行政化代替市场化(三)

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新事物的产生意味着旧事物的灭亡,但是新事物产生初期伴随的只有争议和质疑,认知事物发展的客观规律才是正道。

行政去产的必然性在于种群效率与融资便利,市场化在行政化指导下进行。

以21-23年msy变化趋势,保守点说按3%的增长率,意味着今年二季度的猪价对应去年年中4250-4300的能繁,想要保持二季度成本线附近的行业利润,今年就变成4275/103%=4151,考虑到均重按提高2.5%,4151/102.5%=4050.

4050/3900=103.8%,考虑饲料价格带动成本下降1-1.5,大致拍个脑袋:103.5%=行业价格上涨2元,+饲料1.2=3.2,3.2*120kg=384头均利润,对一个出栏500万头的企业来说,利润应该在17亿左右。

只是提供个路径,分析为何是3900且为何必要打到3900,任由市场化增产到105%的范围>103.8%=明年猪价等于2023年的猪价。

这是行政去产的必然性,也是超调的必然性,如果不超调就像山东等,明年真的需要出台《生猪产能调控方案2025》。

这是官方为何出台3900,是因为官方使主观能动性要符合事物发展的客观规律,这是遵循和顺应行业发展规律的必要措施。不是偶然的一季度去产就会停止,如果3992停止,下半年稍微市场化增产就接近4050,这等于文件没出,一个出栏均重就秒掉了文件,官方不是吃白饭的,有高手。

$唐人神(SZ002567)$ $天康生物(SZ002100)$ $新五丰(SH600975)$

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m1下滑 降息在路上了

逻辑是这样的,文件不能白出。其他行业有持续调控的吗?生猪调控会不会像房地产,政策文件满天飞,作用有限?钢铁行业产能调控呢?煤炭是有供给侧改革,涨得挺好。生猪,等4月数据

05-11 20:17

但是四川已经在补贴仔猪了网页链接

05-11 15:50

4050/3992=101.5%,不可能到这就停的,他出文件的目的就是因为种群效率出的,3900对你们来说太主观了,因为这是没发生过的事,不敢接受,但3900是仔细核验后的结果,而不是一个难以企及的目标,3900=尊重种群变化=出文件的目的。 而不是主观认为行政去产能不能去这么多啊之类的问题,这根本不以人的意志为转移啊。说明大多数人还是理解不到为什么出这个文件,这是核心问题。

05-11 17:03

能繁减少的百分比绝对值,比能繁数字本身,更能影响猪价,因为猪周期的本质是供需的短期失衡。这波行政化去产能,更多去化的还是散户吧?现阶段上市猪企还能大幅扩张能繁的应该没几家了吧,负债率、现金流撑不住了呀

05-11 16:18

很多人认为政策没用!但很多行业是需要政府去制定方向!所以慢慢等下去!永远是跟着政策走是最正确的