丫丫港股圈

燃力士是下一个怪物饮料

回顾美股的过往，怪物饮料在过去20年间上涨千倍，是美股表现最好的公司，也让人们意识到，在优秀的行业中，又有从0开始的成长，将拥有极其夸张的上涨空间。
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行情在犹豫中前行，港股正在走向牛市

近半个多月来，港股迎来久违的大涨，恒生科技指数ETF（513180.SH）和恒生互联网ETF（513330.SH）两者涨幅近20%。如果考虑到过程中的持股体验，可以说完全不逊色于指数内的大部分权重股。
具体看，短短两周内，港股已抹去年内跌幅，涨幅反超标普500，成为年内涨幅第二的市场。或许是经历了3年港...

金价狂飙，准备IPO的梦金园怎么就成了最不赚钱的那个？

“优秀的公司赚取利润，伟大的公司赢得人心。”
为了赢得人心，让小米硬件综合净利润率不超过5%，雷军是故意的。但对于净利率常年只有一个点的梦金园，王忠善可能就不是自愿的了。
作为行业TOP5中唯一还没上市，1994年就已成立的梦金园，属于是起了个大早赶了个晚集。先不说在金价狂飙的时...

电力将成为周期板块中的黑马？

周期板块今年以来表现惊人，除了煤炭石油稳定发挥，有色板块也一度成为了市场涨势最好的板块。
煤炭石油的上涨看分红，即使业绩下滑，高股息依然提供了相当的吸引力。而有色股的上涨则多由大宗商品的上涨驱动。金价铜价等连续新高，确定性的盈利增长造就了这些个股扎实的上升逻辑。
但周期...

舍得错过了白酒躺赚的时代

几年前，市场在得知复星集团即将接手舍得酒业后，舍得股价开启了疯狂的拉升，不到一年股价几乎暴涨10倍。投资者憧憬着舍得的“复兴”。如今三年过去，舍得一路走跌，从高点下来已经跌了70%，没斩到脚踝也斩到膝盖了。
究竟是复星的问题还是舍得的问题？
一、过高的预期与脆弱的现实
最...

苏泊尔，股价靠钱砸？

苏泊尔是大部分人都比较熟知的厨房小家电+炊具的品牌。据奥维云网(AVC)监测数据显示 2023 年苏泊尔炊具线上市场份额同比增长 24%，领先第二品牌 4 倍多；线下总体市场份额累计近 50%，牢牢占据行业第一位置。
过去随着城镇化，随着消费升级，其股价从2012-2020年，完成了8年12倍的壮举。
...

中国SAAS的命运

Ai的热潮带动了全体科技股的回暖，美股saas板块都在今年内创出新高，salesforce、servicesnow、Oracle等巨头都悉数历史新高，企业服务业态总能随着经济的发展而繁荣，已是不争的。
但意想不到的是，国内的saas板块已经基本消亡，科技巨头们如阿里、腾讯、美团即使在当下迎来快速反弹，历史新低...

中国又一次拯救了特斯拉

上周，特斯拉交出近年来最差的一季度业绩，不过成绩差早就是明牌，此前市场反应的足够悲观，在一个半月内跌去30%，从200元一度跌至138元。
这次马斯克罕见的在电话会上积极的与投资人交流，继续画FSD大饼，推动股价轧空大涨超25%。目前股价依旧是在年内低位，以往特斯拉在跌去50%后，都出现过...

贝壳（2423.HK）：持续成长，向“品质”求增量

房地产市场处进入新阶段。行业从供给端转向了需求端，消费者对美好居住的需求日溢增加。市场需要把握楼市供需关以及消费者观念的变化，并以此为中心不断进化，这亦将是驱动公司持续成长的关键因素。
随着行业逐步转向买方市场，掌握全面且贴近用户的公司更懂得如何满足多层面的“居住服务”。...

