阴天，北京，周末。
跟芳芳约了半个世纪的咖啡，终于成行。
芳芳同志姓贾，比我大五岁。长得知书达理，工作上却霸道总裁，反应快、文笔好、能力强，信贷业务做得好，还在宏观分析上颇得心得。工作上认识后，我与芳芳甚觉意气相投，一见如故。后来，深受领导信任的她很快升任零售部处长，主管按揭投放。这样一来，我们的共同语言更多了。
【楔子】
西四有个“1901咖啡”，背靠西什库天主教堂。西什库教堂1888年落成，1900年被义和团围攻，八国联军打进北京后，要求清政府赔偿出资重修，次年完工开放，所以咖啡店起名叫“1901”。店内是教堂的西式风格，地板台阶嘎吱作响，地上彩砖斑斓，桌上摆着绿色灯罩，民国仿古风做的有模有样。
芳芳跟我提起这个店的时候，我正要夸赞她的品位，就收到了第二条微信——“离单位近，我加班中途出来一趟”。顿然扫兴。
上学的时候，文艺青年徐小猫打卡过这里。与上述风格形成鲜明对比的，是东北大碴子口音的店员和隔壁红底黄字的沙县小吃，瞬间梦回民国后又大梦初醒。这次一去，隔壁沙县和东北大哥都不在了，只能揶揄自己“大梦谁先觉？平生我自知”。
【一、破产姐妹】
在我快吃完一整角蛋糕的时候，芳芳姗姗来迟。
“很难很emo，各方压力，真不是我一个小处长能解决的。”
芳芳是责任感极强的人，也是把“房住不炒”写进血液里的人。当年楼市火爆，监管要求压降按揭。芳芳刚正不阿，说一不二，哪怕是中海华润这种合作了十几年的大客户，说不放也不给放。最后被人告到公司领导那里，受到领导一顿名褒实贬。——这种费力不讨好的事，说不是出于信仰，我是不信的。
现在情况转了180度，但她遇到的问题还是一样。
“其实每一个人都尽心尽力，靠着信仰在干活。从去年四季度又开始每个月督导放贷，一开始联系我，联系部门总，再后来联系行长。哎，找谁最后不还是要我落实吗？要能放出去谁会不放呢？”
每个月，央行会公布信贷数据，一般会把居民部门中长期贷款数据近似看作按揭贷款。2022年已经出数据的7个月里，2月和4月数据是负的，5月和7月只增长了1000多亿，即使是社融爆表的6月，也只增了4167亿元，同比少增989亿元。
“其实，今年七个月里有四到五个月是净减少的。这不仅是我们行，有交流的绝大部分大行和股份行都是这样，所以实际情况应该比公布的数据还要差一些。八月到现在也还是这样。现在大家都习惯了，前几周摆烂，最后一周被监管催着加大投放，把下个月提前透支冲一下。周而复始。”
在行里，她和另一位处长老杨，被人称为地产姐妹（当然，也有叫破产姐妹的）——没错，老杨是对公部的处长。
“按揭毕竟是今年才转负的，而全行开发贷已经连续下降一年多了。他们跟其他银行相互取经，有没有表外可回表的，有没有能调口径的，有没有能充数的。总之，除了真放款，其他能让数字增加的方法都用过了。”
可土地成交价款1-7月下降43%，新开工面积下降36%，没有新项目，四证齐全的越来越少。老杨想着如何新增投放，芳芳则发愁如何转正。破产姐妹同病相怜。
【二、势不可挡】
“现在说要满足合理需求，我觉得合理需求已经得到满足，再继续就是创造需求了，金融能凭空创造需求吗？那行长可不管这些，说加大投放，就加大投放，说市场化法治化，就控制风险。至于鱼和熊掌怎么兼得，‘小贾你去写篇报告给我’。”
“哈哈，前面你讲的似乎是‘有情有义有米有炊，奈何没人吃饭’，后面发现原来是‘要填鸭还要担心鸭子不给钱’，太难了吧。”
芳芳没有接梗。
