山行

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扁舟一叶,星辉满载 携佳人兮同游 杯酒高歌,琴韵相和 水静而山行噫。。。

山行回复的提问

山神您好!请教关于高速公路这个行业是否会面临降低通行费这个压力?比如去年收费公路法修订条例发布时,交通部有如下回答:修订草案明确省、自治区、直辖市人民政府行政区域内所有政府收费高速公路债务偿清的,按照满足基本养护、管理支出需求和保障通行效率的原则,重新核定收费标准...查看全文

山行的热门讨论
我所能理解的大局观----兼保险展望

有这么一个公司,在2014,2015年的营收增速好像不行了,在2009年时候净利润增速也突然不行了 那么,在那两个时期,我们是该选择卖出减仓,还是该勇敢的拿住甚至加仓呢? 答案是下图这样的,因为这公司的品牌无与伦比,遇到政策打压,行业突发事件等困难都是暂时的。 还有一个公司,在2015年营收出...查看全文

如果这个时间点,有亲戚/同事/同学让荐股,推荐啥?查看全文

4%以上股息,5%以上成长性;或3%以上股息,8%以上成长性;或2%以上股息,12%以上成长性,以上能够确保看3-5年的,实现概率极大的个股请推荐,并简要说明理由。中国平安,陕西煤业等我的几个持仓就不用推荐了,十分感谢。查看全文

春天在哪里?查看全文

数数中国平安的硬家底

$中国平安(SH601318)$ 前阵子有人问我,为什么股票下跌,你拿得住,今天得空数数中国平安的家底。 中国第一强寿险 平安寿险 中国第二大财险 平安财险 中国三流冲二流的银行 平安银行 中国一流的信托 平安信托 中国三流冲二流的证券公司 平安证券 二流的融资租赁公司 平安租赁 一流的资产管理公司 ...查看全文

现货煤飙升到670元,五月份广东煤耗创历史新高,不信发改委能管得住。查看全文

2018年中国平安寿险部分净利润具备翻倍潜力

终于把平安寿险2017年年报数据整理差不多,按照最新数据掰扯下中国平安2018年寿险净利润。结果有点吓人。 假设: 1。考虑无风险利率快速回升,业绩交流会透露持股股息率5.6%,同时还有大量浮盈在。保守假设全年总投资收益率5.5%。 2。2017年末剩余边际6163亿,预计2018年剩余边际摊销678亿。 3。...查看全文

从基本面上看,断言这一轮已经见底回升,并且有极大信心,副总经理陈克祥买到了本轮最低点 54.33元。 此棍! 2018年7月17日。 $中国平安(SH601318)$ $中国平安(02318)$查看全文

关于金融业开放及保险业现状

贸易战议题之一,是中国将要继续开放金融领域,很多人对保险业表示担心。这只能说明,他对保险业的了解比我还少,少的可怜。这里提供几点信息。 一,根据我国加入世贸组织的承诺,保险业过渡期只有3年,比其他金融行业提前2年全面对外开放,是开放力度较大的行业之一。 二,2005年至2017年,保险...查看全文

超级现金奶牛中国神华被低估多少?

很多人说,煤炭是周期股,这没错。不过周期股的景气度高点和低点各有不同,有些差的公司是低点亏损累累,甚至破产,而神华不是。中国神华历史上从来都是盈利的,即使在全行业亏损的时候,他也有161亿净利润,这还是当年提了57.7亿资产减值损失之后的。 看图,中国神华盈利的周期只有赚多赚少,没...查看全文

你认为海康威视的市值应该高于格力电器吗?理由是什么?不支持的理由又是什么?查看全文

说好的药丸呢?

海关总署 9月8日公布数据显示,据 海关 统计,今年前8个月,我国货物贸易进出口总值19.43万亿元人民币,比去年同期(下同)增长9.1%。其中,出口10.34万亿元,增长5.4%;进口9.09万亿元,增长13.7%;贸易顺差1.25万亿元,收窄31.3%。8月份,我国进出口总值2.71万亿元,增长12.7%。其中,出口1.44...查看全文

弹性,在低估+成长面前不值一提。 中信证券,招商银行,万科,中国平安查看全文

$中信证券(SH600030)$ 历史最好业绩的2015年,净利润203亿元,eps1.71元,股息0.5元。考虑到佣金率、融资利率、融资利率下降,目前2700亿/22.4元的现价,总觉得空间想象力有限啊。查看全文

$格力电器(SZ000651)$ 董明珠做企业,比99.99%的人强,二级市场买股票也比99%的人强,用不着股民指指点点,这点破事都不支持的,建议还是跟贾布斯一起去为梦想窒息。查看全文

最近两年半,你应该赚多少钱

在A股赚钱难吗?从2016年年初HS300的3600点,又回到了3600点,于是有人骂,你也跟着喊,骂政府,骂刘士余。。。。。从3600又回到3600点,一个普通股民,应该赚多少钱呢? 结果可能让你大吃一惊,年化16.6%,累积接近40%。怎么做到呢,别吵概念,别瞅大盘,别追涨杀跌,买个基本面靠谱的股,打新年...查看全文

