看一下历年一季度的利润占全年的比例就知道了，PE还在23倍以上。
农夫N
业余
- 关注:16
- 粉丝:63
- 自选:11
- 组合:0
他的全部讨论
$康恩贝(SH600572)$ 前途堪忧
从高层来看，两股势力不能拧成一股绳，内耗！！！
从产品来看，除了肠炎宁之外，没有什么突出的地方，尤其新产品研发和推出蛮差的。
莫名其妙的为什么入股英特集团，这对其有什么价值？其他公司都在剥离这些资产，而该公司却逆趋势而行！！！
$翔宇医疗(SH688626)$ 23年报和24年一季报读完，看不到翔宇医疗有显著的业绩和利润增长点，倒是研发和管理等各项成本确实在逐渐增加。对于近几年的大规模固定资产投入后，没看到公司有对此有相关的盈利规划或预测。尤其对于郑洲航空港的产业园，计划投资近5个亿，搞不懂、是房地产项目吗，真不知道...
$上海家化(SH600315)$ 其他都不说了，直接看图吧。
恒瑞前5大客户销售占比不到10%
$马应龙(SH600993)$ 一季报出来了，收入同比增长14.7%，利润涨了5.36%，扣非大涨35.67%，这个里面有水分吗？目前下这个判断可能为时尚早，需要等后续再持续观察。但是从应收账款来看，从23年一季度开始，每个季度逐步上升，9月到了惊人的6.3亿，这可是全年利润的1.43倍，比同类企业高出450%左右。...
$佐力药业(SZ300181)$
1、财报显示前5大客户的业务占比也是远远高于同类企业，达到惊人的52%，作为一家全国性的制药企业而言，这是不可思议的。
2、佐力药业应收账款一季度飙升至6.6亿。
看了开源证券的研报，对于雷贝拉唑集采的影响判断简直是瞎说八道！靠近20亿的生意基本上就掉光了，真正对生意的影响会从4月开始显现，估计全年损失利润3-4个亿。一季度是在消耗渠道的库存，实际已经产生了部分影响，就是显示收入已经不再增长了。$济川药业(SH600566)$
回复@莎美: 根据2023的分类数据以及相应的增长率倒推一下2022年数据，加在一起算算看增长率是多少。//@莎美:回复@农夫N:你是怎么加的？ 今年247.39，去年180.79，增长36.83%，有问题吗？ CHC增长是不高，但药品、器械批发与零售增长2220%！
这个业务是涨还是跌，搞不懂了。扣除合并因素，简单加总一看，明明是跌了，偏要说涨了。$华润三九(SZ000999)$
$恒瑞医药(SH600276)$ 其他没毛病，就一个字，贵！
淹死的都是会游泳的，亏死的都是自认为了解其经营的![[捂脸]](http://assets.imedao.com/ugc/images/face/emoji_33_face.png?v=1 "[捂脸]"){kind=small}
$中国生物制药(01177)$ 何至于此呢？跌跌不休！
$中海物业(02669)$ $保利物业(06049)$ $绿城服务(02869)$
目前中海、保利PE都在10倍，绿城略高13左右，净现金中海大概50亿，保利90亿，绿城45亿，均为RMB，（这些是之前看过数据留下的印象，这里没有再详细算）。市值分别是138亿、150亿、92亿，均为港元。目前的价格大概相当于其内在价值的6...
$中国生物制药(01177)$ 归母净利比例为什么这么低？
中生的财报出来了，各种解读也蛮多的，大概浏览学习了一下。对于归母净利比例为什么这么低，希望大家能一起探讨一下。
连续多年的归母净利比例在50%左右，2023年甚至不到一半，这是什么原因呢？如果算上非控制权益收益，那是相当挣钱的...
回复@江南冬青: 羚锐是个好公司，规模不大，23年收入和利润分别在34亿和5.4亿左右，公司核心产品膏药有一定竞争力，整体收入未来3年增长15%上下应该没问题。目前涨到这个位置，PE大概在20上下，现在入手有点尴尬。跟羚锐情况类似的公司有一批的，如果能挖挖有潜力、还没涨上来就更好了。$羚锐制药(...
$济川药业(SH600566)$ 济川药业浅析
公司账上净现金资产较多，接近90亿上下，可谓弹药充足。三个大单品销售近70亿，整体销售接近100亿，净利润26亿左右。销售费用率近几年有所下降，仍高达42%，比同类企业要高出5-10个点。研发费用5.2%左右，比同类企业少了5-10个点，新产品一半靠买（BD），在...
$恒瑞医药(SH600276)$ 恒瑞目前还是比较贵的
无论用什么方法来估值，相比较于同类别国外药企，恒瑞都是算比较贵的。但这也没办法，已经是矮子里的拔长子，还是因为稀缺。
$奥佳华(SZ002614)$ 奥佳华有可能财务造假吗？
公司现金类资产有27.6亿左右，各种借款和债券在内的有息负债差不多16亿，净现金有11亿多。看上去公司并不缺钱，何必折腾去借款呢，未来有什么重大投资计划吗？需要储备这么多现金类资产。