一. 消息面汇总
8月8日，国家标准委、国家发改委、工业和信息化部、生态环境部、应急管理部、国家能源局六部门联合印发《氢能产业标准体系建设指南（2023版）》。
《指南》是国家层面首个氢能全产业链标准体系建设指南，系统构建了氢能制、储、输、用全产业链标准体系。
上海7月末发布发布《上海交通领域氢能推广应用方案（2023-2025年）》， 到2025年，力争实现燃料电池汽车总量超过1万辆，并完成不少于70座加氢站建设。
二. 氢能源概览
氢能源是一种清洁、高效、安全、可持续的二次能源，可通过天然气、煤、工业、电解水制氢等多种途径获取。
氢能是目前最为理想的清洁能源，可广泛应用于工业、交通、建筑、发电等领域。
氢能源产业包括两大板块：氢能端、氢燃料电池端。
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三. 氢燃料电池概览
氢燃料电池是通过氢气和氧气的化学能转换成电能的发电装置，由电堆和系统部件组成。
产业链上游为核心材料，如双极板、膜电极及密封层等；中游为燃料电池系统集成，包括电堆、供气系统等；下游为氢燃料电池汽车。
四. 核心环节梳理
4.1 上游：双极板
双极板即燃料电池的阴极板和阳极板，其作用是传导电子、分配反应气并带走生成水。
燃料电池常采用的双极板包括石墨碳板、复合双极板、金属双极板三大类。相对较薄的金属双极板有更好的应用前景。
国内方面，国鸿氢能有来自于加拿大巴拉德公司的授权技术。安泰科技在气体扩散层和双极板两个环节均有涉及。
4.2 上游：膜电极
膜电极层三大关键材料P/t催化剂、质子交换膜、碳纸主要依赖进口。
催化剂是膜电极的关键材料，主要依赖日本、英国、比利时等国外进口，国内贵研铂业催化剂产品目前处于实验室阶段。
质子交换膜是一种固态电解质膜，其作用是隔离燃料与氧化剂、传递质子。该环节主要厂商包括：东岳集团、腾龙股份等。
4.3 上游：气体扩散层
气体扩散层位于流场和催化层之间，其作用是支撑催化层、稳定电极结构，具有质/热/电的传导功能。
国内气体扩散层还处于初级碳微孔层的制备阶段，国外主流制造厂商都包括日本东丽、德国SGL、加拿大AVCarb等。
4.4 中游：电堆
电堆是氢燃料电池的主要零部件，占据60%比例成本。
国内氢燃料电池电堆市场集中度较高，包括清能股份、巴拉德、神力科技、国鸿氢能、潍柴动力等。
氢燃料电池系统集成方面，根据装机量排行：鸿力氢能、亿华通、重塑股份、国氢科技、捷氢科技。
亿华通：国内最早实现具有自主知识产权的氢燃料电池系统制造商。
4.5 中游：系统配件
主要包括空压机、储氢瓶、氢气循环泵等。
氢气循环系统方面，雪人股份是空压机的主要供应商、汉钟精机自主研发螺杆空气压缩机。
京城股份：国内最大的储氢瓶厂商，公司高压储氢瓶应用于氢燃料电池汽车及备用电源领域。
4.6 下游：氢燃料电池车
氢燃料电池的能量密度高，可达0.5-1.0kWh/kg，适合重载车。氢燃料电池车在续驶里程、加氢时间、驾驶舒适性均与燃油车接近。
国内氢燃料电池汽车制造商包括：宇通客车、美锦能源、福田汽车、海马汽车、飞驰汽车等。
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