认同兄弟的分析。
我一直觉得,牧原的成本优势和二元繁殖优势摆在那里,在所有猪企都在亏钱的时候,牧原还可以赚钱,还可以扩张,都不太需要说什么了,安静的等待猪周期就好了。
看到能繁的那条熟悉的下降曲线,跟兄弟相视一笑了。
24版,
红灯停,绿灯行,区别很大。
新版文件,部委的态度很明确,产能去化走到当下,绿灯刚刚亮起,绿灯通行到3600(0.92%)还有很长的距离,这意味着,猪周期反转弹性,彻底打开。
过去两三年靠资本无序扩张,高成本高负债的猪企,全部抢跑在红灯和黄灯区,正邦傲农油门踩爆已经翻车,其他大部分猪企也接近爆缸,要说谁还能在绿灯区稳健前行,恐怕只剩一家猪企。
牧原23年养猪经营现金流入80亿,是所有猪企养猪唯一现金流入。
新版调控引用中央一号文,支持鼓励“种养循环”,这是牧原的强项。
23年四季度北方疫情严重,产能缺口谁来补上?稳价保供,牧原责无旁贷啊。
行,不吹了吧。
接下来,对上篇“前夜”做个补充,如下图,23至今的能繁去化已经跟18年一模一样,接下来19年猪价发生了什么?大家都瞄一眼,
此时此刻,恰如彼时彼刻啊,有木有。虽然如此,建议新球友,没看上篇的,仔细看完( 猪周期反转前夜,17家猪企的“弹性”如何 )再动手,切莫以为猪周期反转,可以鸡犬升天。上轮猪周期,19年猪圈的格局,还是“一超多强”,本轮猪周期的当下,已经是“一超多弱”。可参考:贝塔叠甲阿尔法——本轮猪周期谁将一枝独秀 ,与“前夜”篇来个相互印证。
本篇,完。
你的点赞转发,是我更新的动力。
更多数据,详见:19家猪企简易估值
$牧原股份(SZ002714)$ $温氏股份(SZ300498)$ $巨星农牧(SH603477)$
认同兄弟的分析。
我一直觉得,牧原的成本优势和二元繁殖优势摆在那里,在所有猪企都在亏钱的时候,牧原还可以赚钱,还可以扩张,都不太需要说什么了,安静的等待猪周期就好了。
看到能繁的那条熟悉的下降曲线,跟兄弟相视一笑了。
猪猪大体上区别不大
认同兄弟的分析。
我一直觉得,牧原的成本优势和二元繁殖优势摆在那里,在所有猪企都在亏钱的时候,牧原还可以赚钱,还可以扩张,都不太需要说什么了,安静的等待猪周期就好了。
看到能繁的那条熟悉的下降曲线,跟兄弟相视一笑了。
行情之初总是嘲笑,然后是怀疑,接着犹豫,最后后悔。现在或许处于怀疑阶段。
今天市场已经认为短期都不会好,但小猪的弹性消失,伤害更大些
2024年1月末能繁母猪存栏4067万头,超出正常保有量3900万头,根据最新数据,生猪产能将继续去化。仍然未走出周期的。
19飞了瘟严重,母猪存栏跌到3200,而且那时候中了小飞的猪,都埋了,现在中了,还是流向市场,现在存栏还是4000万,不过今年肯定是好转,前提是几个大猪企不作,再扩张,以养猪人的吊性,猪价一上涨,就会扩张,所以空间不大
PSY的提升是好事,也是坏事
转
我倒要看看今天暴跌几个点
看来你持有牧原