$联创电子(SZ002036)$ $水晶光电(SZ002273)$ 跟踪逻辑及优劣比较
1、这两只股票都是在2021年8月份进入我的重点跟踪池，当时二者的大周期技术形态（年线）都符合我的选股逻辑，都具备突破历史高点的能力，联创当时17元左右，历史高点21.53元，水晶当时15元左右，历史高点20.92元（复权价），通过一段时间的跟踪和基本面研究，被联创车载镜头前景和中报时电话会议豪华的机构群吸引，最终选择它作为重点介入目标，但同时也并没有放弃对水晶的关注，因为当时其在新加坡成立合资公司晶茂科技据说就是为了苹果的MR。国庆节过后，市场在新能源车超预期销量的刺激下，汽车零部件（智能化）被市场重点关注，和火热的元宇宙板块并称为元汽板块，成为2021年最后一个季度的市场主线！
2、联创当时震荡走高，并突破历史新高，最高价25.79元，水晶最高价20.57元，离历史新高还有两个点的距离。经历了去年杀估值行情后，联创的光学业务特别是车载光学虽然出现了不错的增长，但光学营收占比依然很低，同时传统触控业务在消费电子行业困境下出现了亏损，导致业绩拉胯，得不到市场的认可，况且汽车智能化板块目前整体表现一般，虽然今年车载光学会继续放量，也应该会有一个伴随业绩释放的修复行情，但其月线技术形态需要较长时间的修复，个人感觉，只有汽车智能化提速，再次得到市场追捧，同时车载光学贡献主要利润时，联创才有机会再次走出一波大行情，二者缺一不可！相对而言，水晶比较稳健，传统主业滤光片业务稳健且维持较高的利润率；光学薄膜业务份额和盈利能力提升；车载AR- HUD营收快速增长，并成为新的利润增长点；题材方面今年是苹果MR的大年和Iphone15的新配置微棱镜潜望式镜头，都为水晶突破历史新高奠定了基础。网页链接（一篇比较全面的关于水晶的文章）
3、两家公司也都有缺点，管理层持股比例都很低，但相对而言，水晶的管理层要比联创优秀很多，无论对待投资者还是市值管理的态度；二者都身处消费电子和智能车行业，但水晶的传统业务非常稳健，即使在去年消费电子的困境下，业绩依然取得了不错的增长，之前二者市值相当，但现在水晶已经高出20%，这或许就是市场给出的态度；筹码结构而言，联创兴权独大，港资失望大幅撤离，股吧热度高，怨气重，水晶就略显寂静，港资今年持续加仓；大周期技术形态而言，目前联创是属于创出历史新高后，遭遇杀估值后的修复行情，周线MACD已经金叉，意味着中长线已经见底，但月线MACD还处在死叉之中，重新金叉需要时间；水晶呢，相对要强很多，月线MACD已经金叉。
4、说了那么多，似乎一直在说联创的不好，但说实话，去年底，在创业板构筑四重底的时候，我依然全力以赴加了联创，小仓位布局了水晶，或许因为情怀（我在雪球的近350篇讨论帖，至少有330篇在写它），或许对年报预告有期待（结果还是再一次失望），但毕竟2023年应该算它光学业务的放量之年，所以依然会继续重点跟踪。但如果是一个新的对于二者的关注者，无论从题材刺激方面，还是技术形态出发，我都建议重点关注水晶，在我内心，它是少数有机会摆脱消费电子衰退周期，成为后期机构追捧的个股之一。对于创业板而言，今年整体应该是一个震荡反弹修复之年，一定会涌现出很多强势的板块和个股，从年后这两个月，似乎都围绕着科技、新技术，正如现在大热的Chat GTP、钙钛矿电池等，但成长+业绩也是重点关注的方向，狗创的业绩释放、水晶的MR/AR方向都将成为其接下来几年能否提升估值的根基！
5、以上仅是阐明个人在相关行业重点跟踪两个票的逻辑和当下的优劣对比，也是记录当下的思考，操作上的模式依然是看长做短，并继续跟随市场追踪新的标的，仅供参考！