绿城是看弹性的,弹性可以秒杀上面任何一家。滨江出不去也没意愿出去了,几大央企在市场缩量后弹性并不大,而绿城如果成为全国第五第六,结算超过100亿利润,分红40亿以上是迟早的事
$绿城中国(03900)$
你们只看到了表内的,没看到表外的,也没看到之前超高利息的永续债。
绿城这几年还清了200亿永续债,清理了表外负债,从全口径负债来说降了很多了。
表内有息负债今年下半年会快速下降,上半年因为还有开工和竣工高峰,很难降。
绿城的有息负债看着高,但也要看他对应的资产项目。之前借钱扩张不是错,错的是放权给区域公司,让区域公司为了追求规模乱拿地,因为宁波公司的区域总做大了规模升副总裁了,这个导向给了很不好的示范。当然这事有原因,中交并购绿城后对绿城只有规模做大的要求,没有利润要求,那时候的央企追求的做大做强。现在不一样了,国资委给中交的考核也不一样了
我个人觉得绿城最大的问题是有些债务还在增加。去化不是很坚决。80多亿的银行贷款利息,都给银行打工了。1400多亿的银行贷款,什么时候能还完啊?如果绿城能把有息负债降下来,将是一个好公司了。现在还有很大的不确定性。您怎么看这个问题?
如果不是确定性问题太复杂,绿城早就涨到18以上了,还轮得到6块来抄底?
是的,估值低但不确定,就没有大机构敢买。绿管说了三年每年增长30%,机构就加仓,但我觉得李军也是吹牛,按这种大趋势下去,代建项目更偏,能级更低,去化能好才怪
这些道理虽然都知道,但是能这么融会贯通简单明了的讲透,还得是你![牛][牛][牛]