太阳能硅料未来会“卷”成什么样?

最近几个光伏行业盛会结束,“滁州·中国光伏行业协会年会”和“曲靖·2021中国硅业大会”,这两个会议不少业内大佬、券商分析师齐聚,成为硅料行业最大的沟通盛会。

在滁州的光伏年会上,海螺水泥和滁州市政府签约投资多个项目,其中包含了“蓄谋已久的光伏硅料项目。

极高的毛利直接影响了行业的布局,行业外巨头纷纷涌入。

今年通威成为全行业利润第二的公司,大全新能源更是在季报出现200%的高利润增速。现在跨行业的万华化学宝丰能源江苏阳光也在大手笔投资、信义玻璃更是赤巨资成立了信义硅能。

根据各家扩产计划,将表格更新了一下。

今年合计出产了180GW组件,装机量预计国内45GW,全球155GW。今年硅料实际产量恐怕高于硅业分会的57万吨。

从扩产量来看:

目前协鑫扩20-30万吨,通威扩20万吨,东方希望扩20-25万吨。目前全球硅料57万吨,仅仅这3家扩产就让行业翻倍。还不算大全、新特的扩产,还有海螺水泥、信义硅材、润阳新能等等,大约70-100万吨。


需求面看:

一、硅料的扩产增速过快,内卷就往死里卷。

今年全球装机大概率150GW出头。目前硅料已经绰绰有余,而未来扩3-4倍产能出来,约等于年400+GW。

二、硅片减薄技术推进迅速,单GW硅料持续消耗减少

今年硅料大涨了250%。硅片厂的硅片减薄意愿明显提高。今年隆基股份硅片厚度从180微米减薄到175-170-165微米,中环股份 更是推出了170,160,150三种厚度任选的阶梯价格,加速电池片厂和组件厂倾斜到薄硅片上。

硅片从180um减薄到165um,单GW硅消耗量减少10%,未来硅片做120um,硅消耗量将减少30-40%,约等于硅料将超过700GW。

那么如此多的硅料到底要怎么消化呢?会重演玻璃价格速崩的盛况吗?

三、达摩克利斯之剑永存,中美贸易阴影。

今年是中美贸易争端白热化的一年,美国针对我国疆产多晶硅进行制裁。

美国粗暴干涉中国内政!拜登签署法案,重点禁止从新疆进口多晶硅
美东时间周四12月23日,美国总统拜登签署所谓“维吾尔强迫劳动预防法案”,禁止从新疆进口产品,包括全部或部分在新疆维吾尔自治区开采、生产或制造的产品,重点禁止进口新疆番茄、棉花和多晶硅。

美国作为全球第二大光伏市场,也是毛利最高的市场,对我国进行制裁,给未来硅料的动荡,增加不少变数。

参考阅读:

【光伏争霸赛19】硅料引发的剧震,即将惨烈结束网页链接 当雪崩来临之前,每一片雪花都在勇闯天涯!

 $保利协鑫能源(03800)$     $通威股份(SH600438)$   $大全能源(SH688303)$  

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精彩评论

wishHUIDAwell4ever2021-12-27 15:22

硅料有什么卷的?欧洲进口要考察碳足迹,颗粒硅单股独大。

西安李隆基2021-12-27 14:46

$通威股份(SH600438)$ 

这样的文章越多,通威的未来越灿烂
什么海螺在滁州签约做硅料,都是搞笑型的,既无电价也无硅片配套。
硅料扩产能力和速度,通威独一档、大全一档、新特一档,其他(包括保协)厂商看看就好。通威全口径产能100万吨的时候,他们产线还没跑顺呢。

天鹰一号2021-12-27 18:25

要批评。
首先这个数据出入很大;
再一个明年硅料依然是全行业瓶颈是行业共识。(颗粒硅+新势力的合计产出不会超过5万吨);
至于2023年,不确定性太多(现在下结论都太早)。以历史的经验看,很多PPT上的新项目都会不了了之或中途夭折。

深海同志2021-12-27 15:13

是不是也把硅片、电池片、组件扩产算一算?硅料目前还是壁垒最高的,如果说内卷,那其他环节更卷了。

四月鹿2021-12-27 14:58

对于单个企业来说】大扩产期,是弯道超车的好机会。你不扩,别人扩了,成本和容量比你大,你就被打败;
对于整个行业来说】各公司的“产能过剩”。往往能引发新技术的推进,新的颗粒硅、新的金刚线、新的拉棒设备都在大扩产时期得到充分发挥和使用。
大扩产自然带来新的内卷,部分企业会被洗掉,过去的龙头也不一定永保太平。
当然,对小股民来说】选股又会增加不少难度。对机构来说,又有新的可炒作题材了。
$晶盛机电(SZ300316)$ $石英股份(SH603688)$ $高测股份(SH688556)$

全部评论

猪头呼呼04-04 18:35

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大赌韭01-28 18:31

大概是利用碳借口,来打压发展中制造国,让制造国低成本附加高成本的碳保护费

清泉ttk01-06 22:03

颗粒硅不是新技术,是牺牲安全性和品质的冒险者行为。国外放弃颗粒硅的主要原因是因为安全性问题。扩大颗粒硅生产规模的同时,危险性将同步放大。

韭皇12021-12-29 05:41

停产还得换两个月炉胆

韭皇12021-12-29 05:35

通威0.25元电价,还是长单