四张图点破煤炭价格的核心所在

一,炒期货和火电人眼里,煤炭价格是这样的。 上上下下,涨涨跌跌,追涨杀跌,一会煤炭药丸,一会煤炭供应告急 其实就是个无头无脑的苍蝇 二,煤炭贸易商眼里煤炭价格是这样的 环渤海动力煤现货价格 比期货波动还大,最高780,最低550,不过是几个月的时间。 三,神华股东眼里,煤炭价格是这样的 ...查看全文

中国平安年报简评

一、中国首家净利润破千亿的非国有企。2018年,中国平安净利润1074亿元,同比增长20.4%,比本人预估多20亿元,也略超市场预期。全年营运利润1125.7亿元,比预估高40亿元。(营运利润和净利润差异主要在于,受2018年权益市场大幅下跌,短期投资波动负的贡献128.53亿,子公司引入C轮投资,增厚其每...查看全文

$中国平安(SH601318)$ 2017年6月28日,中国平安收盘价48.6元,按照PEV估值和今天59.24是一样的,这一年,平安还派了2.25元的红包,等于筹码增加近5%。这就是低估值,高成长的魅力所在,也是我咬定青山不放松的理由,更是未来赚大钱的希望所在。查看全文

我们用个简化例子来说吧,把逐年摊销换成只有某一年。假设某个保单,收到保费105元,扣除当期费用5元,剩下100元按照要求全部计入准备金。20年后需要赔付200元,假设其他成本5元,风险边际5元。算到今天,你实际需要计提准备金是87.1元(87.1按照4.5%年化20年后就是210元)。那么这个100-87.1元之...查看全文

他的全部讨论

回复@ice_招行谷子地: 差异在于三点:一是银行吸收公众负债,他吸收1块钱,必然付利息吧,一年后,负债就是1+1*r%(r%为负债成本),必然大于1。而保险呢(仅指那些做得好的保险,比如中国平安),以财险为例,我卖一块钱保单,保单卖出的时候,注定了我的负债成本小于1,因为平安财险的成本率为95...查看全文

一年前,我就疑问过为啥限定减持价不低于45元。不过发帖那天起,再也没见到45,明显的囚徒困境嘛查看全文

个别楼盘的特殊情况,还是总体好转?查看全文

今年被平安超越毫无悬念查看全文

$中国太保(SH601601)$ 预计年报EPS 1.9元左右,同比增近2成,EV 同比增20%(加回分红)。查看全文

这是咋了?查看全文

$川投能源(SH600674)$ $国投电力(SH600886)$ 这要举牌是早就知道的明牌,也让两投股东2018年股市躲过大跌,那么看未来,算不算利好出尽呢? 探讨下 $长江电力(SH600900)$查看全文

还记得半年前的帖子么? 再看看这几天发生的事情。雪球有几个有我这样苦口婆心,有始有终。 “许多人喜欢等牛拉出便便以后,拿着放大镜上去仔细研究那坨便便,以便得出结论,向世界宣告哪头牛的身体素质最好。老司机都是仔细观察了牛的气色,就知道哪一头牛会拉出什么样的便便,等它拉出来后只要...查看全文

听说今天的逻辑是,两院聚会 护盘结束,所以回落。也是聚会结束,地产和地方政府不用避风头,所以下午地产万科,保利没怎么回落,新城更是强势。查看全文

回头看一年半以前的帖子,再看前日平安公布的年报,实际上集团的ROE加回分红是 24.6%,再看寿险的ROE高达40.7%。 请各位银粉及保险粉想想,为何出现这种越来越明显的差异。@ice_招行谷子地 //@山行: 回复@ice_招行谷子地: 差异在于三点:一是银行吸收公众负债,他吸收1块钱,必然付利息吧,一年后...查看全文

牛市来了,不看基本面,割肉时候,看不看基本面呢?查看全文

中国平安年报简评

一、中国首家净利润破千亿的非国有企。2018年,中国平安净利润1074亿元,同比增长20.4%,比本人预估多20亿元,也略超市场预期。全年营运利润1125.7亿元,比预估高40亿元。(营运利润和净利润差异主要在于,受2018年权益市场大幅下跌,短期投资波动负的贡献128.53亿,子公司引入C轮投资,增厚其每...查看全文

抄送一下 $腾讯控股(00700)$ $阿里巴巴(BABA)$ ,中国平安欢迎尽快加入 [大笑] //@山行: 中国第一家净利润超过千亿的非国有企业诞生!!!三十年磨一剑,不负坚守!一起成长,奔向自由之路。查看全文

中国第一家净利润超过千亿的非国有企业诞生!!!三十年磨一剑,不负坚守!一起成长,奔向自由之路。查看全文

回复@xiangke92: 梅村服务区?那个服务区,一年租金4667万,顶得上一个大半个吾悦广场了。[大笑]//@xiangke92:回复@山行:无锡那边有个服务区,特别高大上[大笑]查看全文

回复@west202r: 你要以专业人士身份,请给数据or逻辑;你要以好心人身份,请给个因为,所以;你要认真讨论,请说个一二三四。。。。短短几十个字,看似透露你懂,你明智,你善意,你还说话客气,事实上是给人一种很不舒服的感觉查看全文

回复@长桥: 知道镇江和扬州之间的大桥吧,都没有按照通行取名法,而叫 润扬大桥。你还取“镇江”大桥,大胆反贼。[大笑]//@长桥:回复@山行:五峰山大桥公铁两用桥名子真拗口。它叫镇江大桥查看全文

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