是，彻底抛弃整体牛市的期待，整体牛市仅存于市场规模有限的时代，到了现在的市场规模，场内外资金已经无法支撑起整个行情。因此结构性行情将会是未来长期的主要格局。
其实只要是成熟市场，只有结构性行情，根本没有什么整体性牛市，道琼斯指数是30种样本股指数，这三十个股票是代表了市场上最有代表性的公司，也是当前市场上表现最好的公司，那些表现不好的，被时代淘汰的公司，也同样会被一次次的踢出成分股，所以道指就是代表了市场上股价表现最好的大型公司。同样虽然纳斯达克指数是全体指数，但是在纳斯达克上市的都是全球活跃的高科技公司，而且一套成熟的门槛制度，每年将一大批不合格的公司扫地出门，因此整个市场基本上是以有成长性和活跃公司为主。因此我们这么多年来，都被不合理的指数所蒙骗。几年前，有人曾经按照道指的编造方法，对于国内指数按照样本股进行了模拟，结果发现这个模拟指数和那个整体样本指数的走势截然不同。
本人在这里，并非评价股指制度的优劣，只是想借此来表明自己的观点，这就是不要在意大盘的趋势，而是关注基本面的趋势。
资金的趋利性，决定了资金一定是向最有前途，最有赚钱可能性的行业和个股集结，这个无论是成熟还是不成熟，牛市还是熊市，都无法改变的，股价反映基本面，其实是行业的基本面，而非整体社会的基本面，这个概念必须要厘清的，我们的投资这么多年来，都是被这些是是而非的理论所误导。
站在这个角度，我们需要做得其实就很明确了，一定要站在当前的最前沿的潮流，最前沿的技术，最有活力的趋势，最有潜力的产业角度来选择投资标的，对于其它落后于产业发展趋势，虽然曾经也繁花似锦过，但是如果过了保鲜期，股价走向衰败是必然的，不要对于那些标的还抱有希望，甚至希冀重新翻身。当然如果基本面发生变化，寻找到了符合当前趋势的第二，第三，第N增长极除外，否则，不需要在这些方面浪费时间和金钱。
关于明年的行业趋势，个人观点非常鲜明，这就是人工智能逐步开始在各个行业开花结果，具体就是以智能手机的AI化，智驾系统从L3向更高级别拓展，带AI功能的MR/AR/VR逐步普及，人型机器人产业初步成型，如果抓住了这些前沿技术，前沿潮流的最大受益标的，基本上可以跑赢市场。
从目前欧菲光的动向来看，手机，智能汽车，AR/VR新领域三大板块在困境缠身的时候搭建好框架，这三年基本上是围绕着这几个方向大规模的投入，进行深度研发，已经初步展现出了行业领先者的风范，加上对于HW的高度绑定，我们对于欧菲光明年甚至更长时间的表现，充满信心。$欧菲光(SZ002456)$ $联创电子(SZ002036)$ $韦尔股份(SH603501)$ @今日话题
精彩讨论
newoutlook2023-12-31 20:47最近通讯专家项立刚发表高论，中国汽车产业在未来几年将颠覆全球汽车格局，对于这个观点，本人抱有同感，这个判断，不仅是基于国内新能源车的火爆，更加基于国内智驾领域将会在全球率先突破和大规模普及这个已经看到的现实。最近L3牌照的大规模发放，让智驾系统传感器不再是冗余摆设，而是需要真正投入使用的利器。视觉+激光雷达的融合方案，是高阶智驾不二的解决方案。欧菲光和芯探合作成功量产纯固态激光雷达，补齐了欧菲光在智驾传感器方面的短板。目前已经量产纯固态激光雷达的似乎只有禾赛，欧菲光和芯探的100美元的纯固态激光雷达，还是在让市场震惊。况且纯固态激光雷达的普及，不仅有赖于其价格能否达到消费者承受水平，更重要的是纯固态激光雷达的运用范围极其广阔，几乎所有需要测距或者高精度数字图像需求的智能产品，都需要低成本的纯固态激光雷达。如机器人，工业领域。这样，纯固态激光雷达的需求，将是难以估量的。结合前几天传出的欧菲光将为HW提供MRpancake光机模组的好消息，欧菲光的纯固态激光雷达的推出，是又一个好消息。如果说前几年，欧菲光总是传来让我们失望的坏消息，现在欧菲光总是给我们传来出人意料的好消息。$欧菲光(SZ002456)$
