声明：我曾经跟踪稀土板块非常长一段时间，现在手里没有任何一只稀土股票。本周一、周二对广晟有色确实有非常强的冲动，无奈兜里没钱，只能算了。
（一）回顾
首先回顾最近几年稀土板块有两波像样的行情，一次是2017年，一次是2019年；一次以轻稀土为主，一次偏重稀土。
2017年是以氧化镨钕为代表的轻稀土为主，主要逻辑是稀土打黑、环保督查供给端受限，新能源汽车预计对以氧化镨钕为代表的轻稀土需求强烈。
稀土股票涨幅
盛和资源：11~27，涨幅145%
厦门钨业：18~38，涨幅111%
北方稀土：11~20，涨幅82%
广晟有色：34~59，涨幅73%
五矿稀土：10~17，涨幅70%
包钢股份：2.1~3.1，涨幅47%
2019年是以氧化镝、氧化铽为主的重稀土为主，主要逻辑一虚一实，虚的是作为贸易战手段制衡美帝，实的是缅甸重稀土进口的关口再次关停影响供给端。
稀土股票涨幅
广晟有色：20~48，涨幅140%
五矿稀土：9~19，涨幅111%
北方稀土：9~15，涨幅67%
盛和资源：8~13，涨幅62%
包钢股份：1.5~2.1，涨幅40%
厦门钨业：12~16，涨幅33%
（二）本轮行情
其实现在给本轮稀土行情下结论为时尚早，到现在为止，我给总结了八个字：棋至中局，轻重双飞。
我们可以很清晰看到从新能源产业链传导轻稀土的路径：新能源车放量→拉动稀土永磁增长→轻稀土需求增长（盛和资源，北方稀土）→矿山价值重估（包钢股份）。
盛和资源在六大稀土集团之外，不受稀土配额限制，在量价齐升的过程中，弹性确实应该比北方稀土更强。
2021年2月1日，缅甸军方在这一天逮捕了总统温敏、国务资政昂山素季等国家领导人，并且接手了国家权力，宣布缅甸进入了为期一年的紧急状态。重稀土的价格之前上涨，可以理解成跟风轻稀土，轻稀土的涨幅可以归结于需求增长，重稀土从2月1日起逻辑开始独立成供给受限。缅甸是我国重稀土进口最大来源国，2020年全年共计6625吨混合碳酸稀土、17512吨未列名稀土氧化物。供给了国内约一半的重稀土生产。
有了前面行情的铺垫酝酿，到2021年3月1日，工业和信息化部部长在国务院新闻发布会上指出，稀土没卖出“稀”的价格，只卖出了“土”的价格的时候，直接引爆稀土板块。
（三）展望
站在当下，2021年的3月6日，如何看待稀土板块后续行情，我相信是很多人关心的问题。
两张图都有一个特点，从十年前上一轮稀土牛市后，股价都有一条非常明显的压制线，这条线不管是北方稀土还是广晟有色，不管是2015年整体牛市，2017年还是2019年的稀土行情都没有有效突破。但是这次，确确实实形成突破了。
从现在展望未来，我是偏乐观的，如果海南橡胶给我机会，我会买入一部分。原因有两个：
1、现在除了盛和资源涨了4倍，其余几个均是底部翻倍的状态。从基本面看，行情既然已经起势，轻稀土的需求和重稀土的供给从如何证明它行转向如何证明它不行，在整体证伪之前，行情都将延续下去。从技术面上讲，假如现在行情到头形成拐点，那这个位置能做下个10年的高点吗？绝对不可能吧。
2、参照券商和券商影子股的关系，寻找稀土影子股。一波稍大的行情从集中走向扩散，从根正苗红挖到沾亲带故是常有的事。我说两个，焦作万方和中科三环。
焦作万方，持有中国稀有稀土股份有限公司（六大稀土集团之一）11.73%的股份。 焦作万方2021年3月2日在互动平台上表示，根据公司向中国稀有稀土股份有限公司了解，中国稀土始终在坚持探索走向资本市场的道路，在时机成熟的情况下，不放弃相关的资本运作和上市机会。
中科三环，2019年4月，与六大稀土集团中的南方稀土集团签订了《合作意向书》，拟以增资扩股的方式持有南方稀土5%的股权。2020年11月，中科三环公告称，公司将终止增资南方稀土集团，改由关联公司三环希融接盘入股。
观察这两个，现在以横盘整理为主，基本没啥涨幅。等到最后情绪高涨，这两个进入群魔乱舞之际，差不多是退场之时了。
（四）风险提示
中信证券在2021年3月1日《稀土立法助价格长牛，国之重器迎价格重估》中预测，2021年氧化镨钕、氧化镝、氧化铽价格或将分别突破60万元/吨、300万元/吨、1500万元/吨。在中信证券看好贵州茅台涨到3000，看好国际铜价涨到12000美元，看好宝钢股份市值涨到3000亿的轮番打脸中，也许被麦子店高盛看好才是最大的风险吧。