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帝亚吉欧估值高,是因为受疫情影响,去年业绩严重下滑,只有正常年份的40%,若疫情过去恢复正常,其估值30倍不到,是消费股的正常估值。
大v们很坏,他们是用受疫情影响有80倍估值的帝亚吉欧误导粉丝,来证明白酒高估的合理性。
最近,川省出了个扶持白酒六朵金花做大做强的政策,又被大v们解释为利好,粉丝们鹦鹉学舌。
所谓六朵金花,也就是五粮液泸州老窖金徽酒郎酒古井贡酒舍得酒业。
排在最后的舍得酒最兴奋,说是政策支持打脸董奔奔。
在我看来,这是妥妥的大利空啊,好从何而来?
所谓做大做强,无非扩产能。
川酒在扩产能,其他地方也不会例外。
贵州茅台在扩张,要搞出20万产能,是现在的4倍。
安徽省要扶持出一个200亿,大摡率是古井贡酒,二个100亿,大概率是迎驾贡酒口子窖,是现在产能的2倍。
在一个严重泡和的市场,大家都在上产能,其结果如何?估计用不了两年,必将面临残酷的价格战。
猪企就是个例子。
去年9月份,唐人神董事长陶一山称,据不完全统计,中国各大养猪企业已发布的在建或将建的养猪项目规模将达20亿头,而中国猪肉消费仅6.5亿头,未来生猪行业会出现产能过剩,或将面临一场灾难,国内肉价跌到每斤4-5元都是完全可能的。当时,陶董可被人骂惨了,并戏称之为陶五元。但一年不到,猪价就跌破了10元,距离陶董的预测价仅一步之遥,估计不用等到2022,猪圈的灾难正成为现实,连金猪牧原股份都顶不住了,转眼间腰斩,估计还得腰斩。
白酒的产能扩张,必将是猪企一样的结局,也将面临一场灾难。
特别是高端酒,整个高端酒市场才7万吨,茅台一家就要搞到20万吨,多出来的卖给谁?
人人都知道以白酒为主的抱团瞎几把抄的严重后果,也知道基金垄断胡作非为,但如同皇帝的新装,没人敢指说,而董老师就是那个说皇帝没穿衣服的小孩,可是招来的却是嘲讽和慢骂,这个市场竟然容不下讲真话的人。
翠花,上韭菜。(韭菜图附后,请欣赏)
$贵州茅台(SH600519)$ $舍得酒业(SH600702)$ $泸州老窖(SZ000568)$
前三五年我周围有很多女的喝红酒,并不是红酒口感好好喝而是觉得很风雅,但现在少了很多,有一部分改喝果酒,红酒并不好喝,红酒的销量下滑很快,深层原因是国外跟国内文化影响力的消涨!
不是上不了,而是真上20万吨,茅台秒秒钟变二锅头!,茅台又不是傻子!不会做崩盘的事儿!只有几个傻不拉叽的投资者蠢到幻想扩产到20万吨后要赚多少,茅台不是要扩产能,而是要提出厂价。
在2000年左右吧,广东特别是港商喜欢拿洋酒来喝,我们那时候没办法跟着装,但洋酒确实难喝,没办法只好拿雪碧兑着喝,所以那时候区分港仔跟内地的方法就是桌上不放雪碧的是港仔公司高层管理,桌上放雪碧的一般都是内地管理层。