回复@此用户不存在8888: 有道理//@此用户不存在8888:回复@Ealon:这一波主要是算力和相关上下游驱动，国内除了光电子，其他没有份额；
国外市场从2023年下半年已经触底反弹了吧？包括消费电子；
国内与国外是不同的周期，国外的供给比国内更早开始收缩，而需求比国内更早复苏；
国内面临的仍然是超大规模重复建设带来的供给过剩，ROE自然就没动静，能稳住就不错了，如果不是需求的弱复苏，那么ROE随着投资规模的增加，应该还要往下掉。