上帖说现象，这贴说说逻辑，为何国企是这轮主线。
1.短期救市逻辑。国企抛压小，没有大股东减持，没有基金抛售压力（基金持仓很小），拉起来轻松，比如中国石油，基金持仓不到0.5%，大股东也不减持，并且很多国企（包括银行）大股东都在增持。GJD资金拉国资是左兜右兜，政治正确。如果拉民企为民营大股东小股东减持套现保驾护航（比如恩捷股份、药明康德等套现王）？不但抛压太大，瓜田李下的，政治上也不正确。
2.中期轮动逻辑。高成长和低估值高股息是两种选股风格，几年轮动一次。高成长所处行业一般处于发育期或快速成长期，未来市场空间巨大，而竞争格局未定，大家是跑马圈地抢地盘，所以能高速成长，而一旦行业成熟，空白市场消失，格局已定，企业要增长就只能攻城拔寨拼刺刀，从别人手里抢地盘，多难啊，增速就下来了。光伏、新能源车、医药等都从前几年的“跑马圈地抢地盘”，到目前的“攻城拔寨拼刺刀”，已经过了高成长阶段了（医药是一波一波的，PD1和metoo型创新为代表的高成长阶段过了，下一波尚未起来，但长期尚有大机会）。互联网则更早失去成长性，要不是去年AI概念出来炒一波，早就沦为传统行业了。目前还看不到哪个大行业今年能扛起高成长赛道的大旗（个别龙头股有机会但不是整个赛道，这种时候低估值高股息品种就容易成为主线，比如2016和2017年。
中国股市还有一个规律，对于还在重仓前期赛道股的，可以参考，2022.9.4持仓信息跟踪（所谓牛市就是3年走完一生的路）
3.长期深层逻辑。目前从总量上看，民营经济贡献了50%以上的税收，60%以上的国内生产总值，70%以上的技术创新成果，80%以上的城镇劳动就业，90%以上的企业数量。从巨头市值体量和影响力看，前几年腾讯、阿里已经超越茅台、工商银行、中石油等。然而，“公有制为主体”依然是我国社会主义基本经济制度的核心，无论是总量上还是标杆上，央国企作为公有制的核心代表，要大发展才能保障公有制的主体地位，国家对国企的进一步改革和大力支持力度只会越来越大。除非基础理论再次有重大突破创新（上次是79年提出社会主义也可以搞市场经济），否则这个逻辑就会一直存在，其实，从前几年就已经开始了。
最后，还是那句话，作为投资者，要有职业心态，操作上一定要务实，搞清楚“是什么”，而不要执着于“该是什么”。