保守再保守

讨论

$拼多多(PDD)$ 攻克$阿里巴巴(BABA)$ 相当于当年Google攻克Yahoo. $亚马逊(AMZN)$ 很多年没有竞争对手，要是可以公平竞争，PDD可以有些胜算。
看到PDD的优势的同时，也许要降低一些对PDD的期望：考虑PDD以后在美国和其他发达国家的风险。自从美国优先提出来以后，打压非美国体系的目标先定下来...

讨论

$拼多多(PDD)$ $亚马逊(AMZN)$ Amazon初期在免交州税上钻了个很大的法律漏洞。这个漏洞很大程度上帮助公司发展到之前的规模，他们可以有足够的客户做$好市多(COST)$ 的会员制。
今天的PDD, 找到小额免税的国际邮包这个法规的漏洞，占领海外市场后，管理团队应该有能力在这个漏洞堵住后找出类似...

讨论

其实$亚马逊(AMZN)$ 在Temu之前没有竞争对手，就像 $阿里巴巴(BABA)$ 在 $拼多多(PDD)$ 之前没有竞争对手。PDD应该会面临和华为，抖音类似的挑战：华为对抗苹果和美国政府+，抖音对抗 META 和美国政府+。那个+号会延续到西方国家和印度等。

讨论

$拼多多(PDD)$ Temu.com vs. $亚马逊(AMZN)$ 月活跃用户数

讨论

$拼多多(PDD)$ $亚马逊(AMZN)$ 打算抄PDD作业。不容易。
1. 抄作业，说明PDD做的好。
2. $阿里巴巴(BABA)$ 出海打不过PDD，Amazon在中国不会是PDD的对手

讨论

回复@佰分之五十一: 他很可能在第二季期间已经在减。他说到六月底Berkshire Hathaway的现金会到2000亿。他完全可以像腾讯大股东一边减持Apple, 一边回购自己的股票。按PE为10的估价BH的运营生意，BH的估价被低估了不少。//@佰分之五十一:回复@天一_TianCheng:回应减持苹果

讨论

$伯克希尔-哈撒韦A(BRK.A)$ 今年Buffett看起来老了很多。头脑还是很清晰。不知道还能依赖他多少年。

讨论

回复@保守再保守: 我只是解释24%的净利率。$PDD 和京东的计算营收不一样。TEMU主要是靠交易佣金。//@保守再保守:回复@稳健分子:佣金和广告费是营收

讨论

佣金和广告费是营收

讨论

回复@糜新箭: 可以换到 $伯克希尔-哈撒韦A(BRK.A)$
回想三年前政策的不确定性，基本上买什么中概股都是错//@糜新箭:回复@大道无形我有型:当时700以上没卖腾讯就是这样想的，卖了后买什么呢？除了不懂的就是觉得确定性不如腾讯的，留现金既然现金的利息收益在长周期内跑不赢通胀更跑不赢好企业...

讨论

腾讯毫无疑问是好公司。只是最近几年中概股的投资环境不好：外国人减少投资中国股市、债市和私企；中国人也减少对这自己的投资。美国把股市和债市当作一个很重要的工具来提高国家的竞争力。几年前反垄断叫的响，但因为要在国际市场赚取高额利润和保持绝对的竞争力，到现在也没有具体的行为。这几年...

讨论

$腾讯控股(00700)$ 希望政策定的是在大方面的长期经营规则。插手具体的一个板块的市场部门或方式，会不会太细了？这样一来，规则制定者要拥有很多各方面的专家。

他的全部讨论