1.卓胜微从射频分立器件起家，由射频开关到低噪声放大器到滤波器到接收端模组到功率放大器最后到收发模组。可以看到公司产品的市场是逐渐扩大的，预计年底将具备从分立器件到收发模组全产品矩阵，一只5G手机里所有射频芯片公司都可提供且全部自研。模组的市场十倍于分立器件，届时公司将有能力在1500亿人民币以上的市场中取得一定份额。以前一百多亿的市场公司可以取得三十多亿营收，假设公司在国产替代的进程中取得全球10％的市场份额，那么营收的空间将会四倍于当前。
2.射频芯片的竞争力在于产品力，谁的产品数据指标更好，性价比更高，就能赢得更多市场份额。芯卓产线的成熟标志着卓胜微产品迭代速度将大幅提升。此前设计芯片在于公司，制造芯片在于晶圆厂，很多特色工艺受制于晶圆厂制造能力。现在公司集设计与制造封装一体，特色工艺的迭代能力明显加强，但同时固定资产增加，风险加大。鉴于当前公司产品正处于国产替代关口，产品力为重中之重，所以芯卓平台的这步棋也是顺理成章。
3.卓胜微已取得全球所有安卓厂商的订单，水果厂由于去年zc不再考虑导入。从量上来说，卓胜微可在剩余百分之80的市场上进取开拓，且接近一半的市场都是国产品牌。那么，百分之十的市占率目标很困难吗？见仁见智吧。
也许是近期果链太强了，导致安卓链一直杀估值，国产射频双熊还在不断新低。但我不认为水果厂市场份额会增加多少。综上，全球百分之十的份额是目标，届时市值必然重回千亿$卓胜微(SZ300782)$