山的沉稳水的灵动

山的沉稳水的灵动

人生哪能多如意,万事只求半称心。

他的全部讨论
如何看待墙倒众人推的阿胶

最近阿胶处于风口浪尖,似乎不管是路人甲路人乙谁都能跑过去踹一脚。这种情形是不是很熟悉? 当年白酒危机时,几个白酒龙头也享受过这种待遇。 历史的轮回从来没有变过,变的是每次都以不同的形式展示出来。而做投资,正是要透过现象抓本质。坦率地讲,自六月份股东大会回来,我们便着手对同仁堂...查看全文

我刚刚关注了股票$惠理集团(00806)$,当前价 HK$3.91。查看全文

香港的酒店价格有便宜了吗? 我怎么感觉没有。 看了下携程和支付宝, 港岛、九龙、尖沙咀、红磡的四五星酒店基本没动,也就从佐敦开始往北的才看起来有点便宜。查看全文

我刚刚关注了股票$北京控股(00392)$,当前价 HK$37.30。查看全文

昔日曹操冥思苦想找不到理由打徐州。 结果陶谦治下不严,手下神助攻杀掉了曹老太公。这下曹操大喜,立刻以杀父之仇不共戴天为名挥师徐州。 昨天香港机场也有这个机会,但最后没出人命。 昨天若出人命,平乱,治标;没出人命,就继续乱,更乱,乱到民不聊生,港资投降,民众求中央发兵,平乱,治根...查看全文

香港动乱至今,中央政府这头仍然只见风声不见雨点,其实是对的。一来不能给美台以口实;二来香港走到今天体内一直有两大危险的癌细胞潜伏着,即香港人巨大的优越感 和 港资巨大的垄断性,这两点要打掉非得靠以毒攻毒刮骨疗伤不可。 只有让香港乱到自己的民众都受不了,经济下滑到民众怨声载道怀疑...查看全文

$同仁堂国药(03613)$ 来香港呆了一个礼拜,虽然我相信游行是暂时的,但它给今年香港经济带来的影响却是实实在在的,拜游客减少所赐,连药店也受到了波及,包括同仁堂。情况比预想的要严重。 走在街上明显发现讲普通话的人跟往常比少了很多很多。查看全文

回复@未来折现: 没有事。你们在内地光看看新闻觉得香港天要塌了。其实应该自己过来看看,眼见为实。 一群年轻人放暑假闲得慌刷刷存在感而已。除了游行地,其它地方一如往常。//@未来折现:回复@山的沉稳水的灵动:台风是小事,还有更大的事。注意防范风险!查看全文

八号风球突然来袭。交易所休市,银行企业关门,行程被打乱。 没想到废青之后还有台风。查看全文

最近参加活动,发现某山西中药老字号企业特别受人追捧。看了一下,疑问如下:1、扣除理财产品,对2017和2018年年报的货币资金进行加权平均,差不多是两个亿。两个亿现金在账上放一年,利息收入只有七十几万,这是怎么回事? 2、 收入业绩虽然高增长,但应收款吓死人(绝对金额接近一年收入,且应收...查看全文

本质上就是两点:1、新产能上马,青黄不接,增加了不少折旧影响利润;2、新董事长六月份刚刚上任,很可能控控渠道里的货,多甩点包袱好轻装上阵。。至于把它跟东阿阿胶比的人都是不了解企业经营情况的。 同仁堂科技的阿胶占公司整体营收的比重去年已经暴跌到了微不足道的地步,而比利润更重要的是...查看全文

这些天思来想去,有些企业真的挺矛盾的。一方面我看好其产品的长远未来,相信其经营销售情况的恢复是早晚的事;可另一方面它资产负债表的还原太难了,因为它的窟窿实在太大。 如果不是有知名央企huarun在背后做大股东,我相信像这样的资产负债表,明眼人一看便知管理层到底在干什么。 公司十年来的...查看全文

回复@Benjamin_Wu: 阿胶是一定会复苏的,这点毋庸置疑。 实话实说,我觉得现在的阿胶比古越龙山好。 阿胶的蛋糕每年在增大是看得到的事实,而黄酒的蛋糕年年岁岁一个样也是看得到的事实。//@Benjamin_Wu:回复@山的沉稳水的灵动:宁可不要[亏大了]查看全文

昔日夷陵之战,蜀汉精锐沿着长江三峡一路由西往东打,势如破竹,直逼秭归。到了夷陵猇亭一带,突然就攻不下去了才发现当初的势如破竹是东吴主动奉送的。最终火烧连营。 乳业现在也有点这个味道。 小乳企知道未来天下早晚是低温奶的,而我又砸不起这么多钱抢常温奶市场,既然大企业不愿干这冷链短保...查看全文

回复@文东会三眼: 虽然我也持有并看好,但黑白还是要分的。 阿胶这几年已经越来越难卖,你还连年大幅度采购原材料,这符合常理吗? 销量和产量连年下滑,你的固定资产却连年大幅度增加,这符合常理吗? 工业企业财务造假的四大核心科目中,它居然有三个是严重异常。 这是巧合吗? 好在它是国企,我...查看全文

那个叫广啥远的,2017年年报账上货币资金5.8亿,2018年年报账上货币资金1.25亿。 两者之和加权,3.5亿。 3.5亿放账上,一年下来利息只有78万? 跟老啥啥酿造一个德性。 即便是老啥啥酿造,人家至少还装模作样搞出点经营活动净现金流来做做遮羞布呢。 现在这些上市公司真的是越来越无法无天了。 即...查看全文

前阵子我对同仁堂科技做了研究与拆分,上周基于各自的基本面恢复的进度及估值性价比考虑,已陆续将大部分东阿阿胶换成了 同仁堂国药 和 同仁堂科技,以求进一步集中持有两支优秀的同仁堂系公司,当然主要是同仁堂国药。 我没想到周末阿胶业绩预告就暴雷了, 其实也不能叫暴雷,我对阿胶的预期原本...查看全文

洗尽铅华———同仁堂科技

同仁堂科技自2013年初结束了犀利的上涨周期后,至今已横盘六年有余。 横盘六年自然有其原因,原因有三,一是对下游的议价能力越来越弱,二是受阿胶业务的行业性困境拖累,三是新产能建造工程庞大缓慢导致产能常年不够。 去年年报出来收入和业绩基本停止了增长,拆分后可知扣除同仁堂国药的并表,...查看全文

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11