“再换一个角度。传统路径是降准、降息，刺激银行放贷，银行就也会降低利率，进而刺激市场需求，利率就传导下去了。现在不是传导是指导，放开发贷，处理按揭积压，银行主动降利率，主动降低首付比，那银行自然没有动力。”
她认真的样子特别可爱。
“当然，我也完全理解现在的这种做法，但‘世间安得双全法，不负如来不负卿’？有取自然有舍，又让马儿跑，又不给马吃草，还说‘你是一匹有站位的马，去吧！’，大离谱。”
她认真的样子特别可爱，但嘴也是真损。
以我这些年对她的了解，我相信她比谁都希望房地产市场平稳健康发展，不只是因为工作。在过去的一年里，她跟我讲过很多轶事，那些献言献策却无能为力的沮丧，那些硬着头皮不惜代价放款的难过，或者承担风险替企业争取增量资金的纠结。
虽然势，仍旧不可挡，但不代表没有这么一群人，在负重前行。
既然势，仍旧不可挡，那嘴损就损一点吧，总比满嘴谎言要好。
【三、纳什均衡】
“其实现在，只靠你们已经很难解决了吧？”
“不是现在，从头到尾靠银行也无法解决。现在所有矛头都指向银行，房企出事是银行的问题，监管账户没钱也是银行的问题，房子烂尾了还是银行的问题。企业好像成了有理的一方，法不责众了。”
“确实和你们关系不大，是18-19年那一波资管新规+整治非标，打开了潘多拉的盒子。当然，政策本身是没有问题的，只不过对困难的估计明显不足。”
“这是触发原因而不是根本原因。其实本质还是运营模式的问题，所谓‘高周转’是有前提的，那就是必须要持续景气。开始音乐不停谁都不愿离场，后来音乐不停谁都不敢离场，没想到最后店家一个都不让离场。”
具有宏观视野的人，更爱从上而下去思考问题。所以我没有继续说下去，毕竟没有一片雪花是无辜的，如果有，那一定是青岛。
“我们多次在会上建议过，希望统筹协调。得到的答复很明确也很无奈：还是先做好自己能力范围内正确的事吧。”
每个个体面对问题的最优解，形成了纳什均衡的现状。
“房地产开发资金需求极大，所以这么多年成长起来的头部企业能量惊人。二十年来，为了获取资金，他们的触角伸向了每一个能提供资金的领域。条线过多，没法勠力同心。”
之后，芳芳火力全开，分别给我讲了一意孤行、附声吠影、倒打一耙、阳奉阴违的故事。说了半天，无非是此处略去100字。既是如此，芳芳还能有如此初心、担当、信仰，更令人钦佩。
你说正确，就是什么是正确？从不解，到理解。
能做好自己能力范围内正确的事，已经不易了。
【四、救市三部曲】
能跟我讲这些，我很感动。所以我也放肆了些。
“这两天的新闻，所谓“救市三部曲”。是不是说明已经有了救企业不救项目的趋势？第一个就是周五央视的通稿，住建、央行、财政联合发文，国开进场。”
“正好相反，这个消息正好说明聚焦仍是项目。这个专项借款的背景是烂尾断贷事件，用途是保交付专用，住建亲自下场紧盯资金，谈什么救企业？资金也是地方政府统贷统还，甚至还纳入隐性债务，怎么可能用于救企业。”
“……那第二个中债增直接下场担保总算了吧？”
“算，这恰好说明有人超出自己能力范围做事了。现在气氛烘托到这了，我倒是想看看最后怎么下台。选几个，市场说你刻意保某几家，不认可。所以周五新闻特别说明否定了‘钦点’。但有求必应，怕是央行自己也不认可吧。据我了解，这件事内部争论非常大。”
既然没有实质好消息，动辄大肆渲染是什么目的？刻意挑拨市场情绪？推高帮助投资者解套？市场是看实际动作的，“狼来了”的道理谁都知道。如果这次再次虎头蛇尾，绝不是创新低这么简单，对市场的打击一定会是加倍的。最后获利的，只能是投机者。