港股新消费，比缅北还离谱

4月23日，递表半年多的茶百道终于成功上市，发行价为17.5元，上市市值258亿元，按23年11.4亿元的扣非利润算，上市PE为20.6倍，共募资24.63亿元，成为港股去年11月以来最大规模的IPO。
然而，茶百道上市破发，一度大跌近40%，创下港股2015年以来，募资规模在3亿美元以上的最差新股表现。
事...

连续三年营收下滑的双汇，廉颇老矣？

双汇发展一直是知名的优质企业，在生猪屠宰和肉制品领域做得风生水起，同时也为投资者创造了良好的回报，是中国最大的肉类供应商。
不过前段时间在其2023年报公布后，第二天股价就大跌9.45%，几乎跌停。这种情况对于双汇发展来说还是比较少见。
年报数据显示公司去年营收净利双降，营业总...

复星国际（656.HK）：坚定推进“聚焦”战略，创新、全球化驱动业绩增长

近几个月，复星的业绩财报和一系列动向吸引了市场广泛关注。
3月底，复星国际发布的2023年业绩报告显示，报告期内，复星实现总收入人民币1,982亿元，同比增长8.6%；归母净利润为人民币13.8亿元，同比大幅上升。同时，集团合并报表总债务下降人民币150亿元，集团层面有息负债较2022年末下降人民...

中特估忽略了保险板块

今年过去了一个季度，中特估依然是市场表现最好的方向之一。
煤炭石油、有色周期，就连银行股，都悉数创新高。但过去跟银行股常常联手上涨，同处金融行业，股息率也不低的保险板块，却在2023年年中后不断下跌。而今年以来走势更是和银行股完全相反。
其中，曾经的深指第一大成分股中国平安...

细数港交所的迷惑行为

4月12日，港交所发公告称，新库存股份机制建议通过，将在6月11日起生效。该新条例生效后，港股上市公司回购的股票，可以作为“库存股”不注销。在此之前，上市公司回购的股票必须注销。
一、港交所的信任危机
有意思的是，库存股提议收到了市场各界56位人士的意见，上市公司占19家，专业团...

赌狗日记

2023上半年，美股的科技牛，带动A股的AI也跑出牛市，其中不少个股涨幅翻倍，例如浪潮信息、科大讯飞、360等，这是近2年A股罕见有赚钱效应的行情，不少基金在短时间内都跑出大涨幅。其中，微博大V月风刚发的新产品，在这轮AI行情里净值涨超50%。
但随着业绩披露，和后续不少上市公司丑陋的减持...

上市一周年收大礼！比萨外送有你想不到的生意经

中国人一向非常讲究吃，饮食文化源远流长，就菜式而言，主要为中餐、西餐和其他菜式三个选项。20世纪八九十年代以来，西式餐饮品牌逐渐在中国的各大城市兴起，人们对西餐的接受度也在不断提高，为比萨行业在中国发展创造了机会。
2009年以后，随着中国互联网的高速发展，消费者尤其是年轻一代...

讨论

最近全球股市表现乏善可称，一方面AI缺乏了重磅催化剂，另一方面宏观数据反映出通胀问题仍在持续困扰。
大力减产的OPEC昨天更预计，夏季将出现石油需求激增，动力之一便是美国经济会像往常的夏季那样提振需求，这也反映美国强韧的经济继续是让通涨高企的主因。至于国内，3月份出口数据好像低于...

讨论

美国3月份通胀意外攀升至3.5%，导致美国债券收益率升至今年新高，美元指数也出现一年多来最大幅度的上涨。投资者开始打赌美联储今年只会降息两次。降息周期推迟，最大受害者便是最敏感的收股息，例如美国电塔，或是房地产行业，例如巴菲特也持有的霍顿公司，这些均出现大跌。当然，连今年受益于AI...

讨论

对于昨天的大跌还有点莫名其妙，但今日的各项经济数据出来就看懂了，cpi增0.1%，ppi降2.8%，比上个月差很多，又开始通缩了，这内生需求还是不妙啊。
切换避险模式很合理，昨天也应该是有资金提前预判了数据，所以今天也能看到数据没有影响A股太多，港股倒是大幅低开，但有意思的是，最后收盘，...