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回复@明大教主: 小友预判精准,老夫佩服[很赞]我刚打赏了这条讨论 ¥6.00,也推荐给你。//@明大教主:回复@明大教主:$百奥赛图-B(02315)$ 发布的2023年业绩预告营收33.5%-35.4%,年度减亏36%左右来到3.77亿至3.87亿之间,与我8月份这篇文章预判数据大差不差。但奈何行业老大哥药明康德被 M82A1狙击到了面门,有海外临床前CRO的百奥赛图殃及池鱼了。我想,公司中长期注意的点有以下几个:
(一)国内2023年IND、NDA继续创出历史新高,受短期融资影响。确有些公司被迫将经营重心转为盈利,非肿项目增多,但头部公司项目数量还是保持不错的增量。北美情况好于国内;
(二)海外模型鼠公司做 CDX、PDX、PBMC模型的多,百奥赛图做的人源化和重度免疫缺陷鼠没看谁有做的。和国内同行比,百奥赛图先布局北美设施,有节奏和规模优势,品系方面也有明显优势。2024年模型动物增长确定性极高;
(三)研发这块与8月份预判差不多,千鼠万抗到头了之后几个标号管线也陆续授权出去了,彻底从播种期转为收获期。12月份以来的抗体分子授权方有Ona THerapautick、Neurocrine Biosciences、Manhattan Bio、Radiance Biopharma Inc,不关注行业的可能不知道,但最新达成授权协议的吉利德总听过吧,MNC越来越知名。百奥赛图这种模式和医生差不多,越到后面越吃香,预计今年起里程碑收入会增加一些。另外我观察公司去年以来海外行业盛会参加了不少,按照招股书盈利路径的研判,YH003今年应该有望授权出去;
(四)最后就是生物法案···前一阵药明的股价竟受投票议员的多寡影响而上蹿下跳,主要反映的是之前投资者脆弱的信心,现在总不用那么脆弱了,况且生物法案本身和百奥赛图就没关系。国内这边化药创新药还传来利好···
不确定因素是回A的整体节奏,但好在今年增收和减亏并行是确定性比较强的!
引用:
2023-08-17 11:57
#百奥赛图# #创新药研发# #抗体药#
2017年加入ICH,2018年成立医保局后,我国药企依靠“跟随创新”快速缩小与发达国家的差距。但同样也呈现出了靶点同质化开发严重的问题。
截止2022年末,全球也只有基于50多个靶点的100多个抗体药物获批上市,其中大多数是基于HER2、TROP2等热门靶点开发...

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明大教主02-23 17:46