“你比如西什库教堂重修，明明是庚子赔款辛丑条约下的产物，偏叫咖啡厅拿来做名字。岂不遭人耻笑？”
我胆怯的看了下四周，没人注意到。然后白了她一眼。
“那第三个，降LPR……好吧你刚才说过了……咱就是说……有没有一种可能……就大家都期待的那种路径……比如基金？”
“有可能啊，不过你是想要市场化法治化的基金，还是救项目不救企业的基金，抑或是保交楼稳民生的基金？”
咖啡店内顿时充满了快活的空气。
【五、解决一切】
“能不能直接快进到结局？剧透一下。”
“这是可以说的吗？”
“可以可以。”
芳芳说她不相信有一天此处会不再略去100字。如果只能继续，各地试探着放松限购，央妈降完LPR降首付比，销售可能暂时回暖却无法持续，赶不上风险蔓延的速度。所以，一定会楼越保越多，债越堆越高。
“然后，过了某个临界点，宣布对银行、烂尾全部兜底，解决一切。”
一个党员，和多年地产信贷工作经验，让芳芳对广大人民群众的承受能力非常自信，对“解决一切”的解决能力非常自信，对现有价格体系失去支撑的影响非常自信。
我不敢同意。毕竟让我目前还保存一点点信心的，正是现有价格体系的勉强支撑。我没有她那样的自信。
我推了一下芳姐的背，“太吓人了，还是别继续说下去了。”
【后记、当代英雄】
其他的对话，无非是女人之间的碎言碎语。
芳芳已经是上有老下有小的年纪，孩子学业、夫妻感情、父母健康都是难以回避的话题。
芳芳的孩子今年9岁，再过两年就要小升初了。10后已经开始整顿教育体系了，男孩贪玩，班里风气不太好，芳芳特别怕跟着坏孩子学坏。但学校遇到事情却总是找家长，这种事卷家长有什么用呢？以前我们上学的时候，作业都是晚自习、小课桌完成，吃力的话家长忙也能报个补习班。“双减”政策下，什么事情都要在家完成，什么事情都要家长签字，微信时代找家长轻而易举，最终受苦的还是家长啊。芳芳说，现在别说鸡娃了，她连自己都鸡不起来，孩子只能靠自觉了，还能有什么办法呢？
今年也是芳芳结婚的第十年。所谓“锡婚”，也并不像外人看起来那样光鲜。结婚久了，当时的爱情更多现在成了亲情。芳芳说，有时候我觉得，他对谁态度都那么好那么客气，只有对我总是一副爱搭不理。他嫌我唠叨，我嫌他不说话，吵了几次，都难以说服对方，那就距离产生美吧。毕竟大部分日子的大部分小时，两个人是见不到面的。丈夫虽然不酗酒，但也贪杯，酒局不断，公事私事，常常醉醺醺回家。虽然我讨厌他满身酒气，但每次他喝多了回家，冲我一乐，一瞬间，我挺开心的。也挺伤心的。
芳芳的父母已经都退休了。老两口身子骨还算硬朗，虽然高血压冠心病一个没落下，但毕竟还健健康康着。之前有一年，芳芳妈吃错了降压药，住院住了一个月，期间还下了病危通知书。当时工作还没有现在这么忙，她请了一个月假在医院陪妈妈，也正是如此，才没有护工的粗心和大意。芳芳说，她很难想象，下一次，如果再有这种情况，作为第一代独生子女的她，该怎么办？唯愿父母身体健康。可转念一想，对父母的祝福竟然目的是让自己减少负担，又新增愧疚。
听芳芳说时，我几次好想哭。她是个好人，我真的好爱她。
“跟你这个小可爱输出的负面太多了，我还是赶快去加班吧。”
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说英雄，谁是英雄？每一个时代都有每一个时代的英雄。
芳芳不想当英雄，但我觉得她就是这个时代的英雄。
（完）