newoutlook01-01 12:16欧洲的工业GM早于国内工业基础的兴起200年，这个差距是需要正视的，国内追赶速度是超常规和全球顶尖技术的差距逐步收窄，并且这个几年突破的速度越来越快的也是必须正视的。当然越是极端技术的突破越是会触碰到西方对于我国的技术限制，从巴同协议到瓦森纳协议，这些制约了我们掌握最尖端技术的时间和路径。但是在这个局面下，我们依然通过各种方法绕开限制，让我们和先进技术的差距守在的仅仅是少数在超精密加工，特殊材料，特种工艺等方面。这些差距并不是我们的产品无法制造同类产品，只是在能耗转换效率，使用寿命的方面的差别。尖端技术的突破有赖于基础工业的强实，我们这几年在尖端技术的突破越来越快，这一方面是我国的基础工业越来越强大，同样是一大批掌握最新技术的极端人才回国创业，让我们的技术突破有了最佳机遇。利用新能源汽车，智驾领域进行快速突破，同样是我国的在新技术方面弯道超车的战略举措。以智驾系统来说，这里面其实是人工智能的运用场合的一个分支，智驾系统的突破，其实就是人工智能的行为决策模型的突破，这个突破比起智能聊天模型对于人工智能突破的划时代意义更大。我们相信，也只有HW这样的全球顶尖的高科技企业，能够率先完成这个突破。说以紧跟这种顶尖企业，才能让我们同样屹立行业潮头。$欧菲光(SZ002456)$
newoutlook01-23 22:05华为的雷达属于半固态半机械式激光雷达，欧菲光主攻的是纯固态激光雷达，两者有所不同，纯固态激光雷达前景被业界看好的原因是其能够做到较低成本，但是目前性能指标特别是测距范围和半固态激光雷达有一点差距，未来如果在这个方面突破，前景可期。$欧菲光(SZ002456)$
newoutlook2023-12-30 12:57应收款需要结合客户结构来看，优质客户为主，基本无忧；优劣客户都有，有隐忧；劣质客户为主，有大忧。
全部讨论
最近通讯专家项立刚发表高论，中国汽车产业在未来几年将颠覆全球汽车格局，对于这个观点，本人抱有同感，这个判断，不仅是基于国内新能源车的火爆，更加基于国内智驾领域将会在全球率先突破和大规模普及这个已经看到的现实。最近L3牌照的大规模发放，让智驾系统传感器不再是冗余摆设，而是需要真正投入使用的利器。视觉+激光雷达的融合方案，是高阶智驾不二的解决方案。欧菲光和芯探合作成功量产纯固态激光雷达，补齐了欧菲光在智驾传感器方面的短板。目前已经量产纯固态激光雷达的似乎只有禾赛，欧菲光和芯探的100美元的纯固态激光雷达，还是在让市场震惊。况且纯固态激光雷达的普及，不仅有赖于其价格能否达到消费者承受水平，更重要的是纯固态激光雷达的运用范围极其广阔，几乎所有需要测距或者高精度数字图像需求的智能产品，都需要低成本的纯固态激光雷达。如机器人，工业领域。这样，纯固态激光雷达的需求，将是难以估量的。结合前几天传出的欧菲光将为HW提供MRpancake光机模组的好消息，欧菲光的纯固态激光雷达的推出，是又一个好消息。如果说前几年，欧菲光总是传来让我们失望的坏消息，现在欧菲光总是给我们传来出人意料的好消息。$欧菲光(SZ002456)$
new大，我看网上有人晒23、24年买的苹果平板配置有欧菲光前置摄像头呢？此欧菲光和彼欧菲光是同一个吗？新人不太懂，还请new大得空时解惑一下
老师，欧菲光明年利润大概多少呀，我看机构预测中位数是5亿，现在280亿市值是否不便宜呢？
老师，联创电子的34亿巨额应收账款，每年随便计提一点，业绩就顶不住，您怎么看呢？
23年的年报和24年一季报预告会是行情的起爆催化剂。
老师早。请问欧菲光被监管谈话这事怎么看？会有啥影响吗？
覆巢之下，焉有完卵。行业基本面并不能完全脱离大环境，发国难财的除外。不过我对国家对经济还是很有信心的。