腾讯的危机不在市场
这个话题一猜就有抖音对腾讯的竞争。[抠鼻]
一个是基于社交关系的通讯工具,一个是基于内容分发的消遣工具。建议研究一下,你的社交关系是否会根据以下3点转移?
①你观看的内容②你关注的人③关注你的人
对,来个强力点的竞争对手,市占率就下降,你说这公司有护城河我信,你说有特别深的护城河我是不信的。
反观腾讯,不管别人出个啥“高端微信”“子弹短信”,微信鸟都不用鸟他们。。。这护城河才叫特别深。
第一句就错的很离谱了,中国收入实际就占$苹果(AAPL)$ 收入的20%不到,就算全部丢弃,苹果仍然是一家远比腾讯要强大的公司,所以真不能说$腾讯控股(00700)$ 的护城河远比苹果深。
至于「微信是护城河」,现在很多年轻人都不愿意和父母辈用一个社交网络,每隔几年都会有一次更新换代,00后们实际上更愿意用手Q,如果再过个10年8年的,整个社交市场也不知道会演变成什么样子。
搞懂两家公司更有护城河,实际上不是看具体的产品,而是看这家公司的商业核心本质。苹果是以iPhone、Mac等硬件为核心,再配合优秀的软件体验,获得极高的市场溢价,什么时候苹果不再是市场最优秀的产品时,它的护城河就不再了。腾讯则是以流量和资本进行变现,现在资本受到了中国反垄断的冲击,流量则遭到了抖音的当头一棒,最核心的两大护城河都遭到了巨大的冲击。
举一个简单的例子,网易、米哈游凭借强大的研发能力,在海外取得了不错的成绩,腾讯在海外的成绩就显得差强人意;再好比云计算这个赛道,腾讯折腾了这么长时间,也没看见有什么重大突破;还有金融科技赛道,微信支付虽然很强大,但腾讯在金融上的创新呢,这和蚂蚁金服差远了吧。这些都是因为腾讯在海外缺乏流量入口。
所以,我们不能因为「自己暂时离不开微信」,就认为这家公司护城河强大。说句难听的话,你不能离开,别人可以离开啊。现在的腾讯明显更像是英特尔,而不是苹果。自身实力在不断下滑,后面还有强大的追赶者,
看看腾讯啥时候能挣到500亿美金吧,苹果现在一年1000亿美金了。。。并不赞成腾讯护城河比苹果深。。。腾讯是家好公司,腾讯竞争力是全方位的,包括投资部门,拥有别人没有的优势。