最近的行情，更像是资源为王。过去多年的移动互联网，而今的人工智能，市场追逐科技，轻资产，导致结果是资源类资本开支投入不足，但是需求增加，再叠加无论啥政府，共同点是印钱上不含糊。比如在能源上，资本开支不足，未立先破。即使大家喊高估的长江电力，也是资源属性，红水河的水，更是资源，相较于制造业和科技，资源的独占性，在确定性上，要高得多，只要成本比同行低，管理别掉链子，根本不用像英伟达吃着50%+净利润率，还要担心华为，担心AMD
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最近的行情，更像是资源为王。过去多年的移动互联网，而今的人工智能，市场追逐科技，轻资产，导致结果是资源类资本开支投入不足，但是需求增加，再叠加无论啥政府，共同点是印钱上不含糊。比如在能源上，资本开支不足，未立先破。即使大家喊高估的长江电力，也是资源属性，红水河的水，更是资源，相较于制造业和科技，资源的独占性，在确定性上，要高得多，只要成本比同行低，管理别掉链子，根本不用像英伟达吃着50%+净利润率，还要担心华为，担心AMD
如果换一种角度呢？电是必需品而且需求稳定，矿有国际定价，它们可以对冲下行风险。科技闭门造车，恐怕大家都心知肚明，不然2月28日又怎么会单边下跌呢？科技虽然喉舌喊得响，但没有多少钱景，国内资本市场的水仍然往避险的方向流。政治挂帅，但是投资者还是应当关心自己的三瓜两枣的。
有油的国家不需要疯狂“卷”，这就是命运。同理，独占能源资源的股票，比较轻松就赚大钱。
我相信只有上帝会生产的商品才不会过剩
红水河的水也是独有无二的
红水河，这是在暗示桂冠电力？
如果换一种角度呢？电是必需品而且需求稳定，矿有国际定价，它们可以对冲下行风险。科技闭门造车，恐怕大家都心知肚明，不然2月28日又怎么会单边下跌呢？科技虽然喉舌喊得响，但没有多少钱景，国内资本市场的水仍然往避险的方向流。政治挂帅，但是投资者还是应当关心自己的三瓜两枣的。
2007年那次牛市，印象最深的是煤飞色舞。如今，“煤”已经飞了，“色”开始舞了吗？
看了山行的文章，然后900亿买了国投成本12.06
别多想，低估值修复而已
现在不缺资本，不是天才创新才能做的事情也不缺脑袋。有资本，有脑袋，大多数行业的企业利润都是很容易归于平庸。资源行业稍微不一样一些。