全年维度来看，电网逻辑有望持续强化，形成业绩&估值双升。海内外需求已经迎来共振，板块公司的订单/业绩有望持续超预期（思源电气Q1预告归母净利润同比增长30-80%）。
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【金盘科技】紧抓海外机遇，全球销售渠道优势明显，23年海外订单同比+119%，海外收入同比+80%。
【思源电气】历史业绩兑现度高，21、22年公司收入及订单目标完成度均在100%以上。24Q1业绩超预期，预告归母净利润2.84-3.93亿元，同比+30%-80%，中值为3.385亿元，同比+55%。
【海兴电力】海外电表&AMI解决方案持续放量，国内迎电表招标上行周期。
此外【中国西电】【许继电气】又是走的国内招标的逻辑。 电力设备的业绩还是很不错的，弹性比电力股好，但是稳健性没有电力股高。